Довольно часто с целью подзаработать люди приходят на биржу фактически голые. Хорошо если есть какой-то запас который человек откладывает на черный день и он его вкладывает в биржу, но часто используются деньги которые могут понадобиться к примеру в конце месяца, или к примеру наступил тот самый черный день, в общем возникла необходимость изъять часть данных средств.
Да, все писания нас учат, что нельзя закупать акции на всю «котлету» (то есть использовать все доступные средства на приобретение активов), всегда должна быть подушка безопасности в виде денежных средств на счете, но будем честны, очень часто люди используют для торговли временно свободную часть денежной массы, и как правило это весьма скромные суммы. И вот об этих людях мы и поговорим в данном умозаключении.
Самое страшное в такой ситуации, это такая вещь как кредитное плечо, особенно если вы решили спекулировать на валюте используя Форекс. В данном случае в 99% случаев человек потеряет все, оставшийся 1% потеряет все если не сможет вовремя остановиться. В общем получается казино. При торговле на акциях через брокера кредитное плечо значительно меньше и следовательно риски меньше. Суть проста, к примеру акции Российской компании «АО СУПЕРЗАВОД» стоили 100р, у Вас на счете 20тыс.рублей. Приобретая без плеча максимум Вы сможете себе позволить 200 акций, приобретая через адекватного брокера Вам дадут кредитное плечо 2-3х, ну то есть Вы приобретете 400-600 акций. Если брать Форекс, то там как правило используется плечо 100х, то есть Вы приобретете 20000 акций, не плохо так, согласитесь (то что на Форексе под данное условие попадает только валюта в расчет не берем, нам это не принципиально. Все же конечно рассчитывают, что проведя к примеру технический анализ, их ставка верна и все будет в шоколаде. Ну и к примеру наша акция вырастит на 10% то есть до 110р, к этому есть все предпосылки и Вы даже не играете в казино, а действительно провели технический анализ, подкрепили все догадки изучив новости связанные с данной компании и даже потратили много времени на финансовый анализ бухгалтерской отчетности. И вот Вы уверены на 100% в своем прогнозе. Получаются следующие цифры, если только за собственные средства, то получится 10 рублей с акции итого 2000р, в целом не плохо, я бы сказал что большинство успешных трейдеров считают прибыль 10% в месяц хорошей. Более того стоит обратить внимание что это действительно хороший результат, так как в год это уже 120%, вклады явно отдыхают. Но человеку присуща жадность, увы и ах. Будучи уверенным на 100% в своём прогнозе, почему бы не использовать кредитное плечо? При обычном брокере в таком случае доход составит 20-30% или 4000-6000рублей. Здорово да? А теперь берем плечо Форекса и получаем аж 200000рублей!!! Целых 1000%, заманчиво не правда ли? Но рынок такая штука, что цена никогда не идет в одном направлении, и даже если все верно, может произойти небольшая фиксация прибыли к примеру которая вызовет коррекцию. Например коррекция в 25% считается нормой. Рассмотрим такую ситуацию: произошёл у нас небольшой откат и цена упала до 98 рублей, по сути мелочи и стандартное движение цены, как правило цена всегда находится в движении и колебания вверх вниз в течении нескольких минут норма. Вот и смотрим: при использовании собственных средств мы получаем просадку в 400 рублей, не страшно. При использовании брокерского плеча получаем просадку в 800-1200рублей, тоже не очень то и страшно. А теперь берем плечо Форекса и получаем маржинальный кол (брокер закроет Ваши позиции и зафиксирует убыток) еще на уровне 99 рублей, так как -1 рубль от цены это для Вас убыток 20000рублей, то есть все Ваши средства. А ведь такие движения в течении дня обычное дело.
Теперь представим, что Вы ошиблись, по той или иной причине, например не сделали финансовый анализ предприятия, а это около 50% успеха и цена упала на 25%. То-есть до 75 рублей. Используя личные средства у Вас будет просадка Вашего счета на 5000 рублей, неприятно да. А теперь с плечом брокера мы получаем просадку в 10000-15000 рублей, кстати при 15000 так же можно получить маржинкол, так как брокер перестраховывается и устанавливает определенный лимит просадки Вашего портфеля. Ну что будет с плечом Форекса мы уже знаем на 99рублях.
Берем события конца зимы и получаем следующую ситуацию, рынок обваливается его закрывают, Вы ничего не можете сделать так как все продают никто не покупает, плюс закрыли торги. Через время идет открытия рынка и наша компания при всей ее финансовой успешности, но так как на рынок прилетел «черный лебедь», (случились какие-то политические неурядицы, или может пандемию объявили и.т.д ) стала стоить 40 рублей (А ведь такие события нынче происходят практически ежегодно). Используя личные средства Вы получаете просадку в 12000 рублей и возможность дождаться стабилизации ситуации. При использовании брокерского плеча Вы получаете просадку в 24000-36000рублей, то есть остаетесь еще и должны брокеру 4000-16000рублей. Долг перед Форексом страшно даже рассчитывать.
