Размышления про инвестиции.
Эпиграф.
"Пошел Балда в ближний лесок,
Поймал двух зайков, да в мешок.
К морю опять он приходит,
У моря бесенка находит.
Держит Балда за уши одного зайку:
«Попляши-ка ты под нашу балалайку:
Ты, бесенок, еще молоденек,
Со мною тягаться слабенек;
Это было б лишь времени трата.
Обгони-ка сперва моего брата.
Раз, два, три! догоняй-ка».
Пустились бесенок и зайка..." (с) А.С. Пушкин.
Сегодня в комментариях к одной из недавних статей имел место быть необычный диалог. Тема, кстати, достаточно популярная и периодически попадается во всех популярных блогах, связанных с инвестициями.
Начальная тема для общения была достаточно простой: у меня дивидендная стратегия, а комментатор предпочитает инвестирование в ETF. С его слов, у него до 80% капитала именно в фондах. Ну ок. У каждого свои инструменты и приоритеты, почему нет. Казалось бы: поболтали и разошлись, каждый при своем мнении.
Но нет. Была в диалоге одна мысль, которую комментатор высказал в мой адрес прям несколько раз, как мантру: типа нет (ну или ему не известно) ни одного долгосрочного инвестора, который на сроке более 5 лет смог обыграть индекс S&P. Так что вся эта стратегия - фигня. А вот широкие индексы на базе S&P - рулят и верный шанс на успех. Якобы даже самому Баффету (информацию я не проверял) удалось сделать подобное всего 3 года/раза за все время.
Вот эту мыслЮ-идею дальше и обсудим.
Сразу возникает несколько вопросов:
- Я определился и решил, что инвестирую в российские акции. Если я правильно понимаю, то они вообще не входят в индекс S&P. Как я в принципе могу соревноваться с S&P, если я не покупаю ничего из S&P?.. Как условный слон может соревноваться с рыбой в плавании или с орлом в полете?.. А еще интереснее вопрос: а зачем ему это нужно?.. Зачем я должен с чем-то соревноваться в принципе, и почему именно с S&P-то? Ну я бы еще понял ММВБ или РТС. Теоретически понял бы.
- Баффет, который не может обогнать S&P, к 52 годам имел, если не путаю, 386 млн долларов. Это, на секундочку, почти 29 млрд рублей. Хоть он и не обгоняет некий усредненный индекс S&P, но явно у него нет проблем с доходностью. И имеющихся денег ему, в общем-то, тоже более, чем хватает на повседневную жизнь. Вот уже 90 лет.
- У меня есть четкая цель: 100.000 рублей дивидендной доходности в месяц, или 1,2 млн доходности в год. Мой базовый план – обеспечить это в течение 10 ближайших лет, отчет ведем с января 2021, с момента открытия мной ИИС и внесения первых 55.000 рублей. Я рассчитываю, что это может получиться быстрее, если рынок будет немного играть на моей стороне. Как к этой моей цели относится обгон индекса S&P? Типа достичь максимально быстро? Так на это гарантий никаких. Да и всегда будет кто-то быстрее и лучше тебя.
По итогам вышеуказанного, мне ведь верно кажется, что вот этот рост S&P кем-то когда-то принят за некий эталон эффективности вложений? Индекс S&P – это средняя всех изменений цен всех акций, входящих в индекс, ну допустим за год. Своего рода средняя температура по больнице, которая 36,6. Правда, с учетом температуры "посетителей" морга. Зачем тогда мне это сравнение с неким средним? Не является ли этот псевдо-эталон ненужным и навязанным?
Ну ок. В мире в принципе есть полно таких "стандартов": красоты, богатства, популярности, стройности, успешности. Все же знают успешного сына маминой подруги?
Такой мегауспешный чувак, который всегда и везде лучше тебя. реального и со своими недостатками. Во всем лучше, в разы. От учебы, карьеры и спорта, до готовки и секса с любой женщиной от 18 до 60. Вот только я его не видел. Да и быть им я не хочу, и уж тем более с ним, виртуальным, в чем-то соревноваться. Заочно. Для чего?..
С таким же успехом всем, кто бегает по утрам и вечерам (спортивный ЗОЖ) можно написать: нафига бегаешь, чудилка, ты никогда не обгонишь Усейна Болта. Будь как Болт, живи как Болт, ешь и пей как Болт, сделай себе ноги, как у Болта. Тогда и бегай. А до этого ты - лузер, и даже кроссовки из коробки не доставай.
Кстати, что еще забавно: в один день появится чувак, который-таки сделает Болта, в беге. И будущие поколения о нем, о Болте, и не вспомнят. Он будет вторым. А второй – это лишь первый среди проигравших. Сомнения? Тогда 2 вопроса (отвечаем без помощи интернета):
- как звали чувака-бегуна, который был самым быстрым до Болта?
