Чем больше погружаюсь в тему инвестиций, тем больше понимаю, что нужно менять оценку эффективности своих инвестиций.
Предлагаю порассуждать на тему, как правильно определять эффективность инвестиций.
И прежде чем мы начнем, подписывайся на канал, пиши своё мнение, я в комментах!
А мы продолжаем...
В чём измерять динамику инвестиций
Кто меня читает давно знает, что я в основном инвестирую в Российские компании.
Мне они понятнее и ближе к сердцу.
Но чем глубже я вникаю, тем больше понимаю необходимость диверсификации активов по странам.
И здесь дело не в индивидуальных рисках для каждой страны, а в единицах измерения стоимости. И сейчас я поясню...
Вот наш индекс Московской биржи за 5 лет:
В целом, всё хорошо. Индекс отображает Российскую экономику, и показывает средний рост стоимости активов по нашему рынку.
Сравнивая свой портфель с индексом мы можем понять хорошо мы инвестируем или нет.
А теперь посмотрим на РТС за 5 лет:
И тут картинка уже не так радует глаз. А это наша экономика в единице измерения - доллар.
Появлется вопрос: в чём измерять динамику своих инвестиций и тем самым определять доходность?
Привязывать свою доходность только к твердой валюте - к доллару или евро, я считаю тоже не совсем корректно.
- Во первых, это не удобно если у вас рублевый счет, как у меня.
Придется руками считать, например раз в квартал, смотреть сколько ваш счет в долларах или евро и какая динамика.
- Во вторых, мы живем в рублевой зоне и тратим в рублях.
По этому удобнее для восприятия оценивать свои активы в рублях.
Искажение восприятия доходности инвестиций в том, что в рублях вы можете быть в плюсе, а долларах в минусе.
И наверное, правильнее измерять не в какой-то именно денежной единице, а сравнивать эффективность портфеля с индексом.
Причем индекс надо выбирать в соответствии со страной в которую инвестируете.
Рублевую часть портфеля с индексом Мосбиржи, долларовую часть активов с индексом SP500, а европейские компании... думаю вы поняли.
Такие измерения доходности могут быть не очень удобны.
В упрощенном методе, можно смотреть доходность в долларах, но думаю тогда инвестиции в Российский рынок вас разочаруют.
Метод измерения для дивидендного портфеля
Для себя я решил, что буду оценивать доходность инвестиций другим необычным методом.
Напишите, что вы думаете о нём.
За денежную единицу измерения возьмём доллар. Причина проста, мировая экономика завязана на долларе и если цена в мире на товар растет, то и внутренние цены тянутся к мировым с небольшим временным лагом.
А раз единица расчетов в мире в долларах, то и возможное потребление внутри страны надо оценивать в долларовом эквиваленте.
В чём же необычность метода?
Для меня важны именно дивиденды. А значит я буду оценивать не прирост портфеля, а количество долларов, которые я буду получать дивидендами.
Это поможет мне оценивать и эффективность вложений и платежеспособность моей дивидендной зарплаты.
Эффективность моего портфеля
Дивидендами за этот год я получу около 13 320 рублей.
Если ничего не изменится. После Энел и сокращения дивидендов Татнефти, мало что сможет удивить.
Здесь простая арифметика:
Доллар стоит 74 рубля. А значит моя дивидендная зарплата около 180 долларов в год или 15 долларов в месяц.
Для справки в Ивановской области минимальная пенсия чуть больше 9000 рублей или чуть больше 121 доллара.
Можно ли так оценивать эффективность вложений через дивиденды или нет?
Пиши, обсудим, я в комментах!
О мнении автора:
- не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
- Не занимаюсь аналитикой, канал как метод самопознания в инвестициях и для общения с читателями в комментах!
ДОПОЛНИТЕЛЬНО:
1. Почитайте мою статью "СБЕР не дает покупать доллары"
2. Почитайте мою статью "Globaltrans идея для дивидендного портфеля".
P. S. Поддержи канал подпиской, лайком или комментом, тебе ничего не стоит, а мне приятно👍.