Данная статья - это большая заметка для частного инвестора. Тут собралась информация из финансовых и годовых отчетов компании, презентаций и новостей.
О компании
Полиметалл владеет активами высокого качества, отличным портфелем проектов развития и рядом перспективных геологических проектов. У Компании девять действующих месторождений золота и серебра, преимущественно расположенных в отдаленных регионах России и Казахстана, а также два крупных проекта развития, АГМК-2 и Нежданинское, в Хабаровском крае и Якутии.
Структура акционеров
Активы и капитал
Выручка и прибыль
Операционные показатели
Рентабельность
Долговая нагрузка
Див. политика
Стратегия развития
Intelinvest - онлайн сервис аналитики портфеля для инвесторов.
- Правильный расчёт годовой доходность
- Импорт отчетов от 18 брокеров
- Мультипликаторы и основные финансовые показатели компаний
Использовать сервис можно по синей ссылке здесь.
Основные тезисы
- Себестоимость добычи золота у компании (874 $/унция) одна из самых низких. В России Полиметалл идет вторым после Полюса (604 $/унция)
- Одно из самых высоких содержаний золота в запасах (3,8г/т).
- 71,9% акции находятся в свободном обращении
- Активы и капитал растут из года в год.
- 2020 год стал рекордным по выручке и чистой прибыли.
- Объем производства растет, но темпы роста замедляются
- Долговая нагрузка за последние 5 лет практически не изменилась
- Минимум 50% от скор. ЧП на дивиденды
- Основные проекты в средне сроке - АГМК- 2 (выход на проектную мощность в 2023-24) и Нежданинское (выход на проектную мощность в 2022)
- Средний рост выручки за последние 5 лет 20%
Заключение
Полиметалл можно отнести к компании роста. 20% - средний рост выручки за последние 5 лет. Но остается вопрос, сколько еще они могут поддерживать такой темп.
По итогам перового полугодия компания получила рост выручки и чистой прибыли 12% и 11% соответственно.
Если компании удастся удержаться на +/- таких же темпах, то через три года мы получим скорее всего умеренно растущую компанию с 10% ДД от нынешней цены
Внимание! Всё что написано в статье не является инвестиционной рекомендацией, советом или предложением к покупке/продаже.
На сегодня это все. Ставьте лайк, если вам понравилось и подписывайтесь на канал. Не забудьте поблагодарить автора за работу.
