Все еще не знаете, где купить криптовалюту?Нажмите здесь, чтобы получить 20% скидку на комиссию от Binance.
Торговые и инвестиционные стратегии
- Что такое торговая стратегия?
- Что такое управление портфелем?
- Что такое риск-менеджмент?
- Что такое дневная торговля?
- Что такое плавающая торговля?
- Что такое позиционная торговля?
- Что такое мгновенная торговля?
- Что такое распределение активов и диверсификация?
- Что такое теория Доу?
- Что такое волновая теория Эллиотта?
- Что такое метод Вайкоффа?
Что такое торговая стратегия?
Торговая стратегия - это план, которому вы следуете при совершении сделок. Не существует единого правильного подхода к торговле, поэтому каждая стратегия будет сильно зависеть от вашего профиля и предпочтений.
Независимо от вашего подхода к торговле очень важно составить план. Этот план ставит четкие цели и не дает вам отклониться от них из-за ваших эмоций. Как правило, вам нужно решить, что покупать и продавать, как торговать, и где входить и выходить.
В следующем разделе мы рассмотрим некоторые популярные торговые стратегии.
Что такое управление портфелем?
Управление портфелем связано с созданием и управлением группой инвестиций. Сам портфель представляет собой набор активов и может охватывать все, от Beanie Babies до недвижимости. Если вы торгуете только криптовалютами, то ваш портфель, скорее всего, будет состоять из биткойнов, а также других цифровых монет и токенов.
Ваш первый шаг должен заключаться в том, чтобы определить, чего вы ждете от своего портфолио. Вам нужна инвестиционная группа, которая относительно защитит себя от волатильности, или вас интересует что-то более рискованное, что принесет более высокую доходность в краткосрочной перспективе?
Обдумывание того, как вы хотите управлять своим портфелем, может принести вам большую пользу. Некоторые люди могут предпочесть пассивную стратегию, при которой не препятствуют инвестициям после их выявления. Другие могут использовать активный подход, когда активы постоянно продаются с целью получения прибыли.
Что такое риск-менеджмент?
Управление рисками жизненно важно для успешной торговли. Процесс начинается с определения типов рисков, с которыми вы можете столкнуться:
Рыночный риск:
потенциальные убытки, которые вы можете понести, если актив теряет стоимость.
Риск ликвидности:
потенциальные убытки на неликвидных рынках, где вы не можете легко найти покупателей для своих активов.
Операционный риск:
потенциальные убытки от операционных проблем. Это может быть человеческая ошибка, проблемы с программным / аппаратным обеспечением или преднамеренные мошеннические обращения сотрудников.
Системный риск:
потенциальные убытки от неудач других игроков в вашей отрасли, которые влияют на все компании в этой отрасли. Например, крах Lehman Brothers в 2008 году оказал разрушительное воздействие на финансовые системы по всему миру.
Как видите, определение рисков начинается с активов в вашем портфеле, но для эффективности необходимо учитывать как внутренние, так и внешние факторы. На следующем этапе вам необходимо оценить эти риски. Как часто вы, вероятно, будете сталкиваться с этими рисками? Насколько серьезны риски?
Определив серьезность рисков и их возможное влияние на ваш портфель, вы можете расположить эти риски в порядке важности и определить соответствующие стратегии и меры реагирования. Например, вы можете избежать системного риска за счет диверсификации с помощью различных инвестиций и снизить рыночный риск с помощью стоп-лоссов.
Что такое дневная торговля?
Дневная торговля - это стратегия, которая предполагает вход и выход из позиций в один и тот же день. Термин происходит от традиционных рынков и основан на том факте, что эти рынки открыты только в определенные часы дня. Ожидается, что дневные трейдеры не будут держать свои позиции открытыми вне этих часов.
Как вы, наверное, знаете, на криптовалютных рынках нет времени открытия и закрытия. Вы можете торговать в любое время суток, в любой день года. Однако дневная торговля в контексте криптовалют относится к стилю торговли, при котором пользователи входят и выходят из позиций в течение 24 часов.
В внутридневной торговле вам часто необходимо использовать технический анализ, чтобы определить, какими активами торговать. Поскольку прибыль за такое короткое время будет минимальной, вы можете торговать множеством различных активов, чтобы максимизировать свою прибыль.
Этот стиль представляет собой очень активную торговую стратегию. Это может принести высокую прибыль, но также сопряжено со значительным риском. Следовательно, дневная торговля больше подходит для опытных пользователей.
Что такое плавающая торговля?
В плавающей торговле цель состоит в том, чтобы получить прибыль от рыночных тенденций, но временной горизонт шире - позиции обычно удерживаются от нескольких дней до нескольких месяцев.
