Всем доброго дня!
В связи с изменением ситуации в мире во всех отношениях провел некоторую корректировку своего портфеля. Вернее большинство этих изменений уже проведены и описаны в постах, сейчас только надо их свести в единый вид и сформировать целостную инвестполитику.
Итак, мой персональный инвестиционный фонд Алексей-Тэ-Финашиал-Сервисес в лице управляющего (меня) декларирует следующие положения инвестиционной политики:
1. Все предыдущие вложения в иностранные ценные бумаги (которые ныне заморожены на неопределенный срок) временно списываются с баланса и не участвуют в расчете активов. Как бы не было грустно это признавать, но располагаемый капитал фонда сократился больше, чем вдвое.
2. Классы активов, в которые теперь могут направляться средства: российские акции (и фонды на них), российские облигации (и фонды на них), депозиты (да-да, этот класс активов в нынешние времена показывает себя хорошо), фонды коммерческой недвижимости РФ, золото.
3. Распределение активов принимается таким: акции - 70%, облигации - 10%, недвижимость - 10%, золото - 10%. Депозиты учитываются отдельно и по мере снижения ставок будут постепенно переведены в эти классы активов.
4. Акционеры фонда (в лице меня) осознают, что данное распределение уязвимо для странового риска и может привести к убыткам и полной потере капитала. Меры по снижению странового риска путем инвестирования в зарубежные рынки через иностранных брокеров несут в себе риски инфраструктурного характера и временно не рассматриваются (до какой-либо стабилизации обстановки).
А теперь к конкретным изменения в портфеле
Если вы помните, давным-давно, в прошлой жизни 22.10.2021 г. составил свой скорректированный индекс:
Краткие отличия его от обычного индекса Мосбиржи: для расчета весов компаний не учитывается коэффициент доли акций в свободном обращении, вес одной компании ограничен в 8%, убрана некоторая мелочевка, все что связано с Дерипаской (Русал и Эн+), что явно убыточно (ВК и Аэрофлот) и неудобно (Транснефть), там где есть возможность обычные акции заменены префами.
Когда я его составлял, это был октябрь 2021 года - самые хаи рынка, с тех пор ситуация сильно изменилась и пришла пора его пересчитать. В методику я ничего нового не добавил, разве что только пометил желтым акции формально иностранных компаний (вроде Яндекса, Тиньки, полиметалла, Пятерки) - их я пока не покупаю, но учитываю в расчете весов (возможно стоит их распределить по остальным компаниям).
Вот, что в итоге получилось:
Ожидаемо уменьшились веса банков, ФосАгро рвануло в небеса, НорНикель тоже подрос, остальные плюс-минус на том же уровне.
Я тогда же в октябре составил табличку, сколько чего мне надо купить, чтобы в акциях был портфель на 500 тыс. руб., написал себе план покупок, думал, что уже вот-вот почти все закончу, но не тут-то было. Пересчитал все с учетом падения цен и понял, что сейчас еще докупать и докупать:
Если вы обратите внимание, то у меня в портфеле до сих пор есть вся та шляпа, что я накупил в самом начале: МРСК 3-х видов, ТГК-1, ОГК-2, Россети, Сарат-НПЗ - от всего этого буду избавляться в обозримой перспективе. Дождусь июля, когда у меня подойдет срок закрытия ИИСа, если можно будет без комиссии все перевести на обычный счет, то переведу (так как не хочется фиксировать убытки), если нет, то наверное все равно продам, надеюсь к лету они подрастут (может ситуация как-то стабилизируется или дивы какие-никакие будут). Но тут все будет зависеть от возможности перевода фондов Финекса - а они запросто могут зависнуть, и тогда их ни купить, ни продать, ни перевести, придется держать ИИС еще как минимум год.
А вы стараетесь записывать свою инвестиционную стратегию, а потом придерживаться ее?