$Qlys
#Qlys
Qualys поставляет решения в сфере облачных вычислений и кибербезопасности, в том числе товары для контроля верояности ущерба, соблюдения политики компании, веб-приложения для сканирования, обнаружения вредоносного ПО и сопутствующие продукты для обеспечения безопасности. У Qualys более 10 300 клиентов в более чем 130 странах, включая большинство из списка Forbes Global 100. Комания имеет стратегические партнерские отношения с крупнейшими поставщиками услуг и консалтинговыми организациями, включая BT, Dell SecureWorks, Fujitsu, IBM, NTT, Symantec, Verizon и Wipro. Компания также является членом-учредителем Альянса по "облачной" безопасности (CSA).
Финансовые показатели:
💰 Капитализация: $3,8 млрд.
💰 Чистая выручка за 2020: $362 млн (годовой рост – 12,7%).
💰 Рост выручки за последние 5 лет – более 83%. Стабильный рост.
💰 Рост прибыли за последние 5 лет – более 375%. Стабильный рост.
💰 Долговая нагрузка – низкая. Cash/Debt – 6,21. Debt/Equity – 0,02 %.
💰 Высокая маржинальность. Operating Margin – 26,63%. Net Margin – 25,23%.
💰 P/E – 46,1. P/E отрасли – 32,55. P/E историческое – 59,86.
💰 Ebitda - 129,51 млн $.
💰 График акций компании был восходящим. Цена откатилась к сильной линии поддержки - 100 дол.
💰 Рост акций за последние 5 лет – около 340%.
💰 Средняя годовая доходность инвестиций – 33% годовых.
💰 Дивиденды: не выплачивает.
Структура выручки:
📌 73% прибыли приносит ИТ–защита предприятий
📌 США – 73%
📌 Другие страны – 27%
Преимущества:
✅ Кибербезопасность заняла центральное место в 2021 году после того, как правительство США в декабре 2020 года обнаружило серьезный взлом систем государственных учреждений и частных компаний. Аналитики ожидают, что в ближайшие 6 лет отрасль вырастет на 10-12%. К 2025 году рынок увеличится до $25 млрд.
✅ Qualys – прибыльный бизнес. По прогнозам аналитиков выручка и прибыль Qualys будут расти на 10-15% в год, что благоприятно для инвесторов. Маржинальность Qualys высока даже для технологического сектора.
✅ Компания стимулирует продажи дополнительных продуктов и выпустила 20 дополнительных решений для повышения кибербезопасности. Компания предлагает клиентам реализовать сразу несколько функций безопасности в одном интегрированном решении.
✅ Недавно Qualys представила общедоступное решение Multi-Vector EDR. Предприятия постоянно ищут новые и улучшенные решения для повышения своей ИТ-безопасности, а Multi-Vector EDR упрощает автоматизацию реагирования и снижает количество ложных результатов. Кроме того, в 2020 году компания вышла на рынок обнаружения и реагирования конечных точек (по оценкам аналитиков в 2024 году составит $18,4 млрд.). В ближайших планах – выпуск бета-версии решения для управления информационными событиями безопасности (SIEM). К 2025 году рынок SIEM достигнет $5,5 млрд.
✅ Крупные клиенты Qualys с годовым доходом $500 млн. и более со временем начинают увеличивать расходы на кибербезопасность, что благоприятно сказывается на прибыли Qualys.
Недостатки:
➖ Конкуренция на рынке кибербезопасности. Основной риск заключается в том, что компания планирует покупать “мелких” ИТ-игроков для увеличения доли рынка. Это может привести к увеличению долговой нагрузки.
➖ Отток пользователей. Конкуренция приводит к оттоку пользователей: степень удержания платных подписчиков Qualys – 94% (отлично). Но рынок развивается и с высокой вероятностью будут появляться более привлекательные и доступные для клиентов альтернативы на рынке. Именно поэтому есть риск увеличения затрат на отдел продаж для привлечения новых клиентов.
Технический анализ (на фото)
Выводы:
✔️ С точки зрения финансовых показателей компания Qualys (QLYS) является хорошим кандидатом на добавление в инвестиционный портфель для долгосрочного удержания.
✔️Текущая коррекция от максимума формирует привлекательные условия для инвестиций в компанию.
Поставьте ❤️
Наш официальный телеграмм канал https://t.me/s_dengami_pod_palmoi
*Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