Часто цель состоит в том, чтобы выявить активы, которые кажутся недооцененными и которые могут увеличиться в цене. Вы можете купить этот актив, а затем продать его, когда цены вырастут, с прибылью. Или вы можете попытаться найти переоцененные активы, которые могут упасть в цене. Затем вы можете продать некоторые из этих активов по высокой цене и попытаться купить их снова, когда цена упадет.
Подобно дневной торговле, плавающие трейдеры также используют технический анализ. Однако фундаментальный анализ также может быть полезным инструментом, поскольку результаты стратегии проявляются в течение более длительного периода времени.
Плавающая торговля - более подходящая стратегия для новичков. Это главным образом потому, что у него нет быстрого темпа дневной торговли. В то время как дневная торговля требует быстрого принятия решений и постоянного мониторинга рынков, изменчивая стратегия дает вам больше времени.
Что такое позиционная торговля?
Позиционная (или трендовая) торговля - это долгосрочная стратегия. Пользователи покупают активы, чтобы удерживать их на длительный период времени (обычно месяцы). Цель состоит в том, чтобы получить прибыль, продавая активы по более высокой цене в будущем.
Это основная логика транзакции, которая отличает позиционную торговлю от долгосрочных плавающих сделок. Позиционных трейдеров интересуют наблюдаемые тенденции в долгосрочной перспективе - они пытаются получить прибыль от общего направления рынка. С другой стороны, волатильные трейдеры часто пытаются предвидеть рыночные «колебания», которые не обязательно коррелируют с более широким трендом.
Позиционные трейдеры иногда предпочитают фундаментальный анализ. Это потому, что временные предпочтения позволяют наблюдать за возникновением ключевых событий. Но это не значит, что технический анализ не используется. Хотя позиционные трейдеры работают с предположением, что тренд продолжится, использование технических индикаторов может сообщить о возможном развороте тренда.
Подобно плавающей торговле, позиционная торговля - идеальная стратегия для новичков. Здесь также наличие широкого временного горизонта дает возможность для более осторожных решений.
Что такое мгновенная торговля?
Из всех упомянутых нами стратегий скальпинг - это стратегия с самым коротким таймфреймом. Такие трейдеры пытаются воспользоваться небольшими колебаниями цены и открывать и закрывать позиции в течение нескольких минут (или даже секунд). В большинстве случаев технический анализ используется для прогнозирования движения цен, а другие виды неэффективности на рынке используются помимо спреда для получения прибыли. Поскольку таймфреймы короткие, мгновенные сделки часто имеют небольшую прибыль менее 1%. Однако мгновенная торговля - это игра с числами, поэтому небольшая повторяющаяся прибыль со временем накапливается.
Мгновенная торговля никоим образом не подходит новичкам. Для успеха необходимы глубокие знания рынков и торговых платформ, а также технический анализ. Однако для тех, кто осведомлен о том, что они делают, умеет определять правильные модели и может воспользоваться преимуществами краткосрочной игры, мгновенная торговля может быть чрезвычайно прибыльной.
Что такое распределение активов и диверсификация?
Термины «распределение активов» и «диверсификация» могут использоваться как синонимы. Вы можете понять основной принцип из высказывания о том, что не все яйца кладутся в одну и ту же корзину. Хранение всех яиц в одной корзине создает одну центральную точку отказа - то же самое касается ваших сбережений. Вложение всех сбережений в один актив подвергает вас одинаковому риску. Если актив, в который вы инвестируете, - это акции одной компании, и компания рухнет, вы потеряете все свои деньги одним быстрым шагом.
Это верно не только для одного предприятия, но и для классов активов. В случае финансового кризиса можно ожидать, что все ваши акции потеряют в цене. Это связано с тем, что акции сильно коррелированы друг с другом, что означает, что все они имеют тенденцию следовать одной и той же тенденции.
Успешная диверсификация - это не наполнение вашего портфеля сотнями различных цифровых валют. Представьте себе, если бы все страны мира запретили криптовалюты или что криптография с открытым ключом, используемая в криптовалютах, была взломана квантовыми компьютерами. Оба эти события окажут огромное влияние на все цифровые активы. Как и акции, эти криптовалюты образуют единый класс активов.
В идеале вам следует распределить свои сбережения между разными классами. Таким образом, даже если один класс активов работает плохо, это не окажет разрушительного воздействия на остальную часть вашего портфеля. Лауреат Нобелевской премии Гарри Марковиц придумал эту идею в своей современной теории портфеля (MPT). По сути, теория направлена на снижение волатильности и рисков для инвестиций в портфель путем объединения некоррелированных активов.
Чтобы узнать больше по этой теме, прочтите раздел «Распределение и диверсификация активов Binance Academy» или «Преимущества диверсификации с помощью биткойнов» Binance Research.
