Всем привет! Меня зовут Андрей Ремизов, и если Вас интересуют безопасные инвестиции в надежные компании на российском и американском рынке, то добро пожаловать на канал!
Сегодня разберем интересную компанию, которая уже становится бенефициаром социального дистанцирования, введенного из-за Covid-19.
Так как границы закрыты, далеко улететь в жаркие страны не получится, поэтому многие задумываются о покупке либо дома на колесах, либо лодочного дома, чтобы можно было путешествовать с комфортом по своей стране.
В выигрыше окажутся как раз такие компании, которые эту продукцию производят, в частности, Winnebago Industries.
Winnebago Industries, Inc. производит дома на колесах, которые являются автотранспортными средствами и используются, в личных поездках и отдыхе на открытом воздухе. Дома на колесах компании реализуются ч/з дилеров под марками Winnebago, Itasca, Rialta и Ultimate.
Решил обратить на компанию внимание, поскольку находится вблизи интересных уровней, откуда возможна её покупка. Но обо всем по порядку.
Начнем анализ через призму принципов Грэма-Баффета. Активы:
Здесь то, что Грэм прописал - идеальная долговая нагрузка 2 к 1 (Активы к обязательствам).
Денежные потоки:
Выручка с 2016 года выросла на 176%, а чистая прибыль чуть больше, чем в 3 раза. Показатели великолепные.
Теперь про мультипликатор P/E:
Сейчас P/E равен 16.54, и это дороговато. Оптимально брать бумагу, когда значение Цена/прибыль не превышает 12.5. А лучше брать от самого исторически минимального P/E - конкретно у этой бумаги он был равен 10,26, что ниже текущего значения на 38%. До значений в 12.5 компании необходимо уйти ниже на 24%.
Посмотрим на техническую картину:
Компания сейчас торгуется рядом со своим историческим максимумом. Чтобы Winnebago был интересен для покупки Разумным инвестором, цена должна быть не больше, чем 58$ (P/E 12,5), а лучше - 47$ (P/E 10,26).
Выводы: 1. Компания прекрасно развивается - долговая нагрузка комфортная, темпы роста чистой прибыли великолепны.
2. Является бенефициаром закрытия границ.
3. Интересные уровни покупки от 58 и 47 долларов.
А что вы думаете по поводу компании? Есть ли перспективы отрасли?
Cash GO: лучший экономический симулятор про инвестирование и не только