В настоящее время не очень популярно фокусировать внимание на акциях, продающихся со скидкой, то есть так называемый подход стоимостного инвестирования. Вместо этого интерес в основном находится в развитии.
По большей части этот подход стал... ну... сумасшедшим. Феномен инвесторов Reddit взял Уолл — стрит штурмом- и даже поставил под угрозу стабильность миллиардных хедж-фондов.
Эти инвесторы нацелились на сильно закороченные акции, чтобы разжечь эпические сжатия. В результате произошел огромный рост продаж таких компаний, как GameStop ( N Y S E: G M E ), AMC Entertainment Holdings ( N Y S E: A M C ), Koss ( N A S D A Q: K O S S ) и BlackBerry ( N Y S E: B B ).
Но всякий раз, когда возникает такой уровень спекуляций, рынки, вероятно, близки к достижению пика. И если это так на этот раз, инвесторы могут захотеть посмотреть на игру стоимости.
7 самых популярных акций, которые стоит покупать в соответствии с главными тенденциями 2021 года
Итак, какие из них сейчас интересны? Что ж, давайте взглянем на семь знакомых брендов:
I B M ( N Y S E: I B M )
M o r g a n S t a n l e y ( N Y S E: M S )
O r a c l e ( N Y S E : O R C L )
A m e r i p r i s e F i n a n c i a l ( N Y S E: A M P )
C i s c o S y s t e m s ( N A S D A Q: C S C O )
V e r i z o n C o m m u n i c a t i o n s ( N Y S E: V Z )
L o c k h e e d M a r t i n ( N Y S E : L M T )
Продажа акций со скидкой: IBM (IBM)
Последние несколько лет мы наблюдаем сильный рост старых-технологических компаний, такие как Apple ( N A S D A Q: A A P L ), Microsoft ( N A S D A Q: M S F T ) и Adobe ( N A S D A Q: A D B E ). Но некоторые остались позади. Один из них - IBM.
Акции IBM достигли максимума в 180 долларов в феврале 2017 года и за прошедшие четыре года даже близко не приближались. Акции продаются по цене менее 120 долларов за штуку, в результате чего текущая рыночная капитализация составляет около 106 миллиардов долларов.
Основная причина этого? Это действительно просто: доходы падают. Фактически, последний отчет о прибылях и убытках был еще одним примером этого: выручка упала примерно на 6% до 20,4 млрд долларов.
Хорошо, в свете этого, почему инвесторам может быть хорошей идеей рассмотреть акции IBM? Причин несколько. Прежде всего, IBM планирует выделить свой бизнес по предоставлению услуг управляемой инфраструктуры, что должно помочь оптимизировать операции. Затем компания делает смелые приобретения - например, Red Hat - для обновления своей технологической линейки продуктов.
Затем есть возможности для исследований и разработок. Компания вкладывает значительные средства в такие ключевые области, как искусственный интеллект (ИИ), гибридное облако и квантовые вычисления.
Что касается акций IBM, то они продаются по разумной цене. Соотношение цены к прибыли составляет 10,8х . Дивидендная доходность также составляет 5,43%, что является одним из самых высоких показателей в технологической отрасли.
Morgan Stanley (NYSE: MS)
С конца октября Morgan Stanley находится в режиме ралли. Акции подорожали с 48 до 68 долларов.
Тем не менее, акции MS по-прежнему торгуются с дисконтом. Учтите, что соотношение цены и прибыли составляет всего около 12,08x .
Это разумно с учетом потенциальных возможностей роста. При крайне низких процентных ставках и быстро развивающемся рынке IPO и SPAC (компаний специального назначения) среда весьма благоприятна.
В течение последнего квартала прибыль выросла на 51% до 3,39 млрд долларов, или 1,81 доллара на акцию, а выручка выросла на 26% до 13,64 млрд долларов. Во всех сферах деятельности компании была сила .
Можете почитать: 7 безопасных акций для стабильной прибыли в неспокойные времена (Нажмите на синий текст, чтобы прочитать).
Однако самым ярким пятном было инвестиционно-банковское подразделение. Выручка выросла на 46% до 2,30 млрд долларов. Около 1 млрд долларов поступило от размещения акций.
Правда, IPO могут быть нестабильными. Но по большей части импульс особенно сильный - и это должно стать хорошим источником роста в новом году.
Morgan Stanley также ведет агрессивную политику слияний и поглощений. С этой целью компания приобрела E * TRADE и Eaton Vance . Будет не только синергия затрат, но и повышение выручки.
Компания также наращивает выкуп акций MS. Самое последнее разрешение-на сумму до 10 миллиардов долларов.
Oracle (ORCL)
Oracle отстала в своем переходе к облачным технологиям, что безусловно, было тормозом для акций ORCL. Но в течение последних нескольких лет компания меняла различные платформы. И да, это должно быть ключом к возвращению Oracle на путь роста.
Компоненты для облачной истории включают NetSuite, которая представляет собой быстрорастущую систему ERP (планирование ресурсов предприятия), Fusion (технологии промежуточного программного обеспечения) и Gen2 (для инфраструктуры). Эти платформы демонстрируют хорошие темпы роста и имеют хорошие долгосрочные перспективы.