Что такое теория Доу?
Теория Доу - это финансовая основа, смоделированная на основе идей Чарльза Доу. Доу основал Wall Street Journal и помог создать первые фондовые индексы США, известные как Dow Jones Transportation Average (DJTA) и Dow Jones Industrial Average (DJIA).
Теорию Доу можно рассматривать как комбинацию рыночных принципов, которые Доу упоминал в своих статьях, хотя сама по себе она не была выдвинута в качестве официальной теории. Некоторые важные выводы из теории заключаются в следующем:
Все отражается на цене
Dow является одним из сторонников гипотезы эффективных рынков (EMH). Основная идея этой гипотезы заключается в том, что рынок отражает всю доступную информацию о цене актива.
Рыночные тенденции
- Dow считается создателем концепции рыночных тенденций в том виде, в каком мы их знаем сегодня. Выявлены различия между первичными, вторичными, третичными и четвертичными тенденциями.
Этапы первичного тренда
Dow утверждает, что в первичных трендах есть три этапа: накопление, общее участие, избыточность и распределение.
Кросс-индексная корреляция
Dow считает, что тренд, наблюдаемый в одном индексе, не может быть подтвержден, если он не наблюдается в другом индексе.
Важность объема
тренд также должен подтверждаться большим объемом торгов.
Тенденции действительны до тех пор, пока не произойдет разворот - если тренд подтвердится, он будет продолжаться до тех пор, пока не произойдет определенный разворот.
Важно отметить, что это не точная наука - это теория и может не соответствовать действительности. Однако эта теория остается влиятельной, и многие трейдеры или инвесторы считают ее важной частью используемых ими методов.
Что такое волновая теория Эллиотта?
Теория волн Эллиотта (EWT) - это принцип, который предполагает, что движения рынка следуют психологии участников рынка. Это не индикатор или конкретный торговый метод, хотя он используется во многих различных стратегиях технического анализа. Напротив, это способ анализа структуры рынка.
Структура волн Эллиотта обычно может быть определена серией из восьми волн, каждая из которых является либо движущей волной, либо корректирующей волной. Пять движущихся волн следуют за общим трендом, а все три корректирующих волны движутся в противоположном направлении тренда.
Структуры также обладают фрактальными свойствами, поэтому, если вы внимательно посмотрите на одну волну, вы можете увидеть другую структуру Волны Эллиотта внутри этой волны. Вместо этого, когда вы отойдете от исследуемой структуры, вы увидите, что это единственная волна большего цикла Волны Эллиотта.
Существуют разные подходы к теории волн Эллиотта. Некоторые утверждают, что этот метод очень субъективен, потому что трейдеры могут определять волны по-разному, не нарушая правил. Как и теория Доу, волновая теория Эллиотта может содержать ошибки, поэтому ее не следует рассматривать как полный научный факт. Однако многие люди добились большого успеха, комбинируя EWT с другими инструментами технического анализа.
Что такое метод Вайкоффа?
Метод Вайкоффа - это комплексная торговая и инвестиционная стратегия, разработанная Чарльзом Вайкоффом в 1930-х годах. Его работа считается одним из строительных блоков современного технического анализа для многих финансовых рынков.
Вайкофф устанавливает три основных правила
закон спроса и предложения
закон причины и следствия
закон усилия и следствия.
Он также создал теорию составного человека, которая во многом перекликается с анализом первичных тенденций Чарльза Доу. Его работа в этой области особенно ценна для трейдеров криптовалюты.
Что касается исполнения, то сам метод Вайкоффа представляет собой пятиступенчатый подход к торговле. Его можно разделить на следующие разделы:
Выявление тренда:
как и куда он идет прямо сейчас?
Определение сильных активов:
движутся ли они в соответствии с рынками или в противоположном направлении?
Поиск активов с помощью Reason Enough:
достаточно ли оснований для входа в позицию? Стоят ли риски потенциальной награды?
Оценка вероятности движения:
указывают ли такие элементы, как тесты на покупку и продажу Вайкоффа на возможное движение? На что указывают цена и объем? Готова ли эта сущность действовать?
Определение времени входа:
как выглядят активы по отношению к рынку в целом? Когда лучше всего открывать позицию?
Метод Вайкоффа был введен почти столетие назад, но действует до сих пор. Сфера исследований Вайкоффа очень широка, поэтому то, что мы упомянули выше, следует рассмотреть в очень коротком выпуске. Мы рекомендуем вам глубже погрузиться в работу Вайкоффа, поскольку она предлагает беспрецедентные возможности технического анализа.
Все еще не знаете, где купить криптовалюту?Нажмите здесь, чтобы получить 20% скидку на комиссию от Binance.