1. Не поддавайтесь высокой дивидендной доходности.
Некоторые компании действительно предлагают исключительно высокие дивиденды. Дивидендная доходность, например в 10 %, выглядит весьма привлекательной. Это больше, чем средняя доходность всего фондового рынка в долгосрочной перспективе.
Никогда не покупайте акции только потому, что они предлагают высокую дивидендную доходность. Ознакомьтесь с финансовым положением компании.
2.Сокращение дивидендов, не всегда плохая новость.
Инвесторы в основном пытаются искать дивиденды, которые постоянно растут.
Для этого приведем пример. Акции компании BP 03.08.2020 продавалась по цене в $ 21. Дивиденд на акцию был в 2,52 доллара, а это значило, что дивидендная доходность 12% годовых.
На следующий день компания BP объявила о сокращении дивидендов в 2 раза. Кто анализировал мог видеть, что компания в то время боролась с большим долгом и падением прибыли. Люди после этой новости ожидали падение цены акции. Но акции компании, наоборот, выросли на 6%.
3.Выясните, достаточный ли у компании free cash flow для выплаты дивидендов.
Небольшой долг и достаточное количество наличных - достойная основа для увеличения дивидендов. Поэтому необходимо следить за тем, как компания сформировала free cash flow (свободный денежный поток).
Свободный денежный поток можно использовать для погашения долгов, выкупа собственных акций или выплаты дивидендов.
Свободный денежный поток, который регулярно превышает объем выплачиваемых дивидендов, всегда является хорошим сигналом. Это означает, что компания может выплачивать дивиденды, не влезая в долги.
4. Игнорировать Payout Ratio.
Коэффициент выплат (payout ratio) является важным показателем, на который вы должны обращать внимание. Этот индикатор покажет вам, вероятен ли будущий рост дивидендов или находится под угрозой.
Payout ratio - это соотношение выплаченных дивидендов и прибыли за данный год. Значение ниже 50% обычно считается безопасной цифрой.
Если коэффициент выплат (payout ratio) превышает 100 %, это означает, что компания выплачивает дивиденды из резервов или заемных средств , что является уже предупреждающим знаком.
5. Краткосрочные спекуляции только ради дивидендов.
Не идеально ли купить акции перед выплатами дивидендов. Получить дивиденды и продать эти акции.
К сожалению, в большинстве случаев эта стратегия не работает. На ваш счет поступят дивиденды и на следующий день цена акций будет уже ниже на сумму выплаченных дивидендов. Иногда после выплаты дивидендов цена акций падает еще на несколько дней или недель. Падение цены акций может превысить дивидендную прибыль.
Краткосрочные спекуляции только ради дивидендов зачастую убыточны.
Заключение
В этой статье перечислили самые важные ошибки, которые надо избегать при инвестировании в дивидендные акции.
Если вы хотите построить дивидендный доход и не знаете, с чего начать, познакомьтесь с дивидендными аристократами. Эти фирмы выплачивают дивиденды уже более 25 лет подряд. В случае таких инвестиций риски значительно ниже, чем для компаний, которые только начинают выплачивать дивиденды.
Удачного инвестирования!
Рекомендую обратить внимание на следующие статьи: