Первое с чего начнем, посмотрим имеет ли смысл сейчас продавать валюту. Для того чтобы ее продать, надо сначала понять, какой инструмент будет более выгоден, чем просто держать доллары и увеличивать тем самым количество рублей, но не долларов.
На графике РГБИ к USDRUB отбились от значения 1.6, куда ждали ранее с точностью до 0.01 пункта , сейчас с большей вероятностью отскок будет выше текущих значений. Не стал продавать валюту, для этого есть причины. Во первых, инфляция покажет более высокие темпы, потому как рост инфляции происходит в следствии чрезмерной печати денег, что приводит к росту цен в первую очередь сырья. Как индикатор охлаждения инфляции, я смотрю на нефть в первую очередь, если цены высокие, то говорить о снижении инфляции нет смысла, а следовательно, и ставки будут повышать далее, что будет приводить последующему давлению на облигации. Плюсом к росту инфляции в нашей стране еще добавляется вечно падающий рубль, получается замкнутый круг, высокие цены на сырье это инфляция, падающая валюта опять инфляция. Поэтому просто продать валюту нет никакого смысла сейчас, рисковый актив у нас рубль, который обесценивается всегда, а не доллар. График РГБИ сигналов на покупку не обнаружено)). На инвестинге график с необрезанной историей, где отлично видно без премудростей, где будет значение индекса.
По рублю картинка складывается все печальней. Ниже трендовой (на графике), образованной двумя фракталами, вероятно, ниже мы уже не увидим на истории. Идет фактически долгая подготовка ухода в новый коридор 90(92)-80. Из позитива, можем еще оттянуть ослабление рубля, в коридор 72.64-82, но исход будет все равно один. Американцы придумали лучшее оружие во все времена, доллар, никакие ракеты не сравняться с этим. В худшие времена деньги не пойдут в экономику со слабеющей валютой, зачем эти бессмысленные риски развивающихся рынков.
Фундаментально на рынке начались проблемы, как только решили бороться с инфляцией. Потому как фактически единственный способ борьбы, это изъятие денег из экономики и поднятие ставок, от чего естественным образом будет страдать ВВП. Падение ВВП = падение рынков. И ожидать в 2022 такого роста, как 2021, совершенно не стоит. Локальные акции на нашем рынке будут периодически отстреливать, без этого не обойтись, тот же сургут пр ждет своего часа. Последим за дальнейшими действиями ЦБ.
РТС ударилась о средневзвешеную от марта 2020г и сделала отскок дохлой кошки, это просто отскок не более того, скорей всего даже повыше будет, но не долго. Рост без роста открытого интереса, это как кусок чего-то лежащего на земле и Вы решили дать ему пенделя, через какое-то время этот кусок шлепнется туда же, но чуть подальше. Это не ракета, заправленная топливом (объемом растущих шортов), это полтора инвалида, бьют по клавишам то в лонг, то в шорт.))
Ну и посмотрим РТС к доллару, он настолько линейный, до безобразия, понятно, что тут одна цель, это 10.39. Цель начала мирового "насморка". Там можно уже присмотреться и к более объемным покупкам рублевых акций. Жаль, наверху соотношения 26 могли отлично выйти трендом в значение 43 $. Но, шанс потерян года на 1.5, в 2024-м возможно еще предоставится такая возможность.
Удачи, не болейте, все будет хорошо!