Могут ли крики премьер-министра и конкуренция государственных облигаций заставить банки повышать процентные ставки по депозитам? Данные показывают, что наиболее мотивирующим фактором для этого является отток денег со счетов. С января по апрель на счетах уменьшилось 19 млрд злотых, а на текущих счетах — на 56 млрд злотых, и сразу же начали расти проценты по вкладам. Тем не менее, однако, медленнее, чем процентная ставка по кредитам. В апреле разница между процентами по депозитам и кредитам была самой высокой в истории.
В середине мая премьер-министр Матеуш Моравецкий написал в своем профиле в Facebook , что «повышение процентных ставок по депозитам теперь является ключевой экономической целью». Способом изменить ситуацию должно было стать антиинфляционное предложение казначейских облигаций. И на самом деле облигации с более высокой процентной ставкой появились позже, в соответствии с базовой ставкой НБП. Последние данные НБП показывают, что до того, как премьер упомянул о новых облигациях, уже началась тенденция изъятия наличных денег из банков, а вместе с ней и рост процентных ставок по депозитам. И это не из-за розничного размещения облигаций.
Процентная ставка по новым срочным депозитам для населения увеличилась в среднем до 2,03%, что является самым высоким уровнем с марта 2015 года. Однако на текущих счетах по-прежнему было много денег, поэтому в среднем средства в банках составляли всего 0,36% ежегодно. Но кредиты имели среднюю процентную ставку 6,93 процента. Разница между процентными ставками по кредитам и депозитам для населения в апреле составила 6,6 процентных пункта. Это самый высокий показатель с июня 2012 года.
Маржа банков растет
Хотя процентная ставка по новым срочным депозитам увеличилась на 0,5 п.п. в то же время средняя процентная ставка как по кредитам на новое жилье, так и по потребительским кредитам увеличилась на 0,6 процентных пункта (жилищные кредиты до 6,6%, потребительские кредиты до 9,8%). Иными словами, банки компенсировали заемщикам повышение процентных ставок по вкладам. Разница составляет целых 4,5 процентных пункта. между процентной ставкой по новым депозитам и новым жилищным кредитам — это рекорд как минимум с 2004 года, поскольку НБП представляет данные в своих базах данных.
Рекордной является также разница в суммарных запасах (новых и старых кредитов) процентных ставок по жилищным кредитам и срочным депозитам. В апреле он составил 4,4 процентных пункта. Средний срочный вклад имел процентную ставку 1,2%, а средний жилищный кредит - 5,6%. ежегодно.
Рекордные рекорды, вопрос, почему банки начали повышать процентные ставки по депозитам в апреле? Ведь сделали они это еще до того, как премьер представил конкурентное для инвестиций предложение казначейских облигаций. Объяснение есть в данных Национального банка Польши.
Деньги уходят со счетов
Как показали последние расчеты НБП, за первые четыре месяца текущего года. со счетов физических и юридических лиц ушло 19 млрд злотых. И не из-за конкуренции со стороны казначейских облигаций, потому что на розничном рынке они были проданы в апреле всего за 2,9 млрд злотых, то есть на 20 процентов. меньше, чем год назад в том же месяце (3,7 млрд злотых), а всего за первые четыре месяца этого года. продажа этих облигаций составила 14,4 млрд злотых, т. е. всего на 3 процента. больше гг.
В апреле банкам удалось несколько переломить тенденцию к оттоку средств, вероятно, за счет повышения процентных ставок. В апреле с текущих счетов было снято 15,1 млрд злотых, а на депозиты было помещено 16,7 млрд злотых. С начала года текущие счета потеряли целых 56 миллиардов злотых, а срочные вклады увеличились только на 37 миллиардов злотых.
Между тем кредиты нефинансовому сектору только в апреле увеличились на 12 млрд злотых, а с начала года на 24 млрд злотых . Кредиты для предприятий увеличились на 14 млрд злотых в апреле и на 34 млрд злотых с начала года, а кредиты для домашних хозяйств уменьшились на 1,7 млрд злотых в апреле и на 10 млрд злотых с начала года.
В этом году именно предприниматели вывели деньги из банков, что вместе с информацией об увеличении кредитования для них может свидетельствовать о возрождении экономики и использовании средств, которые государство вливало в компании в антикризисных целях. Кризисные щиты. В результате, с одной стороны, мы имеем отток депозитов, а с другой – рост кредитования, и, таким образом, банки были вынуждены заинтересоваться приобретением депозитов.
Автор Яцек Фрончик, журналист Business Insider Polska