Денежный поток — это сумма средств, которые прошли через компанию за определенный период.
Что означает денежный поток?
Денежным потоком называют сумму средств, которые поступают в компанию и выплачиваются ей. Грамотное управление денежными потоками важно для любого бизнеса, поскольку это напрямую влияет на его операционную деятельность. Слишком малый денежный поток может означать, что компания не в состоянии вести деятельность и обеспечивать ценность для владельцев. Если отток денег превышает приток, можно говорить об отрицательном денежном потоке.
Положительный денежный поток же означает, что уровень притока средств выше оттока. Положительный денежный поток приводит к тому, что ценность компании для акционеров растет. Кроме того, в этом случае увеличиваются денежные резервы бизнеса, что дает ему возможность выделить больше средств, например, на выплату дивидендов, новые инвестиции и повышение ликвидности.
Денежный поток и доход: разница
Доход для специального отчета рассчитывается так: из суммы выручки от продаж (как уже совершенных, так и отложенных) вычитают затраты и расходы. Отчет о денежном потоке, в свою очередь, состоит из данных о движении средств. В нем указаны только те продажи, по которым деньги поступили в компанию. Например: общий объем продаж компании составил $50 000. $20 000 из них получены наличными, а оставшиеся деньги поступят в течение 30 дней. В отчет о денежном потоке попадут только те $20 000, которые компания получила наличными. Оставшиеся $30 000 будут отражены как денежный приток через 30 дней, когда клиенты уже выплатят средства.
Виды денежных потоков
Есть три основных вида денежных потоков:
Денежный поток от инвестиций. К нему относятся средства, которые компания получила вот инвестиционной деятельности — покупки и продажи долгосрочных активов. К ним могут относиться, например, заводы, нерыночные ценные бумаги и недвижимость. В таком случае при продаже актива фиксируется приток денег, а при покупке — отток.
Операционный денежный поток. Это те средства, которые компания получила от своей основной операционной деятельности. В операционный денежный поток входят как все поступления средств от продаж, так и все оттоки, связанные с выплатами поставщикам и выполнением других обязательств.
Финансовый денежный поток. В него входят приток и отток средств, которые используются для финансирования компании. К этому относится, например, выпуск акций и долговых обязательств, выплата дивидендов и другие операции, связанные с акциями и облигациями.