Для любой компании, в деятельности которой происходят те или иные изменения, рано или поздно важным становится вопрос управления ликвидностью.
Хорошо поставленное управление денежными потоками может серьезно облегчить жизнь компании, поскольку оно:
- снижает потребности в заемном капитале;
- позволяет избежать кассовых разрывов;
- упреждает возникновение неплатежей и экономит неустойки и штрафы.
Однако для того, чтобы воплотить все вышеописанное в жизнь, необходимо решить ряд проблем. Прежде всего, следует
добиться своевременного предоставления данных для анализа и наладить процесс контроля достоверности этих данных. Также необходимо уточнить перечень отчетов, которые будут необходимы финансистам. И, наконец, следует убедиться, что директивы финансового управления будут доведены до исполнителей точно и в срок (в идеале следует стремиться к тому, чтобы контроль над выполнением нормативных документов был полностью возложен на автоматику).
Рассмотрим наиболее важные инструменты из числа тех, которые применяются в современном финансовом деле для управления денежными потоками.
Поскольку наиболее критичными для финансовой стабильности компании являются затратные операции, первым в нашем списке идет платежный календарь — мощный и удобный инструмент.
Что он дает?
Позволяет соотнести поступления и выплаты по времени.
Позволяет формировать отчеты о состоянии денежной массы.
Вскрывает структуру дебиторской задолженности.
Помогает рассчитать потребности в краткосрочных займах и учесть их стоимость.
Позволяет рассчитать возможные прибыли от краткосрочного вложения свободных средств.
Важно помнить, что календарь — это краткосрочный инструмент, его составляют максимум на месяц.
Следующим в нашем обзоре будет БДДС.
Бюджет движения денежных средств – это своеобразный план изменений кассовых остатков и движения по расчетному счету.
В общем БДДС весьма похож на платежный календарь, однако составляют его на более долгий период.
В БДДС расходы рассчитываются как сумма:
- капитальных инвестиций;
- текущих затрат;
- прочих затрат (в том числе выплаты процентов и дивидендов).
Приход средств рассматривается как сумма:
- кредитов;
- инвестиций;
- доходов от реализации;
- не реализационных доходов.
И в заключение следует упомянуть о преимуществах, которые дает автоматизация бюджетирования. Процедура эта непростая, и зачастую требует весьма значительных затрат, однако позволяет интегрировать вышеупомянутые инструменты с каждодневными операциями компании, добиваясь точного выполнения планов.