Чем облигации отличаются от акций?
Владельцы данных инвестиционных инструментов имеют разные возможности и права. Держатель акции – совладелец фирмы, получает долю в бизнесе. Владелец же облигаций становится кредитором. Приобретая ее, он предоставляет займ компании или государству, а взамен получает доход в виде процента.
Отличием облигаций от акций является еще и то, что, приобретая долговую бумагу, сразу можно оценить конечную доходность. Однако стоит помнить, что она может меняться, например, вслед за ключевой ставкой ЦБ РФ.
На фондовом рынке никто не застрахован от убытков. Но все же снизить риски можно. Акции принято считать рискованным финансовым инструментом. Бумаги могут как резко вырасти в цене, так и просесть. Если говорить про долговые ценные бумаги, то самые надежные из них – это облигации федерального займа. Гарантом по ним выступает Минфин. Ведь вероятность, что обанкротится одна компания, а не целая страна – гораздо выше. Перед покупкой корпоративных облигаций важно оценить кредитный рейтинг компании. Эмитентов с надежным рейтингом очень много.
Как вы уже поняли, попытаться сорвать куш за короткий промежуток времени можно, инвестируя в акции. Для любителей стабильности и постепенного увеличения накоплений, подойдут облигации.
Акционеры несут самый большой риск в сравнении с владельцами облигаций. Риск не получить дивиденды, риск продать акции в убыток или риск потерять деньги при банкротстве компани.
Чем облигации отличаются от банковского вклада?
На первый взгляд вклады и облигации кажутся похожими. В обоих случаях вы даете деньги на какое-то время, а вам за это платят проценты. Тем не менее свойства вкладов и облигаций заметно отличаются.
Банковские депозиты перестают быть самым доступным и массовым способом сохранения сбережений для частных лиц. Низкие процентные ставки заставляют людей искать другие варианты размещения капитала. И тут для консервативных инвесторов прекрасной заменой вкладам становятся облигации. Этот инструмент более гибкий и прибыльный, и, что немаловажно для начинающих, – низкорисковый.
По депозиту банк обязуется вернуть вкладчику сумму вклада и начисленные на нее проценты в дату окончания депозита. Обычно сумму вклада можно забрать досрочно, но с потерей процентов. Проценты по депозиту платятся регулярно в течение срока депозита.
По облигации эмитент (компания, выпустившая облигацию) обязуется вернуть инвестору номинал облигации в дату погашения облигации и платить регулярно купоны (купоны - это проценты по облигации). В России обычно купоны платятся раз в полгода. Досрочно погасить облигацию не всегда представляется возможным (эмитенты иногда объявляют оферты, позволяя держателям досрочно погасить облигации), но зато облигацию можно продать на Московской бирже в любой момент другим инвесторам.
Депозиты банков в пределах 1.4 млн руб. застрахованы государством в лице АСВ.
Среди облигаций есть сопоставимые по надежности инструменты: облигации России (их называют ОФЗ - облигациями федерального займа), облигации Сбербанка, Газпрома и некоторых других системообразующих компаний с государственным участием.
Облигации хранятся в Национальном расчетном депозитарии (НРД) Московской Биржи - это центральный депозитарий России. Надежнее места для хранения облигаций в России просто не существует – кредитный рейтинг НРД (ВВВ) выше, чем суверенный рейтинг РФ (ВВВ-). Даже если брокер, через которого вы купили бумаги – банкрот (хотят прецедентов банкротств брокеров гораздо меньше, чем банков), облигации останутся у инвестора.
Облигации сопоставимы по надежности, но доходнее депозитов.
Хорошо подходят для тех, кто хочет самостоятельно управлять своими инвестициями.