Давно не выходил на связь в публичное пространство. Появилось несколько важных моментов.
1. Российский рынок акций
Сейчас мы на важном диапазоне, при условии, что хватит силы, вероятно индекс акций двинется на +14-15%, а такой рост приведет цену к уровням локальных максимумов, которые мы наблюдали после возобновления торгов.
В тот же момент, с текущих уровней может быть обратный откат на 11-12% вниз и возврат к локальным минимумам или продолжение нисходящего движения
Что делать с этой информацией?
Если Вы уже в акциях и опасаетесь дальнейшего снижения, при этом Вам необходимы активы из Ценных Бумаг, то на данном уровне можно рассмотреть выход на половину объема от необходимых средств.
Если Вы рассматривали вариант войти в рынок акций, то сейчас хороший момент чтобы это сделать, так как открываются возможности для потенциального движения наверх, при этом сделать это стоит также на половину объема
Дополнительная возможность:
Наша Компания приспособилась к переходу на формирование инвестиционных инструментов во внутреннем контуре РФ, что позволяет избежать рисков от дальнейших теоретических санкций на финансовую структуру страны. Тем самым, дирекция разработки готовых решений смогла разработать инструмент со 100% защитой капитала и участием в росте российского рынка 125%, а на Лукойл или Газпром 170%.
Тем самым Вы можете войти в рынок на текущих уровнях не опасаясь снижения, а в случае роста заработать больше чем рост самого актива. Например, при восстановлении Газпрома к своим максимумам на 50%, Ваш доход за счет участия в опционах составит 50+70% = 85% дохода, а рыночного риска, даже если акция будет падать нет.
Презентация принципа работы инструмента и его характеристики приложены в телеграм канале Time it is money
2. USD/RUB. Искусственный ли курс?
Продолжается укрепления рубля к доллару и евро на все еще действующих ограничениях и принуждении продавать большую часть валютной выручки у экспортеров. При этом, постепенно ограничения ослабляют.
Курс действительно такой в следствии действующих ограничений, но не только из-за тех, что действуют со стороны ЦБ, импорт в страну многих товаров сдулся, спроса на валюту у крупных импортеров теперь нет, в путешествия отправляется меньше россиян, плюс к этому продают огромные массы валюты за проданные энергоресурсы.
Это не искусственная цена, это новая реальность и меняться такая реальность будет либо в случае возврата к прежним реалиям, либо, если ЦБ укрепление рубля дальнейшее будет уже невыгодно. Рост на нефть не такой существенный, чтобы полностью окупать потерю рублевой выручки на укреплении рубля.
В данный момент возможно локальное укрепление доллара в виде коррекции к тренду на снижение до 65 рублей с дальнейшим продолжением снижения по доллару и тестирования отметки 61, а возможно и 57 рублей за единицу. Можем двинуться вниз и сразу от текущих. При этом, в любой момент может произойти резкий рост стоимости доллара в результате действий ЦБ или внешних факторов.
3. Американский рынок
По традиции считается, что при снижении на 20% рынок уже является медвежьим. В этом случае вероятность дальнейшего падения сохраняется и увеличивается. В Штатах большие проблемы с инфляцией, долгом, запасами нефти и прочим.
Вероятен сценарий снижения от текущих уровней на 6-7% по индексу S&P, а отдельные бумаги потеряют сильно и даже кратно больше.
4. Доступ к прямому американскому рынку, Euroclear и часть замороженных активов.
На текущий момент Компания БКС и наши ближайшие партнеры-конкуренты стремимся найти выход на зарубежные рынки, как минимум для восстановления торгов всеми имеющимися в арсенале инструментами для действующих клиентов и новых сделок. Успехи есть, хочется верить, это вопрос времени.
Рассматриваем 2 рабочих варианта. Найти вышестоящего брокера, который будет готов дать доступ резидентам РФ ко всем активам и перевести активность к нему.
Второй вариант, это доказать индивидуальную непричастность резидентов РФ к персональным санкциям и получить разрешение на проведение операций. Пока безуспешно. Вероятно, по причине нежелания допускать наши активы к торгам.
В связи с этими ограничениями, часть инструментов недоступны к операциям, доходы в виде дивидендов поступают не по всем активам и новые покупки на прямых зарубежных рынках невозможны.
Плюс Компания продолжает перевод активов из Великобритании к внутреннему и другому внешнему депозитарию для предоставления доступа к ЦБ и ДС.
Все заинтересованы в возобновлении полноценной работы, и мы делаем для этого больше необходимого
5. Обзор рынков за неделю от Компании БКС
Файл ниже твита в телеграм канале
Основной источник информации и еще больше идей в моем телеграм канале https://t.me/time_it_is_money
Я помогаю своим клиентам преувеличивать и иногда приумножать капитал
Если Вы не состоите в канале и не являетесь моим клиентом, а увидели статью в Яндекс дзен - подписывайтесь на телеграм и обращайтесь ко мне по любым финансовым вопросам.
_________________________________
С уважением, Мальцев Максим
Партнер по работе с ключевыми клиентами
Р: +7 (846) 310-35-37, доб. 12901
М: +7 (937) 658-49-52 (мессенджеры)
М2: +7-960-831-32-15
E-mail: m.maltsev@smr.bcs.ru
Самара, Агибалова, 48
