Добрый день, уважаемые читатели. 2021 год подходит к концу. Как и всегда, год оказался непростым для инвесторов в ВДО, но интересным. Но, несмотря на то, что половина декабря уже миновала, конец года еще принесёт нам немало интересных событий. Давайте обсудим.
1. Достаточно важным, на мой взгляд, является то, что далеко не самый мелкий из эмитентов на рынке , "Обувь России", сумел таки наскрести по сусекам средства для амортизации одного из своих выпусков. Как сообщают информированные источники, остаток необходимо суммы был направлен в НРД на этой неделе. Это, конечно, пока ещё не позволяет держателям бумаг эмитента вздохнуть свободнее, но по крайней мере конец года не принёс крупного дефолта. Если повезёт, то и далее компания сможет выкрутиться.
2. Как вы наверняка знаете, в нашем скромном огородике одна из самых крупных грядок оккупирована лизинговыми компаниями. И вот в их рядах очередное пополнение - сегодня начинает своё дебютное размещение ООО "ЛКМБ-РТ" (Лизинговая компания малого бизнеса Республики Татарстан). Компания с таким хитрым названием предлагает почтенной публике облигаций на общую сумму 100 миллионов рублей. Основные параметры выпуска ниже:
- Наименование: ЛКМБ-РТ-001Р-01;
- ISIN: RU000A104B61;
- Объём: 100 000 000 рублей;
- Номинал: 1 000 рублей;
- Дата погашения: 19.12.2024;
- Ставка купона: 12,5% на весь срок обращения;
- Периодичность: ежеквартально;
- Амортизация: нет.
Компания дебютирует со скромным по размеру выпуском. Ставка купона по нынешним временам тоже не впечатляет. Будет интересно посмотреть, насколько быстро эмитент сможет собрать нужную ему сумму.
3. Продолжаем анонс дебютов. Также сегодня, 23.12.2021 состоится первое размещение облигаций ижевского девелопера ООО "АСПЭК-Домострой". Компания, специализирующаяся на строительстве жилья в родном регионе предлагает бонды со следующими параметрами:
- Наименование: АСПЭК-Домстрой-01-об;
- ISIN: RU000A104B53;
- Объём: 400 000 000 рублей;
- Номинал: 1 000 рублей;
- Дата погашения: 19.12.2024;
- Ставка купона: 14,5% на весь срок обращения;
- Периодичность: ежеквартально;
- Амортизация: да, по 25% в последние 4 платежа.
Второй из новичков оказался явно щедрее. Купон в размере 14,5% гораздо больше соответствует ожиданиям инвесторов. И пусть перспективы региональных строительных компаний я оцениваю скептически, облигации эмитента пока вызывают определённый интерес.
4. Также на сегодня намечено начало размещения бумаг АО ГК "ЕКС". Это очередной новичок на рынке, решивший сразу поразить инвесторов своим аппетитом. Эмитент собирается разместить заём на 1,5 миллиардов на три года. Характеристики выпуска таковы:
- Наименование: ЕКС ГК-БО-01;
- ISIN: RU000A104BU2;
- Объём: 1 500 000 000 рублей;
- Номинал: 1 000 рублей;
- Дата погашения: 19.12.2024;
- Ставка купона: 13,0% на весь срок обращения;
- Периодичность: ежеквартально;
- Амортизация: нет.
Эмитент имеет рейтинг от АКРА на уровне ВВВ.
5. Сегодняшний парад дебютов продолжится уже завтра. На сцену со своим первым выпуском выйдет ООО "НТЦ Евровент". Эмитент занимается производством систем вентиляции и вентиляционного оборудования.
Компания впервые выходит на биржу, имеет рейтинг от РА Эксперт на уровне ВВ-.
Выпуск имеет следующие параметры:
- Наименование: НТЦ ЕВРОВЕНТ-001Р-01;
- Объём: 50 000 000 рублей;
- Номинал: 1 000 рублей;
- Дата погашения: 08.12.2024;
- Ставка купона: 15,0% на половину срока обращения;
6. И снова лизинг - московская компания ООО "Аренза-Про", позиционирующаяся как финтех-компания с высоким уровнем автоматизации лизинговых сделок.
Что же нам предлагают эти ребятки? А предлагают они следующее:
- Наименование: Аренза-Про-01-боб;
- Объём: 300 000 000 рублей;
- Номинал: 1 000 рублей;
- Дата погашения: 23.12.2024;
- Ставка купона: 14,5% на весь срок обращения;
- Амортизация: да
С точки зрения потенциальной доходность предложение "Арензы" выглядит более интересно, нежели предложение их собратьев по отрасли из Татарстана. Начало размещения запланировано на 27.12.21, эмитент имеет рейтинг ruBB- от Эксперт РА.
7. И, наконец, производственная компания. Свой дебютный выпуск представляет пермская компания ООО "Инкаб", занимающаяся производством и вторичной переработкой оптиковолоконного кабеля. Эмитенту присвоен рейтинг от АКРА на уровне BBB-(ru). Привлечь планируется 1 миллиард рублей сроком на три года, что довольно оптимистично для первого выхода на биржу. Ориентир ставки купона ограничен 13,5% годовых с ежеквартальной уплатой.
Амортизация не предусмотрена.
А напоследок хочется отметить, что рынок ВДО, судя по всему, начинает оживать. Котировки большинства облигаций постепенно подрастают, средняя доходность, соответственно, снижается. Кто не успел затариться - тот сам себе злобный буратино. Но рост активности на рынке важен, в первую очередь, с точки зрения возможности эмитентов успешно размещаться с новыми впусками, от чего в немалой степени зависит их способность гасить старые. Впрочем, публика у нас в стране нервная и новый крупный дефолт может снова развернуть ситуацию и заставить инвесторов бежать в более надёжные активы. Но это мы увидим, скорее всего, только в новом году.
Спасибо вам за внимание, я с вами не прощаюсь. Надеюсь, в ближайшие дни нам будет, что обсудить.
PS. Статья носит исключительно информационный характер и не содержит рекомендаций по проведению сделок с ценными бумагами. Прошу помнить об этом, а также о том, что всем инвестиции осуществляются вами на основании ваших личных решений. Автор не несет ответственности за результат сделанных вами инвестиций.
Похожие статьи:
ЭБИС снова жаждет денег, второе пришествие АБЗ-1 и другое в последней осенней подборке новостей
Золотая пора радует новыми выпусками облигаций: новости на 17.10.21