Аксиомы биржевого спекулянта. Основы трейдинга

Книга, о которой пойдет речь

Сегодня я расскажу вам о такой прекрасной книге, как "Аксиомы биржевого спекулянта", автором которой является Макс Гюнтер. Книга Гюнтера во многом основана на торговых советах отца, который являлся менеджером Нью-Йоркского отделения ведущего швейцарского банка Schweizerischer Bankverein. Позже он работал в UBS (вторая по величине организации по управлению капиталом в мире и  по величине банка в Европе)

Сама книга состоит из 15 аксиом, каждая из которых старательно обосновывается и подкрепляется историями из жизни. Я выписал эти аксиомы и вкратце расскажу вам о них.

1. Не бойтесь рисковать

• "Кто не рискует - тот не пьет шампанское" - говорит известная пословица. Эта истина проста, но ее нужно четко понимать, а главное всегда о ней помнить. Вы приходите на биржу за заработком, а он прямо пропорционален риску, на который вы готовы пойти. Если риск - это не про вас, то не покупайте акции. Оптимальным решением для вас будет покупка ОФЗ (облигации федерального займа) или пая в биржевом инвестиционном фонде ( например "вечный портфель" от Тинькофф ), где состояние экономики мало влияет на доходность. Если решили, что вам нужна доходность выше - смиритесь с тем, что ваш капитал может исчезнуть и действуйте

2. Продавайте активы вовремя

• Никто не знает куда пойдут графики ваших активов. Крайне важно уметь зафиксировать прибыль или избежать крупных потерь. Некоторые не могут решиться продать акции на их росте, ведь они могут еще вырасти! Чуть позже удача покидает их и график меняет направление, но тут человека начинает грызть жадность и он искренне верит, что это временно. Как итог: момент упущен и человек рискует не только не получить выгоды, но еще и уйти в убыток. Также опасна ситуация, когда купленный актив уже несколько дней подряд теряет в цене. Вам жаль свои деньги и вы не можете смириться с неудачным решением. В этом случае время играет против вас, делая вас с каждым днем беднее. Все нужно делать вовремя

3. Точно знайте, какую прибыль вы хотите получить

• Все аксиомы переплетаются между собой. Смысл этой аксиомы состоит в том, чтобы закрывать позиции по достижению ими определенных уровней. Скажем вы надеетесь, что акции компании "Мистер Дропер" вырастут в цене с 250 рублей до 290. При достижении этого уровня вы должны начать продавать эти акции ( можно это делать с небольшим шагом по мере роста)

4. Не бойтесь закрывать убыточные сделки

• Если же "Мистер Дропер" потеряет в цене до уровня 220 рублей, то значит у компании есть проблемы и стоит либо отыскать причину, либо сразу продавать эти акции

5. Не доверяйте каким-либо прогнозам и думайте своей головой

• Человек так устроен, что плохое быстро забывается, а хорошее еще долго греет душу. В истории есть множество примеров, когда именитые экономисты давали больше ложных прогнозов, нежели верных, и тем не менее на слуху у людей в основном только вторые. Никто не может предсказать будущее, а если бы кто-то и мог, то он был бы самым богатым человеком на земле. Любую информацию старайтесь подтвердить, не следуйте за людьми вслепую

6. Остерегайтесь западни исторических параллелей

• Часто мы слышим о том, что история циклична. Многие всерьез считают, что раз события похожи, то все пойдет точно также. Эта мысль ничто иное, как желание найти рецепт успеха, избавить себя от неопределенности. Не поддавайтесь этой иллюзии. При подкидывании монетки выпавшие 2 орла до этого не гарантируют выпадение орла сейчас, вероятность все та же: 50 %

7. Остерегайтесь иллюзии повторяющихся фигур

• Есть такие люди как "чартисты". Они верят, что если график рисует определенную фигуру, то это предзнаменует определенное направление графика. В действительности же рынок - это хаос. В нем есть определенные тенденции, но они точно не зависят от фигур. Куда более вероятна ситуация, что при виде нужной фигуры чартисты сами создают повышенный спрос и акции начинают расти, создавая видимость правильности теории. Позже спрос падает и начинается фаза "кто успел - тот и съел ". Большинство людей остается в итоге в минусе

8. Остерегайтесь заблуждений о существовании корреляций и причинной связи

• Нам все время хочется структурировать информацию и мы отчаянно ищем причины тех или иных явлений. Правда в том, что в рынке невозможно учесть все и сказать: раз произошло событие А, то произойдет Б. Я всегда думал, что если цена на нефть будет расти, то и рубль должен укрепляться. По моим наблюдениям это не всегда так. Результативность этого утверждения близка к 50 %, что говорит о его несостоятельности. Корреляций много, но не нужно свято верить в одну из них и отметать остальные

