Стоит начать с того, что Баффет - очень известный инвестор, который за всю свою жизнь сколотил состояния в 213 млрд.$. Поэтому, к его мнению в выборе инвестиций как минимум стоит прислушиваться.
К слову, у него есть фонд под названием Berkshire Hathaway. Именно в нем он в настоящее время занимает пост ген. директора и является основным акционером. Поэтому, мы будем в частности рассматривать состав этого фонда .
1. Apple.
$91 млрд из $213,6 млрд активов Berkshire Hathaway сейчас — это акции Apple, а в % выражении это 43% от всего портфеля. Что нарушает диверсификацию, к которой многие инвесторы так привыкли. Но Уоррен говорит: «В диверсификации мало смысла для тех, кто знает, что они делают". Он считает Apple - прекрасным бизнесом, лучшим в мире и ни на грамм в нем не сомневается.
Но вот в чём загвоздка. Баффет закупал акции с 2016 года, когда они еще стоили по 25-30$ за штуку. И рост с 2016 года составил почти 500%.
P/E компании сейчас находится на отметке в 30. Это не так уж и много ,но заметно, что акция явно перекуплена. Но Баффет до сих пор держит эту компанию в портфеле, а значит верит в то, что это не предел роста.
Покупать ли вам Apple или нет - очень тяжелый вопрос. Да, это очень хорошая компания, но она не может рости вечно и коррекция должна присутствовать. В ней мы сейчас и находимся на графике, поэтому лучше всего дождаться просадок и докупать не спеша.
В любом случае, не думайте, что этот рост повторится. Вряд-ли это произойдет.
2.BANK AMER CORP
Баффет подтверждает свои слова и инвестирует тогда, когда на улицах льётся кровь. Так, во время кризиса он купил акции Bank of America и с того времени сорвал куш в + 1200%. Но Баффету мало и он продолжает инвестировать в акции банка до сих пор. Его портфель заполнен на 15% Bank of America, значит ли это, что он верит в дальнейший рост ?
Первое и самое важное для инвестора - банк увеличивает свои дивиденды из года в год и составляет около 2% в год.
Для дивидендной доходности в России - это кажется смешным показателем, на фоне 8% у Газпрома, но не стоит забывать, что это доходность в Usd.
Так же, сильной динамики вы не встретите. Эта компания предназначена для консервативных инвесторов, которые хотят получать дивидендную доходность. Именно таким человеком и является Баффет.
3. American Express.
Это американская финансовая компания. Известными продуктами компании являются кредитные, платежные карты и т.д.
Доля в портфеле 9%. Это компания очень схожа с Bank of America. Это тот же финансовый продукт, который даёт высокую дивидендную доходность. Поэтому, не будем на нём долго останавливаться.
4. Coca Cola.
Во время обвала рынка в 1987 году Баффет закупил акции этой компании на 1 млрд$ +. И с того времени акция дала 1400% роста.
Все же знают, что Баффет и сам предпочитает выпивать по 5 банок в день и отлично себя чувствует. Но, мне кажется , это больше похоже на рекламную компанию и привлечению инвесторов к данному активу. Не исключено, что и сам Баффет любить данный напиток. Однако, в 1987 году он просто увидел финансово здоровую компанию по отличной цене. До сих пор Coca Cola остается самым популярным напитком и не имеет конкурентов.
Стоит ли инвестировать в эту компанию сейчас ?
Не совету. Сам актив за последние 5 лет показывает
Снижение выручки на 20%;
- Чистая прибыль осталась на том же месте;
- P/E — 35.
На данный момент, это не самая рентабельная компания для инвестиций.
5.Kraft Heinz Co (KHC)
Этот актив показывает, что даже самый успешный инвестор может ошибаться. Всем известно, что Heinz - это большой производитель разных видов соусов и т.д. Много разновидностей вредной пищи и погубили эту компанию. А всё из-за того, что пошла мода на здоровую пишу. Кроме того, у компании большая задолженность и снижение дивидендных выплат .
А закупив в 2013 году совместно с 3G Capital акций на 28 млрд$ Баффет держит убыток в - 33%.
Баффет ждет выхода из сделки по более выгодным ценам. И это скорее всего произойдет, потому что повысили дивидендные выплаты до 5% и консервативные инвесторы начнут инвестировать по выгодным ценам.
Какой же вывод я могу сделать ?
Основой принцип Баффета - это закупка фундаментально сильных компаний за дешево. Большое количество акций он закупил именно на моменте падения фондового рынка.
А что на счёт этого думаете вы ? Пишите в комментарии.
#инвестиции
#фондовый рынок
#цели в жизни
#деньги
#уоррен баффет