В то время как развивающиеся страны лидируют в глобальном внедрении криптовалюты, США и другие развитые страны лидируют в децентрализованном финансировании криптовалют.
«Сегодняшний инвестор не получает прибыли от вчерашнего роста».
-Уоррен Баффет
В приведенной выше цитате из Оракула Омахи есть сильное чувство иронии. Заявление Баффета подразумевает, что инвесторам необходимо стремиться к тому, что было новым сегодня, а не тем, что работало вчера.
Ирония в том, что Баффет не является поклонником криптовалюты и намеренно избегает практически всех инвестиций в новые типы технологий в пользу унылых потребительских брендов, таких как Coke и McDonalds. Хотя это работало в течение последних 50 лет или около того, будущая доходность от инвестиций выше среднего (также известная как альфа) будет определяться в цифровом виде.
Несмотря на то, что Баффет ненавидит Биткойн и, как известно, назвал его «крысиным ядом в квадрате», в новом отчете аналитической компании Chainalysis говорится, что американские инвесторы лидируют в мире по внедрению децентрализованного финансирования (DeFI) в криптопространстве.
DeFi удаляет банковских посредников для более быстрого и дешевого финансирования
DeFi - это форма банковского обслуживания на основе блокчейна, которая способствует прямым заимствованиям и кредитованию между людьми. Это уникально, потому что прозрачные, защищенные от взлома реестры блокчейна позволяют использовать смарт-контракты , которые представляют собой небольшие фрагменты программного обеспечения, которые автоматически завершают транзакции DeFi при соблюдении предварительно закодированных условий контракта. DeFi устраняет необходимость в кредитных специалистах, проверках кредитоспособности, задержках при проверке занятости и связанных с ними сборах, обеспечивая при этом преимущества традиционного банковского обслуживания без препятствий, лежачих полицейских и расходов.
Несмотря на раздувание Баффета против биткойнов, индекс Chainalysis Global DeFi Adoption Index показывает, что США являются мировыми лидерами в погоне за прибылью, полученной с помощью DeFi. Завершают десятку лучших приверженцев DeFi на национальном уровне:
- Вьетнам
- Таиланд
- Китай
- Объединенное королевство
- Индия
- Нидерланды
- Канада
- Украина
- Польша
Подобно более обобщенному индексу принятия криптовалюты , методология Chainalysis для табулирования индекса DeFi использовала три взвешенных, многопараметрических показателя для ранжирования 154 изученных стран. Данные показывают, что, хотя базовое внедрение криптовалюты обычно является самым высоким на развивающихся рынках, принятие DeFi наиболее активно в странах с высоким уровнем дохода, которые уже широко использовали криптовалюту, особенно среди трейдеров и институциональных инвесторов.
Институциональные «китовые» инвесторы ныряют в DeFi
The DeFi index data show large institutional transactions, basically more than $10 million, accounted for more than 60% of all DeFi activity in Q2 of 2021, while less than 50% of crypto transactions crossed the $10 million threshold. This suggests that DeFi activity is disproportionately popular for bigger investors seeking alpha compared to baseline crypto.
Интересно отметить, что движущие силы общего внедрения программируемых денег на развивающихся рынках действуют по необходимости, чтобы либо сохранить стоимость своих средств, либо участвовать в платежах и переводах, запрещенных их соответствующими правительствами. И наоборот, Chainalysis обнаруживает, что опытные трейдеры криптовалютой и крупные инвесторы ищут новые источники альфа-канала в инновационных технологиях, которые являются движущей силой распространения DeFi. Исследователи предполагают, что именно поэтому, похоже, более широкое распространение DeFi наблюдается в более развитых странах с устойчивыми пользователями криптовалюты .
Возможно, в будущем нам нужно будет ответить на вопрос, будут ли розничные и институциональные инвесторы на развивающихся рынках следовать шагам DeFi, предпринятым хедж-фондами и институциональными инвесторами из развитых стран. Кто знает? Возможно, даже Уоррен Баффет однажды бросит газировку и фастфуд в погоне за цифровой альфой.