Тогда как насчет основного бизнеса баз данных? Да, на это оказали давление такие выскочки, как MongoDB (NASDAQ: MDB ). Но Oracle добилась значительного прогресса. В основе этого - автономная база данных.
Технический директор и соучредитель Oracle Ларри Эллисон сказал на последнем отчете о прибылях и убытках:
«Это, безусловно, в первую очередь облако. Это единственная база данных, которая действительно выполняет как обработку транзакций, так и обработку запросов. Таким образом, обработка запросов была намного быстрее, чем у Snowflake, любимца рынка в настоящее время. А в обработке транзакций мы намного быстрее, чем кто-либо».
Между тем, акции ORCL торгуются по низкой оценке - по крайней мере, по сравнению с другими технологическими компаниями - с соотношением цены к прибыли в 14 раз. Дивидендная доходность также составляет 1,657%.
Ameriprise Financial (AMP)
Согласно прогнозам, доходы операторов финансового консультирования в следующем десятилетии вырастут с 57 до 200 миллиардов долларов.
Одним из факторов, способствующих этому, является оцифровка отрасли. Но есть еще влияние поколения бэби-бума, население которого составляет 75 миллионов человек. Этой группе потребуется больше услуг, чтобы помочь с пенсионными потребностями (например, найти способы жить за счет своих текущих активов).
Такие тенденции, безусловно, являются хорошей новостью для Ameriprise Financial. Компания является одной из крупнейших финансовых консалтинговых компаний. Он имеет более чем 900 миллиардов $ в активах под управлением и имеет более двух миллионов клиентов.
Ameriprise Financial - также очень дисциплинированная организация. За последние восемь лет прибыль на акцию почти утроилась, и компания вернула акционерам 15 миллиардов долларов.
Акции AMP также продаются с дисконтом, PE равен 11x . Что касается дивидендов, то они составляют 2,1%.
Cisco Systems (CSCO)
В прошлом году инвесторы увидели, что акции Cisco Systems упали примерно на 6%, а индекс S&P 500 вырос более чем на 18%. С другой стороны, рост замедлился из-за обострения конкуренции и задержек из-за пандемии Covid-19.
Но что касается нового года, то, похоже, у CSCO дела обстоят лучше. Аналитики ожидают продолжения улучшения операционных показателей после того, как компания превысила консенсус-прогноз в первом квартале финансового года. Компания делает сдвиг в сторону программного обеспечения и бизнес-моделей периодической подписки. Результаты за второй квартал должны быть опубликованы 9 февраля .
Тем не менее, видеоконференцсвязь WebEx может стать самым большим драйвером. Cisco внесла в платформу значительные обновления, которые должны способствовать росту. Некоторые из новых функций включают языковой перевод в реальном времени, улучшение речи и транскрипцию.
Что касается оценки Cisco, то она находится на относительно низком уровне, по крайней мере, для крупных технологических операторов. Коэффициент форвардной цены к прибыли составляет 14,3х, а дивидендная доходность - 3,2%.
Verizon Communications (VZ)
Бизнес потребительских мобильных телефонов в США довольно насыщен. Но это по-прежнему отличный источник денежных потоков. Вы только посмотрите на Verizon.
За первые девять месяцев прошлого года денежные потоки составили 32,5 млрд долларов по сравнению с 26,7 млрд долларов за аналогичный период 2019 года. В настоящее время количество абонентов составляет около 94,1 млн.
Но в ближайшие годы Verizon собирается получить поддержку от своей сети 5G . И речь пойдет не только о потребительских предложениях. Во всяком случае, возможности для бизнес-клиентов могут быть даже больше. Ключевым моментом станет разработка пограничных сетевых систем, позволяющих использовать приложения и интернета, например, в заводских цехах.
Акции VZ торгуются также по сниженным ценам. Соотношение цены к прибыли составляет 10,88x, а дивидендная доходность - 4,6%. Более того, компания увеличивала выплаты в течение 13 лет подряд .
Lockheed Martin (LMT)
С новой администрацией Байдена давление на оборонный бюджет, вероятно, возрастет. Еще один фактор - рост дефицита бюджета.
Однако для крупных оборонных подрядчиков, вероятно, будет продолжаться рост, особенно с учетом того, что по-прежнему необходимо устранять значительные риски для национальной безопасности.
Так что одна компания, которая выглядит привлекательно, - это Lockheed Martin, которая имеет преимущество в виде масштабов. Считайте, что это крупнейший оборонный подрядчик в США.
В последнем квартале выручка увеличилась на 7,3% до 17,03 млрд долларов, а прибыль - на 20,6% до 6,38 долларов на акцию. Большой источник бизнеса - это масштабная программа F-35 .
Но есть и другие важные драйверы. Фактически, компания недавно приобрела Aerojet Rocketdyne за 4,4 миллиарда долларов. Компания является разработчиком гиперзвуковой техники, необходимой для ракетных и космических систем.
Что касается акций LMT, то оценка составляет разумные 12,2-кратные прогнозные прибыли. Дивидендная доходность также составляет 3,3%.
А что вы думаете по поводу данных акций? Напишите внизу в комментариях.