Низкий курс рубля выгоден российским компаниям-экспортёрам, которые реализуют товары на территории зарубежных стран, продавая их за доллары, но невыгоден импортёрам, покупающим что-то за границей. Нефтедобывающие компании, например, тоже нуждаются во встречном потоке импортных товаров. Многие из них используют сложные западные технологии или заключают контракты с иностранными специалистами на выполнение каких-то работ.
Курс на Мосбирже динамический. В течение дня он довольно волатилен и может меняться на несколько процентов. Курс ЦБ РФ не меняется в течение дня и определяется заранее, исходя из курса на Мосбирже за определённый промежуток времени.
1. Ещё в 2017 году Совет Федерации обеспокоился выведением 109 миллиардов долларов из США, – предложено национализировать ЦБ РФ. Россия национализирует ЦБ и распродаст госдолг США если Центробанк РФ не выведет из США ценные долговые бумаги на сумму в 109 млрд долларов и не вложит их в ценные облигации других стран, то Совет Федерации вынужден будет его национализировать. Над Россией нависла прямая угроза заморозки четверти международных активов, которые были вложены в госдолг США. Ведь Вашингтон уже поставил РФ на один уровень с Ираном и КНДР, объявив о новых санкциях. И в этой ситуации новость о том, что ЦБ России в 2017 году вложил в ценные американские бумаги больше 100 миллиардов долларов просто возмутила многих политиков и экспертов, – пишет издание “Версия”. Все пришли к выводу о том, что действовать надо незамедлительно.
Сенатор Игорь Морозов высказывал мнение о том, что ЦБ под руководством Э. Набиуллиной “доигрался в русскую рулетку”. А завотделом международных рынков капитала ИМЭМО РАН Яков Миркин рассказал о своих ощущениях о том, что денежные средства вкладывались в экономику США как будто бы специально, и похоже всё это на спланированную аферу в угоду заокеанским “партнёрам”. Экономист Михаил Делягин рассказал о том, что денежные средства, вложенные в трежерис (госдолг США) могут быть заморожены в любой момент, поэтому промедление с выводом средств грозило экономике России “чудовищными потерями”. Необходимо запустить процесс по распродаже трежериса ( 2017 год). Специалист в экономической сфере Михаил Хазин пошёл в своих рассуждениях еще дальше и решил, что изгнание из Центробанка России и правительства “пятой колонны” будет самым лучшим ответом на санкции Вашингтона. По его мнению, сейчас во власти запахло многочисленными отставками.
Советник президента России Сергей Глазьев и вовсе предложил ассиметричный ответ: объявить Соединённые штаты страной агрессором и ввести запрет на покупку американских долговых обязательств, приняв этот закон, ЦБ перестанет финансировать американскую экономику ( 2017 год). Согласно данным Центробанка, иностранцы держали 23,3% всех долговых обязательств России на начало 2021 года. При этом три фонда из США и инвесторы из Великобритании владеют 13,8% облигаций. В связи с этим ЦБ предупреждало в своем обзоре, что это может «способствовать уязвимости российского рынка к ухудшению геополитических факторов». Вкладчики из США купили российского госдолга на 944 млрд руб., британские – на 947 млрд. На третьем месте инвесторы из Бельгии – 410 млрд руб., а за ними идут инвесторы из Сингапура – 205 млрд руб. При этом 2,16 трлн руб. – это вложения «банковских конгломератов». Инвесторов, давших России деньги взаймы, крайне мало – больший объем займов стране выдал ряд крупных кредиторов. Так, к примеру, 83,1% всех вложений США (784,5 млрд руб.) приходятся всего на один фонд, а 41% всех вложений Великобритании (391,1 млрд руб.) принадлежат одному инвестору. Инвестиции из Бельгии вообще сконцентрированы в одних руках – 98,5% (403,9 млрд) пришли из одного фонда. В общей сложности трем фондам принадлежит 1,579 трлн руб. российского госдолга. Это 21,3 млрд долларов, или 49,4% от всего иностранного капитала на рынке.
Однако британский и бельгийский фонды на самом деле являются «дочками» американской транснациональной корпорации, пишет ЦБ. Из этого следует, что США владеют большей частью российского госдолга. В этой связи ЦБ предупреждал: «страновая концентрация среди нерезидентов» может создать «уязвимость российского рынка» к геополитическим факторам. Под этим подразумеваются санкции США и Великобритании против российского госдолга. О том, что обсуждение этого вопроса шло, писало агентство Bloomberg.
На текущий момент американские инвесторы не могут покупать российский госдолг, номинированный в долларах – запрет был введен после отравления Скрипалей в Солсбери. В 2018 году США отказались от санкций против рублевого госдолга России, поскольку сочли, что в этом случае пострадают американские инвесторы.
Рубль обесценился на 20% при оттоке капитала в 2,8 млрд долларов. Таким образом, девальвация рубля может быть сильнее в 4-7 раз, что и произошло в 2022 году, когда капитал вывели на большие суммы из страны. Америке не выгодно, чтобы наш рубль был меньше 40р. за доллар. А НАМ?
Соответственно, курс доллара был в 2012 году нормальным, по этой причине идти надо именно по пути этого года .... во всём!