9. Остерегайтесь игорного предчувствия

• Биржа - это своего рода игра. Причем игра довольно азартная. Старайтесь перед покупкой четко взвешивать все "за" и "против", игнорируя эмоциональную составляющую. У меня были моменты, когда я видел мощный рост акции и быстро ее покупал, а после также быстро летел вниз. Контролируйте свои эмоции

10. Не позволяйте поймать себя в ловушку чувств привязанности и ностальгии

• У некоторых людей есть любимые акции. Эти акции могли много раз приносить своему владельцу прибыль и у него они ассоциируются с надежностью. Обращая больше внимания на одну акцию, вы уделяете меньше внимания остальным, а это чревато упущением хороших спекулятивных идей. Тут же хочется отметить: "Ничто не вечно под луной". В любой момент у компании могут возникнуть проблемы и действовать нужно будет быстро. Чувство привязанности можно испытывать к людям, а деньги любят счет.

11. Никогда не стесняйтесь расстаться со своими активами, если появляется более привлекательная альтернатива

• Если у вас появилась прекрасная спекулятивная идея - замените ее на идею с более поздним сроком реализации. Предположим на улице январь и вы думаете, что акции сельхоз компании подрастут к лету. Вы покупаете эти акции и ждете потирая руки. Одним прекрасным весенним днем вы натыкаетесь на статью, где говорится об опустошении хранилища газа в Европе. Вы понимаете, что акции газовой компании могу выстрелить, но у вас нет свободных средств. В данном случае разумно было бы продать акции сельхоз компании и купить акции газовой, а ближе к лету вернуться к первоначальной идее

12. Не путайте интуицию с надеждой

• Интуиция- вещь сложная. Множество грандиозных открытий было сделано именно интуитивно. Что же представляет из себя интуиция ?
  Я, как и автор книги, склонен думать что интуиция - это неосознаваемый массив всех наших данных о предмете. Вы можете чувствовать, как нужно сделать, но объяснить - увольте. Сама по себе интуиция очень полезна, но не стоит ее путать с надеждой. Надежда безосновательна, в то время как у интуиции есть истоки. Если вам вдруг приходит в голову замечательная идея, то ищите ей подтверждение и только после ее обоснования действуйте

13. Вера в мистику способна нанести вред финансовому состоянию

• Любимые числа, приметы, гадания и другая мистика хороша только тогда, когда она на своем месте. Вы можете брать лотерейные билеты, опираясь на свое любимое число, или для успокоения стучать по дереву, когда что-то показываете на себе, но в финансовых вопросах мистика приносит только убытки. Человек, умеющий взаимодействовать с потусторонними силами, был бы безгранично успешен, но успешными его делают люди, которые обращаются к нему за помощью. В финансовой составляющей вашей жизни должен быть важен только расчет

14. Никогда не следуйте чужим прихотям. Часто наилучшее время для покупки наступает тогда, когда никто другой этого не хочет

• Данная аксиома подразумевает самостоятельное изучение предмета, о котором вы услышали. Если кто-то что-то не советует к покупке, то не поленитесь и убедитесь в этой причине. Задайте себе вопрос: "Действительно ли нет решения у данной проблемы ?". Если вы найдете то, чего не нашли другие, то доходность сделки обещает быть рекордной. Такие ситуации крайне редки и несут огромные риски, на мой взгляд

15. Избегайте долгосрочных инвестиций

• Чем дальше срок планирования, тем меньше можно предугадать. Самый простой пример - погода. Погоду, на ближайшую неделю, предугадать можно. На полгода вперед - только опираясь на статистические данные, но этот прогноз настолько размыт, что не представляет ценности. Если вы пришли на биржу с целью заработать, то не думайте на несколько лет вперед

Все рассмотренные выше аксиомы носят познавательный характер и не стоит их блюсти с точностью до последней буквы. Они призваны стать фундаментом для ваших начинаний и стратегий. Если захотите ознакомиться с книгой, то можете скачать в Google Play данное приложение:

В приложении собрано множество книг на финансовую тему

Что вы думаете на счет озвученных аксиом ? Может уже находили им подтверждение ? Пишите в комментариях свои соображения и подписывайтесь на блог. Статьи на финансовую тему будут выходить еженедельно. Спасибо за внимание !