Здравствуйте, уважаемые друзья. Меня зовут Евгений. На этом канале я разбираю темы инвестиций, фондового рынка, финансов и всё, что с этим связано.
Сегодня я хочу поговорить с вами о компании, с которой я непосредственно сталкиваюсь в своей повседневной жизни. Одно из моих увлечений- охота. Гуляя по лесу, я и мои друзья используем навигаторы данной фирмы. На собаках имеются устройства слежения тоже этой фирмы. И сегодня, используя скринер, я наткнулся на акции данной компании. Решил разобрать для себя и для вас её более подробно. Компания, о которой пойдет речь #garmin , тикер-#grmn .
Garmin- американская многонациональная технологическая компания, специализирующаяся на предоставлении беспроводных устройств и приложений для людей, ведущих активный образ жизни. Многие из их продуктов используют технологию gps, и они применили свои знания в этой технологии, чтобы предоставить разнообразный спектр продуктов для различных сегментов рынка.
Компания была основана в 1989 году.
Рыночная капитализация garmin составляет 27,5 млрд долларов. Годовой доход составляет 4,2 млрд долларов. Компания по производству научно-технических приборов зарабатывает 1 млрд долларов чистой прибыли каждый год, или целых 5.14 доллара из расчёта на одну акцию.
В Garmin работают 16000 сотрудников по всему миру.
До 2009 года компания была сосредоточена на автомобильном рынке систем GPS навигации. Однако выпуск в том же году iPhone от apple со встроенной технологией GPS привел к резкому снижению продаж продуктов garmin, что отражено в цене их акций приведённой ниже.
Тем не менее руководство компании проделало огромную работу, спасая компанию с того момента в 2010 году, диверсифицируя ассортимент своей продукции, сосредоточив внимание на продуктах с более высокой маржой, снижая риск концентрации и поддерживая выпуск качественной продукции, которая сегодня обеспечивает высокий уровень узнаваемости. За последние пять лет акции выросли на 250%, что свидетельствует об успешном выполнении их стратегии.
Продукция компании разделена на пять различных рыночных сегментов. GPS это основная технология, объединяющая предлагаемые ими продукты:
- Фитнес- самый большой сегмент продукции.
- Товары предназначенные для активного отдыха. Такие, как часы для походов, устройство для гольфа, устройство для слежения за собаками.
- Продукты для морских развлечений. Такие, как картплоттеры, эхолоты и системы автопилот.
- Авиация. Garmin представляет аппаратное программное обеспечение для широкого спектра авиационных применений, таких как навигационные и коммуникационные продукты, электронные индикаторы полёта, системы индикации двигателя.
- Авто. Этот сегмент включает в себя продукты для персональных навигационных систем, также ряд встроенных компьютерных систем для автомобилей.
Финансовые результаты от 1 квартала 2021 года свидетельствуют о двухзначном росте выручки во всех сегментах продукции, кроме авиации, что может быть объяснено пандемией.
Компания имеет стабильную валовую прибыль и стабильную чистую прибыль.
Что касается баланса, компании удалось органично развиваться, не беря на себя никаких долгосрочных долгов, и у неё есть 3,2 млрд долларов наличными для финансирования будущих инноваций.
Как у любой другой компании, Garmin имеет определенные риски в виде сильной конкуренции. Компания выделяет 46 конкурентов.
В июле 2020 года компания подверглась серьезной атаке с использованием программ вымогателей. Это создает значительный репутационный риск для компании, поскольку они собирают все больше и больше данных о клиентах(включая информацию о платежах через Garmin Pay). Сигналы GPS также могут быть легко заблокированы злоумышленниками, что может вывести из строя многие продукты garmin.
При инвестировании на долгосрочную перспективу одним из факторов, который мне нравятся, является компания, которая приносит пользу обществу в целом, в этом случае здоровье и фитнес имеют положительное влияние на общество. Например такие компании, как Lockheed Martin и Philip Morris могут иметь фантастические показатели оценки и финансовые показатели, но тенденция долгосрочной социальной выгоды (в данном случае оружие/сигареты) против них, и невозможно узнать, когда это начнет влиять на производительность.
Ниже на графике вы видите покупки-продажи для инсайдеров. Доля инсайдерской собственности составляет 21%.
Ниже на графике показана доля институциональной собственности. На данный момент она составляет 51%. Акции компании garmin за последнее время были проданы различным институциональным инвесторам в их числе- morgan stanley, blackrock, Goldman sucks и ДР.
Garmin выплачивают дивиденды в размере 2.44 доллара на акцию. В настоящее время дивидендная доходность составляет 1,8%. Компания garmin увеличивает свои дивиденды три года подряд. Коэффициент выплаты дивидендов находится на здоровом, устойчивом уровне и составляет 47%. Согласно оценкам прибыли в следующем году у компании будет коэффициент выплаты дивидендов 42%. Это означает, что garmin сможет сохранить или увеличить свои дивидендные выплаты.
На данный момент цена акций на пике, лично я добавил эту компанию в вотчлист и при коррекции буду брать на 2% от портфеля.
Данную статью не расценивайте, как инвестиционную рекомендацию. Я лишь накидал вам своё мнение и дал почву для размышления.
Желаю удачного инвестирования.
Подписывайтесь на мой канал.
Поддержите канал- лайками, репостами, комментариями.
Задавайте вопросы в комментариях, мне очень важна обратная связь.