Биткоин, похоже, готов к падению, поскольку растущий доллар США вызывает подозрения на фоне столь же мрачной макроэкономической картины.
Биткоин (BTC) начинает новую неделю в неопределенном месте в неопределенные времена - является ли $40,000 теперь сопротивлением?
Крупнейшая криптовалюта только что закрыла четвертую красную недельную свечу подряд, чего не случалось с июня 2020 года.
Поскольку холод в отношении макроэкономических перспектив рынка продолжает оставаться нормой, похоже, мало что может утешить быков в начале недели - и #Биткойн еще не закончил распродажу.
На фоне потерь в $4 000 только за последние четыре дня ценовые цели теперь сосредоточены на повторных тестах уровней ликвидности в направлении $30 000.
Не все так мрачно и плохо - долгосрочные держатели и ключевые участники, такие как #майнеры, демонстрируют более позитивную позицию в отношении биткоина как #инвестиции.
Неудачи в Азии преобладают над облегчением от выборов во Франции
Ключевым внешним событием для рисковых активов в начале недели стали выборы во Франции, победу на которых одержал действующий президент Эммануэль Макрон.
Вздох облегчения для участников рынка, обеспокоенных неожиданной победой ультраправой соперницы Марин Ле Пен, второй срок Макрона, как ожидается, поднимет французские акции, в частности, на открытии торгов 25 апреля, а вместе с ними и пошатнувшийся евро.
Европейский союз, как и Соединенные Штаты, сталкивается с мощным коктейлем из инфляции и резкого падения рынков облигаций, при этом Европейский центральный банк (ЕЦБ) пока не предпринимает решительных шагов по повышению процентных ставок или сокращению своего баланса в размере почти 10 триллионов долларов.
Биткоин не был воодушевлен победой Макрона, а рисковые активы уже столкнулись со спадом в Азии 25 апреля, так как COVID-19 в Китае подрывает настроения.
Индекс Hang Seng в Гонконге снизился на 3,5% за день, а Shanghai Composite - на 4,2%.
Поскольку в настоящее время криптовалюты в массе своей сильно коррелируют с движением фондовых рынков, повторение ситуации в Европе и США даст четкие сигналы о направлении движения.
"Беспокойство вызывает то, что текущая политическая поддержка, которую уже оказало правительство, может оказаться неэффективной из-за политики Ковида, так как активность снижается", - сказала агентству Bloomberg Дженни Зенг, соруководитель отдела фиксированного дохода в Азиатско-Тихоокеанском регионе в глобальной компании по управлению активами AllianceBernstein.
Даже до потерь 25 апреля, прошедшая неделя уже была болезненной для акций, как отметил комментатор рынков Хольгер Зшаепиц.
"Международные акции потеряли $3,3 триллиона в рыночной капитализации за эту неделю, так как американские акции - после пика, достигнутого утром в четверг, - уверенно падают вниз, поскольку инвесторы, похоже, пересматривают свои взгляды на то, зачем они покупали рисковые активы в мире, наполненном такой большой неопределенностью", - написал он пользователям Twitter 24 апреля:
"Международные акции стоят $107,6 триллионов, что равно 127% ВВП".
В следующем сообщении отмечается, что так называемый индикатор Баффетта - отношение общей оценки фондового рынка США к ВВП - все еще находится на, как он выразился, "проблемной" территории на уровне более 100%.
Сила доллара возвращается с новой силой
К разочарованию криптотрейдеров, одним из компонентов макроландшафта, который твердо находится в "бычьем" режиме, является доллар США.
Валютный индекс доллара США (DXY) после колебаний на двухлетних максимумах на прошлой неделе, сейчас, похоже, продолжает восходящий тренд.
На момент написания статьи DXY находится на уровне 101,61, что сравнимо с показателями марта 2020 года, когда в результате катастрофы, вызванной коронавирусом, рухнули активы по всему миру.
Сила доллара редко была благом для биткоина, и обратная корреляция, хотя и критикуется некоторыми, похоже, твердо контролируется в этом месяце.
"Похоже, что DXY dev объявил о сжигании токенов или что-то в этом роде", - пошутил популярный трейдер Crypto Ed в ответ на последнее движение.
