Избегание серьезных ошибок может сделать вас намного богаче в долгосрочной перспективе.
Даже у самых успешных инвесторов в истории есть огромные ошибки в торговле. Если вы находитесь на рынке достаточно долго, вы понесете некоторые убытки в дополнение к заветным успехам в столбце выигрышей.
Хорошая новость заключается в том, что обучение на своих ошибках и ошибках других может значительно улучшить вашу успеваемость. Имея это в виду, мы собрали группу участников Motley Fool и попросили каждого выделить ошибку, которая стоила им больших денег. Читайте дальше, чтобы узнать, где что-то пошло не так и как избежать этих ловушек, отнимающих у вас деньги.
---------------------------------------------
🔔 Подписавшись на канал в TELEGRAM Вы будете получать мгновенные оповещения о публикации новых статей на канале ЯНДЕКС.ДЗЕН
---------------------------------------------
Вливание денег в проигравших
Кейт Нунан: Старая стратегия «покупать дешево, продавать дорого» имеет много смысла, даже если она значительно упрощает соответствующий процесс. Инвесторы стремятся покупать акции по ценам, которые ниже, чем они будут в будущем, поэтому, естественно, имеет смысл искать акции, которые торгуются ниже недавних максимумов. В конце концов, кто хочет покупать на пике?
Если вы также принимаете изречение гениального инвестора Питера Линча о том, что лучше всего покупать акции, которыми вы уже владеете, то, вероятно, имеет смысл поискать в вашем портфеле упавшие акции, которые могут стать причиной большого отскока и устойчивого роста. Я большой поклонник Линча и, в частности, этого совета по инвестированию, но добавление позиций в неэффективные акции не всегда срабатывает.
Иногда победители продолжают выигрывать, а проигравшие - проигрывать. Это урок, который я усвоил на собственном горьком опыте, вложив больше денег в упавшие акции в моем портфеле. Некоторые из этих проигравших несли еще большие убытки после того, как достигли цен, которые, как мне казалось, выглядели дешево, в то время как другие просто сильно отставали от других компонентов портфеля, которые поддерживались ведущими предприятиями. Доходность моего портфеля была бы значительно лучше, если бы я перестал поддерживать повторяющихся проигравших в более ранние сроки.
Покупка акций на откате может быть отличным способом повысить вашу доходность в долгосрочной перспективе, но все же необходимо внимательно относиться к тем, какие из них вы покупаете. Вложение денег в компании, которые обычно неэффективны только потому, что их акции выглядят дешево, часто может быть путем к увеличению убытков, и это соблазн, когда я буду осторожнее двигаться вперед.
Продам слишком рано
Дэниел Фёльбер: Назовите акции, и я, вероятно, продал их слишком рано. Tesla, Moderna, Target, Disney и Nvidia - это пять примеров из совершенно разных секторов, которые я продал до того, как произошел настоящий рост продаж. Основатель Motley Fool Дэвид Гарднер всегда говорит: «Пусть ваш победитель бежит. Высоко». И я считаю, что это отличный совет.
Существует естественное искушение удвоить ставку на акции, которые падают, чтобы получить хорошую сделку. Или продайте акции, когда они растут, чтобы не выглядеть дураком, если они падают. Но акции не похожи на машины, дома или другие активы. Истинная ценность компании гораздо более абстрактна и развивается способами, которые могут превзойти наши самые смелые представления. Лучшее, что может сделать инвестор, - это позволить времени работать в его пользу, выбирая великие компании и владеть ими в течение длительного времени.
Питер Линч, один из моих любимых инвесторов всех времен, часто говорил о том, как горстка крупных победителей может компенсировать несколько проигравших. По словам Линча, вы должны быть правы только «в 60% случаев». Но по большей части это позволяет вашим победителям бежать.
Сложность возникает, когда цена акций компании повышается до такой степени, что, исходя из прошлых результатов, они выглядят дорогими. Но реальность такова, что компании со светлым будущим и отличным менеджментом обычно оправдывают дорогостоящие оценки за счет роста. Прекрасным примером, который, я думаю, может стать любой, является Amazon (NASDAQ: AMZN). Это были популярные и довольно очевидные акции, которыми владеть в течение многих лет. Тем не менее, у многих (включая меня) возникают проблемы с нажатием на курок и покупкой, потому что это выглядит дорого. Многие из лучших игроков рынка прячутся у всех на виду. Терпение в большей степени, чем умелый выбор акций, может быть неуловимым достоинством, отделяющим хороших инвесторов от хороших.
Да, эти никели и копейки складываются
Джеймс Брамли: Мне повезло в жизни, что у меня не всегда было время подумать о замене старых должностей на новые. Таким образом, у меня есть несколько инвестиций, которые я непреднамеренно держал в течение многих лет, и которые принесли мне очень хорошие результаты. На ум приходит алфавит. Я даже не помню, когда купил его, но я очень взволнован, что слишком отвлекся, чтобы продать его.
Однако, оглядываясь на свою относительную (процентную) прибыль по некоторым из моих активов, я понимаю, что мне было бы намного лучше, если бы я просто вложил немного больше денег в то время и вложил их в рынок.
Это, конечно, универсальный жизненный урок, который превратился в откровенное клише, притом несколько вводящее в заблуждение. Чем мы моложе, тем меньше мы будем зарабатывать. С другой стороны, я бы обманул себя, если бы сказал, что не тратил много денег на самые глупые вещи в то время, а сегодня мало что представлял.
Если вы знаете, что это вы, но все еще изо всех сил пытаетесь сэкономить, а не тратить, вот несколько цифр, которые могут подтолкнуть вас к внесению изменений: если вы начинаете в возрасте 25 лет с пустыми руками, но хотите уйти на пенсию с 1 долларом миллиона в возрасте 65 лет, тратя всего 3000 долларов в год, вы добьетесь этого. Подождите, пока вам не исполнится 40 лет, и эта годовая потребность в инвестициях вырастет примерно до 12000 долларов. В 55 лет забудьте об этом.
Дело в том, что экономия даже немного больше, когда вы моложе, имеет огромное значение в будущем.
⚠️ Не является ИНВЕСТИЦИОННОЙ РЕКОМЕНДАЦИЕЙ!
Источник: fool.com