Микрофинансирование в России считается нестабильным видом деятельности, во многом, за счет выдачи займов клиентам с испорченной кредитной историей.
В следствие более рискованной бизнес-модели, ставки по таким займам во много раз превышают банковские, при чем не только по потребительским продуктам, но и по корпоративным займам.
Образуется замкнутый круг из которого вырваться представляется возможность далеко не всем профессиональным участникам рынка МФО. Чем выше процентные ставки, тем ниже качество клиентов и выше вероятность их дефолта; повышенный риск компенсируется повышенной ставкой и так далее.
Микрокредитная компания «Актив Финанс Групп» - одна из редких представителей кластера «МФО для бизнеса», которая регулярно снижает процентные ставки и упрощает условия выдачи займа.
О том, как АФГ планирует в 2022 году снизить ставки по займам до 20% расскажет стратегический директор и управляющий партнер АФГ, Лев Рогачев:
- Для любой кредитной организации важно иметь стабильный и доступный источник привлечения средств. Банки принимают вклады в основном от физических лиц, а МФО привлекают займы от учредителей или институциональных инвесторов.
Чем дешевле стоимость инвестиций, тем более доступный кредитный продукт получит потребитель финансовых услуг.
В рамках стратегического планирования и развития деятельности АФГ поставлена задача к 2022 году выйти на рынок капиталов (фондовый рынок) через эмиссию ипотечных облигаций.
Для этого, финансовой группе придется консолидировать активы, провести финансовый аудит, стандартизировать нормативно-правовую базу для обеспечения соответствия 152 ФЗ о рынке ценных бумаг.
Ведущие андеррайтеры России экспертно заявляют, что для привлечения инвестиций с фондового рынка достаточно воспользоваться практически новацией в области отечественной секьюритизации, осуществив эмиссию через учреждение СФО (специальное финансовое общество) - позволяющее выпускать облигации в том числе не ипотечные любому субъекту предпринимательской деятельности, даже если объем эмиссии соответствует рыночной стоимости средней квартиры в Москве.
Примерный объем эмиссии ипотечных облигаций АФГ может составить 200 млн. рублей старшим траншем и до 100 млн. рублей последующим.
По своим параметрам будущие облигации могут генерировать доходность по купону до 8%, а срок обращения не превысит 5 лет.
При этом инвесторам предоставят оферту обратного выкупа облигации по номинальной цене, что сравнимо с условием досрочного отзыва денежных средств без потери тела инвестиции.