Хорошо, все это Вы учли, у Вас диверсифицированный портфель состоящий из разных акций, но все же используете всю «котлету» так как сумма не большая, а торговать на 1000 рублей и не шибко выгодно (согласитесь тратить время ради 10% - 100р в месяц желания нет), даже рекомендуемый порог не превышать 50% все равно рано или поздно будет нарушен так как 1000 рублей тоже не очень то и интересна в месяц, а местами и не возможно в силу цены акции на которую загляделись.
Казалось бы проще сначала скопить нормальную сумму от которой 10% Вас устроит. Ну к примеру Вам хочется иметь дополнительный доход хотя бы 20000 рублей в месяц (я пошел по минималке, не ругайтесь сильно), риск менеджмент = умножаем эту сумму сразу на 2, так как используем только половину капитала, что бы иметь подушку безопасности, ну и сразу на 10, так как 10% в месяц на бирже является хорошим доходом. В итоге получается, что необходима сумма в 400000 рублей минимум.
Но мы с Вами хотели поговорить именно о людях у которых к примеру на месяц образовалась свободная сумма, а не о тех кто может откладывать данную сумму ежемесячно.
И вот мы приходим к ранее обозначенной в заголовке ошибке.
При всех ранее указанных анализах (технический «Графики», фундаментальный «новости», финансовый «анализ бухгалтерских отчетов») нельзя предсказать одну главную вещь! Срок когда Ваш прогноз отыграет. Например фирма на текущий момент не сильно фигурирует в новостях, все о ней успешно подзабыли и она может просто находиться в боковике в течении длительного времени.
Вообще при таком портфеле более популярна торговля внутри дня «интердей» в виде скальпинга, когда трейдер просто на небольших движениях собирает по 1-2% из которых еще выплачивает комиссию.
Но учитывая сумму, Вы явно имеете основное место работы, а торговлю рассматриваете как дополнительный источник дохода, то есть времени на скальпинг у Вас нет.
И вот ситуация, Вы провели все необходимые анализы, купили желаемые Вами акции и ждете отработки тэйкпрофита (отложенной заявки согласно которой брокер за Вас закроет позицию при достижении цены определенного уровня), но так как сроки достижения цены не предсказать дело затянулось. В это время у Вас возникает необходимость снять к примеру 5000рублей с данного счета, но Вы использовали все 20000 на покупку акций. Заходите в портфель и видите, что часть акций находится в плюсе, а часть в минусе. Инстинктивно появляется желание закрыть прибыльную сделку, а убыточную оставить до лучших времен (так уж устроена психология, убытки фиксировать не хочется.). И это есть большая ошибка ради которой мы здесь собрались. В идеале конечно провести новый анализ каждой компании и выбрать те компании у которых потенциал доходности в силу сложившихся на текущий момент событий стал минимален или исчерпал себя. Но так как у нас боковик (то есть цены ходят в небольшом коридоре вверх вниз) то явно никаких сигналов и предпосылок для формирования восходящего или нисходящего тренда нет. И снова просится закрыть именно прибыльные сделки, так как казалось бы идем в плюс, а убытки позже закроем когда вернется в нормальное положение. Но дело в том что в таких условиях, до появления сигнала, цены движутся хоть и в коридоре, но он не совсем ровно в бок идет. И в итоге получаем: сегодня по компании «Х» мы имеем убыток в 100рублей, а по компании «У» имеем прибыль в 100 рублей что составляет изменение в 2% от их цены. Компании с большей вероятностью продолжат свой путь и к примеру через неделю изменятся еще на 2% в том же направлении. В итоге получается, что закрыв сегодня прибыльную компанию и получив прибыль в 100р, через неделю Вы закроете убыточную компанию с убытком в 200р, итого сальдо: минус 100 рублей. А если мы фиксируем сегодня убыточную компанию и смиряемся с потерей в 100р, а через неделю закрываем прибыльную позицию с доходом в 200р то получаем сальдо в плюс 100 рублей.
Провести аналогию можно в следующем: Ящик яблок, часть начинает портиться, Вы можете сегодня вынуть те что начали портиться, обрезать и употребить, а можете выбрать самые здоровые и употребить их. Но если в первой ситуации Вы в конечном итоге используете все яблоки обрезав от них часть, то во втором ситуация еще и усугубится тем, что гнилые яблоки ускорят порчу еще не успевших испортиться и в конечном итоге останетесь с ящиком гнилых.
Опять же, данное решение не панацея и следует все тщательно взвешивать и анализировать.
Надеюсь данные измышления помогут Вам если не заработать на бирже, то хотя бы не потерять.
Спасибо за прочтение и уделенное время!