Термин «плацебо» пришел к нам из медицины и, по большому счету, он означает «пустышка» или само-обман пациента.
Оздоравливающий эффект достигается не за счет лечебного воздействия самого плацебо (который сам по себе, как правило, вообще не имеет никаких лечебных свойств), а за счет случайного стечения сопутствующих обстоятельств.
В т.ч. за счет силы самовнушения больного, обусловленного его верой в силу плацебо (благодаря чему его организм быстро пошел на поправку).
1) Эффект «плацебо» в инвестициях
Начинающие инвесторы в большинстве случаев сильно заблуждаются (т.е. ошибаются) относительно эффективности той или иной инвестиционной стратегии, финансового инструмента или волшебного дара «предсказывать будущее» инвест.аналитиками и новоявленными «гуру».
Это часто происходит на растущих рынках, когда «прилив поднимает все лодки».
И какой бы актив мы в этот момент не купили — он тут же начнёт бурно расти в цене (как, впрочем, будут расти и все остальные активы).
Получается, что дело вовсе не в гениальности самого инвестора или в удачном выборе им момента для входа в рынок.
Всё дело в чистой случайности. Другими словами — просто повезло!
2) Как выглядит «плацебо» в инвестициях
Вот во что наивно и совершенно бездоказательно верят начинающие инвесторы:
- трейдинг на новостях;
- высокодоходные спекулятивные торговые стратегии (в т.ч. форекс и т.п.);
- важность выбора «идеального» времени для входа в сделку (и выхода из неё);
- активное управление портфелем (в т.ч. передача своих денег в доверительное управление);
- «золото всегда в цене»;
- «недвижимость можно пощупать»;
- и многое другое.
Что касается инвестиционной эффективности подобных общераспространенных заблуждений, то она равна «нулю».
И это в лучшем случае — если вы не провалитесь в большой «минус».
В худшем случае вы полностью потеряете все вложенные вами деньги
3) Вратарю лучше стоять по центру ворот
«Плацебо» позволяет инвестору намного лучше себя чувствовать.
Т.к. он что-то предпринимает и активно действует, а не безвольно наблюдает за происходящим на рынке.
По крайне мере, именно так ему кажется.
Хотя уже неоднократно было доказано, что нет ничего лучше спокойного долгосрочного инвестирования (по стратегии ежемесячного усреднения, усиленного диверсификацией портфеля по разным валютам и классам активов).
Для большей наглядности приведу пример «плацебо» из футбола:
Во время пробития пенальти вратарю будет намного правильнее стоять по центру ворот, а не прыгать вправо или влево (тщетно пытаясь предугадать — в какой угол полетит мяч).
Но вратарь, боясь всеобщего осуждения за подобное своё бездеятельное поведение, специально прыгает и пропускает гол.
РЕЗЮМЕ:
«Плацебо» в инвестициях обходится нам слишком дорого.
Проблема в том, что люди хотят действий, и поэтому во время больших движений на рынке они не могут спокойно сидеть, «сложа руки».
Несмотря на отсутствие убедительных доказательств того, что такая деятельность будет полезна для их инвестиций.
В результате чего, пытаясь предотвратить плохой исход, они лишь делают намного хуже.
ДОПОЛНИТЕЛЬНО:
1) ПРОЧИТАЙТЕ ДРУГУЮ МОЮ СТАТЬЮ «Куда НЕ стоит вкладывать деньги? ТОП-3 самых опасных для денег мест».
2) БУДУ БЛАГОДАРЕН ЗА ВАШИ ЛАЙКИ И РЕПОСТЫ ЭТОЙ СТАТЬИ
Автор статьи — Александр Евстегнеев, эксперт по личным финансам, автор 20 книг по финансовой грамотности, инвестор с 25-летним опытом