***Названия денежных единиц пишутся строчными буквами: доллар, рубль, иена, евро. Кто скажет, что всё зависит от покупки и продажи долларов, конечно, они будут правы... Покупают- он растёт, продают - он падает... На этом устроен и весь рынок акций, хотите его "уронить" - продавайте, повысить - покупайте их. У Америки есть учения и это - Джон Рокфеллер, именно он стал первым в мире долларовым миллиардером. Нефтяной магнат любил ставить конкурентов перед тяжёлым выбором: либо они разоряются, либо сливаются с ним. Этот метод Америка применяет и до сих пор, даже в военном деле. Но в стране (Америке) боятся и журналистов до сих пор! Решающий удар нанесла журналистка Ида Тарбелл, перерывшая тысячи документов компании Рокфеллера. В своем многолетнем расследовании, помещённом в книге «История компании Standard Oil», она открыто критиковала Джона Рокфеллера за методы его работы. Книга привлекла к себе большое внимание, повлёкшее за собой громкий скандал и судебные разбирательства... И в 1911 году Верховный суд США разделил Standard Oil, контролирующий 90% всего национального нефтяного рынка, на 34 предприятия — империя распалась. Вот что такое настоящая журналистика! По этой причине, у нас в стране у корпораций есть свои издания и телеканалы, они "делают погоду" сейчас во всём... Хотите управлять страной, купите себе хоть одно средство массовой информации. Глупо думать, что BFM не имеет веса на экономику страны: имеет - при желании они могут уронить рынок в один счёт... так же действует газета "Коммерсант" и т.д. И что бы ни говорили, политика всегда строится на экономике...
***Названия денежных единиц пишутся строчными буквами: доллар, рубль, иена, евро. Строчные буквы используются по умолчанию для написания текстов во всех случаях, за исключением тех, где по правилам требуется использование прописных (больших) букв. Например, буква «а» — строчная, а «А» — прописная.
Как отмечает Bloomberg, это снова ударит по фондам, в чьих портфелях есть российские долги. Санкции "значительно сужают круг потенциальных покупателей бондов и бьют по остаткам их стоимости", указывает агентство. В то же время пока непонятно, как обстоят дела с российскими компаниями, которые вышли на международные рынки через организации, выпускающие долговые обязательства, а также через специализированные фирмы, зарегистрированные в Ирландии, Люксембурге или Нидерландах. Ведь торговать ценными бумагами, эмитированными структурами со значительной собственностью или активностью в России, запретили, отмечает Евгений Шатов, партнер Сapital Lab.
Могут распродавать...
Аналитики констатируют: это оказалось настолько неожиданным, что торговля сразу же сократилась до минимума — инвесторы пытались оценить последствия. Стоимость как суверенных, так и корпоративных облигаций упала. Тем не менее это еще не значит, что американцам нужно срочно избавляться от ценных бумаг. "Инвесторам не запретили их продавать или передавать контрагенту за пределами США. Также можно продолжать удерживать уже выпущенный долг. Однако расширение санкций, скорее всего, заставит избавляться от бумаг, связанных с Россией, или списывать как практически бесполезные", — рассуждает Шатов.
Для России ограничение на вторичный долг, хоть государственный, хоть корпоративный, фактически ничего не изменит: большинство западных инвесторов избавились от этого еще в феврале-марте. "Те же, у кого остались подобные бумаги, постараются их выгодно продать в ближайшие месяц-два азиатским трейдерам, которым, по большому счету, пока все равно, какие запреты в США", — поясняет Михаил Коган, руководитель отдела аналитических исследований "Высшей школы управления финансами".
2. Есть и другой момент: Россия не слишком-то зависит от иностранных держателей долга. Поэтому новая волна распродажи не будет критичной. В структуре владельцев ОФЗ преобладают отечественные инвесторы (более 80 процентов).
В феврале-марте 2020-го доля иностранцев в ОФЗ не превышала 34 процента, а к концу января 2022-го упала до 18,7. Основными покупателями облигаций федерального займа, как и ранее, выступят российские банки. Причем им предоставят существенные скидки. Кроме того, в середине марта Владимир Путин подписал закон, допускающий размещение средств Фонда национального благосостояния в государственных ценных бумагах и акциях отечественных компаний. Бюджетный кодекс изменили — для повышения устойчивости экономики и обеспечения финансовой стабильности. Это создает правовые основания для приобретения Минфином на вторичном рынке акций российских эмитентов. Ну если Минфин купил уже их за 70 - 120 руб. за доллар, конечно, всё это было бы глупо ... и ясно, что крепкий рубль нам не выгоден... и не выгоден тем, кто выкупил госдолг за 70 - 120 руб. за доллар - это БАНКИ РОССИИ.
После распада СССР американские советники "прописались" в высоких кабинетах, но их помощь едва не привела страну к гибели. И они были не политики, а финансисты... Их идея заключалась в поглощении... Не нужно быть гением, чтобы оперировать информацией, но нужно быть очень вдумчивым, чтобы понять всю её суть.
Пишем сами, публикуем других авторов, отвечаем на вопросы : professiya.nebo@bk.ru