Для Престона Пыша, ведущего Investor's Podcast Network, что-то кажется неправильным.
"У нас есть Банк Японии, осуществляющий контроль кривой доходности, в то время как йена рушится, и есть ФРС, собирающаяся повысить ставку на 50 б.п., в то время как доллар достигает новых максимумов", - предупредил он 25 апреля.
"Есть ощущение, что что-то вот-вот сломается...
Недельный график рисует четвертую красную свечу подряд
25 апреля биткоин выглядит совсем не радужно. Хотя в выходные удалось избежать значительной волатильности, недельное закрытие все равно разочаровало, оказавшись чуть ниже уровня прошлой недели.
Тем не менее, это означает, что на недельном графике уже четыре красные свечи подряд, чего биткоин не видел с июня 2020 года, свидетельствуют данные Markets Pro и TradingView.
Нисходящий тренд продолжился ночью, в результате чего курс BTC/USD упал ниже $39 000, и эта позиция сохраняется на момент написания статьи.
Трейдеры следят за различными графиками в поисках подсказок, куда дальше движется пара, но бычьих признаков явно мало.
По мнению популярного трейдера и аналитика Rekt Capital, именно облако Ишимоку, нависшее над головой, может привести к дальнейшим потерям для биткоина.
Популярный аналитик Чедс, автор книги "Мудрость трейдинга", тем временем рассматривает потенциальное пересечение под 200-периодной скользящей средней на трехдневном графике.
Оно будет иметь большое значение, утверждал он в выходные, поскольку в последний раз такое происходило после бычьего роста на дне медвежьего рынка в 2018 году.
"Это не прогноз, просто наблюдение", - предупредил он.
По теме декабря 2018 года и его дна в $3 100 Мэтью Хайланд, известный в Twitter под ником Parabolic Matt, провел дальнейшее сравнение между тем периодом и текущей ценовой динамикой BTC.
На более длительных таймфреймах, сказал он, удержание $37 600 сейчас "имеет решающее значение".
"Жду отката вниз, и тогда я буду искать признаки ралли для отыгрывания", - добавил 25 апреля в своем анализе коллега Крипто Тони из Твиттера.
Холдеры поставили новый рекорд
Чопорный" характер ценового действия на нижних таймфреймах Биткойна делает его неинтересной торговлей для всех, кроме самых опытных игроков.
Поэтому неудивительно, что большинство холдеров предпочитают не вмешиваться и заниматься тем, что у них получается лучше всего.
Это отражено в данных по цепочке, которые показывают, что доля биткоина, который не используется в течение как минимум года, достигла исторического максимума.
Ссылаясь на данные аналитической компании Glassnode, специализирующейся на анализе цепочки, экономист Ян Вюстенфельд отметил, что это означает, что предложение в целом становится "старше". Соответственно, больше монет дольше хранится, а не тратится.
По данным Glassnode, впервые в истории доля предложения, не используемого в течение года и более, превысила 64%.
HODL Waves, индикатор Glassnode, показывающий спрятанные монеты всех возрастов, подтверждает эту тенденцию. С декабря 2021 года 1-2-летний отрезок предложения увеличился больше, чем любой другой - с менее 10% тогда до почти 15% на этой неделе.
В первом квартале также увеличилось присутствие 3-5-летнего диапазона ходлированных монет.
Фундаментальные показатели по-прежнему указывают на луну
Не только случайные стойкие ходлеры упрямо отказываются сокращать свою долю BTC, несмотря на мрачные перспективы.
Взгляд на фундаментальные показатели сети Биткойна показывает, что майнеры также настроены по-медвежьи, когда речь заходит об инвестициях.
Частая история в этом году, но, тем не менее, впечатляющая, учитывая, что цена движется в противоположном направлении, хэшрейт и сложность сети Биткойна должны достичь новых исторических максимумов на этой неделе.
Тенденция увеличения скорости хеширования не является чем-то новым, она давно прогнозируется, поскольку инвестиции продолжают расти.
По состоянию на начало апреля 20% добычи биткойнов осуществлялось публичными компаниями.
Не пропустите момент - подпишитесь, чтобы быть в курсе последних новостей в мире криптовалют и NFT
Ставьте 👍