В статье разберем, почему выбор был остановлен на этом активе, доходность на текущем этапе, а также дальнейшие действия и планы по данному инструменту...
Сегодня я проведу промежуточный анализ инвестиции в известный многим Фонд первичных размещений.
После начавшейся в феврале 2021г. коррекции цены рассматриваемый ПИФ надолго ушел из моего поля зрения. Снижение было вполне ожидаемым - на волне стремительного роста и ажиотажа вокруг IPO цена актива улетела слишком высоко от его справедливой стоимости. И только в мае начали проглядываться задатки возврата вышеуказанной бумаги к росту. Цена дважды опускалась к уровню 2100 руб., в то время как РСИП (расчетная стоимость инвестиционного пая) была приблизительно равна 2600 руб. Актив был сильно недооценен. На уровне около 2245 руб. цена надолго ушла в боковик, постепенно преодолев верхнюю линию тренда. В то же время две новые компании, выходящие на IPO, и входящие в данный ПИФ, по моей оценке, должны были показать на открытии торгов значительный рост, что послужило бы хорошим толчком к росту стоимости самого инвестиционного фонда.
Покупка паев в количестве 20 шт. была осуществлена 26.05.2021г. по "вкусной" цене 2244 руб., и далее осуществлена дополнительная закупка еще 10 шт. на первой коррекции после возобновления роста. Средняя цена составила 2333,3руб. По итогу ПИФ занимает около 16% общего инвестиционного портфеля.
Срок инвестиции - от 1 месяца до полугода, с промежуточным анализом при достижении целевых цен. Первая целевая цена - 2600 руб.
При достижении первой целевой цены проведен анализ РСИП, анализ компаний, входящих в данный ЗПИФ. Установлена следующая целевая цена - 2750 руб.
Как видно по прикрепленному фото из приложения, доходность инвестиции на данный момент составляет 17,47%, срок - 1 месяц и 3 дня. Рыночная цена актива по состоянию на 29.06.2021г. составляет 2742 руб. Очевидно, что после быстрого пятничного роста на данный момент ожидается небольшая коррекция, возможно к району 2600-2670 руб.
Оценка РСИП на 29.06.2021г. - около 2980 руб. Рыночная цена актива на текущий момент не достигает ее справедливой стоимости.
Большинство выходящих на IPO компаний, входящих в данный ЗПИФ, последний месяц показывают стабильно высокие результаты на открытии торгов, а также по окончании LOCK UP периода. Более подробно входящие в состав фонда компании здесь разбирать не буду.
В связи с тем, что я не вижу серьезных предпосылок для прекращения роста, актив решено оставить в портфеле, с последующим анализом при достижении рыночной цены в 2900 руб.
На момент дописывания статьи доходность инвестиции - 20,9% в месяц.
На этом на сегодня все. Всем удачи в торгах!
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.