- есть такой Сергей Бубка (кстати, навскидку, его «вечный» рекорд прыжка с шестом в высоту вроде тоже относительно недавно побили). Так вот, кому принадлежал рекорд ДО Бубки?
Нене, сказал же: в Википедию лезть не надо. Не катит. Не знаете. Факт.
Я обожаю кататься на мотоцикле. Как я писал, у меня даже не "спорт", и даже не литр. Мой мотоцикл для души, а не для гонок по кольцевой. Кстати, чтобы отсечь комментарии нелюбителей мотоциклов, скажу, что по городу я всегда из принципа соблюдаю правила и езжу не более 65 км/ч. За городом, да, могу поиграть в скорость: обычно нормальная крейсерская комфортная скорость в диапазоне 130-140 км/ч, если я никому не мешаю и мне не мешают. Беспредел как правило устраиваю на «зеленке». Допустим по трассам М7 и М8 есть такие участки «магистраль», где в принципе можно валить, да и все и валят 130. Ну а я лечу от 170 до 212, по настроению.
Но кто-то может сказать: что за фигня, ты еле плетешься. Ты так никогда не сделаешь и не обгонишь Валентино Росси. У него средняя выше!!! Но, видимо, ниже, чем скорость роста индекса S&P... Фигня какая-то.
Эмм… ну да. Я езжу медленнее. И чО? Так я как бы не с ним гоняюсь, а еду в комфортном для себя режиме и по своим делам. А он в этот момент вообще работает и деньги зарабатывает ) Мне с ним просто нет задачи и смысла состязаться. Как и ему. Мы с ним имеем разные цели.
Никто ж (очень надеюсь) не говорит автолюбителям, едущим на любимой машине в комфортном режиме (через пробки правда) в требуемую точку А: а фигли вы тут за рулем еле ползете? Вы так Шумахера и его гоночный болид не обгоните! А раз не можете – то выходите и идите пешком!!!
А тут хоп – и Усейн Болт выходит )))))) Вот жеж, незадача. Остается, видимо, только лечь и лежать в направлении цели. Вот тут мы все максимально эффективны. Главное, чтоб телефончик был к сети подключен и на зарядке. Хоть годами лежи. Хотяяяя… был один такой… Илья Муромец. Его - не перележишь. Блин блинский.
Ну в общем. Вы поняли, да?
Вывод: мне абсолютно класть, с пробором на индекс S&P и прочие инструменты, которые не соответствуют моей цели. Мне с ними соревноваться – неинтересно. Как и с любым из вас, сорри, если кого расстроил. Будь у вас хоть 1.000 Рэ на открытом вчера ИИС. Или 1 Трлн ЮэСДэ на счету, как у Баффета. Мне реально все равно.
Я четко знаю свои личные «почему » и «зачем». У меня есть четкая цель. Под нее есть четкая стратегия и план.
Да, наверняка я буду делать ошибки. Да, я буду периодически неэффективно вкладывать свои деньги. Наверняка, временами рынок будет не на моей стороне. Да, меня смогут обогнать многие более успешные. Например те, кто не станет покупать Полиметалл по 1.742 перед падением золота на 2-3 месяца. Или Северсталь по 1.800 перед просадкой на фоне негативной новости.
Пусть обгоняют. Я не тороплюсь. Вопрос лишь, в том: кто сможет достичь своей цели. А уж придет он первым, десятым или тысячным по счету - не так важно. Инвестиции – это та область, где «достаточно» - это уже победа. А скольких ты обогнал, или сколько обогнало тебя – не имеет никакого значения.
Безос и Брэнсон, если они умные и степенные, успешные и самодостаточные люди – не станут меряться и пробовать доказать «кому-то», кто из них первее побывал в космосе. Или кто побывал, а кто не долетел (бе-бе-бе - весомый аргумент в споре 2х мужчин). Это не имеет смысла. Ибо первым был Гагарин Юрий Алексеевич.
А в текущей ситуации реально важно лишь то, что оба они достигли своей фантастической цели так, как они ее планировали. Цель, которая для каждого из них еще 10-15 лет была неисполнимой маловероятной хотелкой. Вот что важно, на мой взгляд. А если они продолжат "мерятся" друг с другом – ну это реально детский сад, который полностью обесценит их достижения, и превратит все в фарс и цирк.
В октябре 2020 у меня было 0 рублей и 0 активов. Сегодня у меня уже имеется 1 миллион рублей в акциях. И впереди еще 3 активных месяца выплаты дивидендов в текущем году.
Я уже лучше, чем я был год назад. И через год я буду лучше, чем сегодня.
Вчерашний «менее успешный я» - вот единственный объект в этой Вселенной, которого я буду обгонять. Бегать за зайцами и бесами (смотри эпиграф) - мне не имеет никакого смысла. И просто не интересно.
Как обычно: в этой статье нет рекламы или призывов инвестировать что-либо или куда-либо. Статья содержит мысли автора по компаниям, находящимся в его инвестиционном портфеле. Не является рекомендацией или прогнозом.
