Всем привет. Давно ничего не писал, плотно начал заниматься акциями и анализом компаний. Сегодня бы хотел разобрать 3 IT-компании. Погнали:
Hewlett-Packard Enterprise ( $HPE ) - компания была основана в 2015 году после раздела корпорации Hewlett-Packard ( $HPQ ).
Анализ:
- невысокая стоимость
P/S = 0,6
Дивидендная доходность = 3,82%
Хорошие прогнозы
Идея:
Покупка на перспективу роста.
Факторы, в пользу покупки компании:
1. Компания находится в стадии трансформации и за несколько последних лет усилила позиции в сегменте суперкомпьютеров через покупку Cray, а приобретение MapR Technologies позволило расширить компетенции в области аналитики больших данных. В 2020 году компания приобрела Silver Peak (рынок SD-WAN)и Scytale (рынок аутентификации).
2. Сокращение расходов. Вслед за реализацией плана HPE Next (сокращение около $1,5 млрд затрат) компания планирует сократить расходы на дополнительные $1 млрд к 2022 году, благодаря оптимизации ФОТ и переноса штаб-квартиры в Техас.
3. При сравнительно невысокой долговой нагрузке (ND/Ebitda =2,9) компания предлагает инвесторам высокую дивидендную доходность – на уровне 3,8%. Несмотря на сокращение доходов в 2020 году, дивидендные выплаты были полностью покрыты чистым денежным потоком.
Риски:
Для себя не вижу рисков вложения в эту компанию.
Вывод:
Цена за акцию, неплохие показатели и прогнозы, а также наличие дивидендов делает акции компании очень привлекательными. Покупка на перспективу роста компании.
Источник:
https://tinkoffinvest.page.link/VBPeih29uG54Ague9
Turtle Beach Corp ( $HEAR ) - занимается производством аппаратуры для игровых консолей, ПК и мобильных устройств.
Анализ:
- низкая стоимость
- хорошие показатели:
P/E = 18,38
P/S = 1,31
Debt/Equity = 0%
- хорошие прогнозы
Идея:
игровая индустрия развивается очень динамично. И все кто связаны с этой индустрией так или иначе в +. Компания с лета 2020 года увеличилась в стоимости почти в 2 раза. Плюс, сейчас очень много покупок, слияний, поглощений в IT сфере и не исключено, что и эту компанию может купить IT гигант.
Также компания расширяет бизнес и недавно объявила о приобретении компании по производству высококачественных цифровых и аналоговых микрофонов Neat Microphones и выйти на мировой рынок микрофонов стоимостью 2,3 миллиарда долларов.
https://corp.turtlebeach.com/2021/01/13/turtle-beach-announces-the-acquisition-of-neat-microphones/
Риски:
рисков для вложения в компанию не вижу. Судя по динамике роста стоимости компании, игровые аксессуары пользуются неплохим спросом. Плюс расширение бизнеса даст новый виток развития компании.
Вывод:
покупать, пока цена не выросла.
NetScout ( $NTCT ) - предоставляет ИТ-услуги, от оптимизации сетей до кибербезопасности
Анализ:
- низкая стоимость
Показатели:
P/E = 100,76
P/S = 2,53
Debt/Equity = 23,2%
Идея:
покупка компании IT гигантом.
Сейчас капитализация NetScout составляет всего лишь 2,22 млрд долларов, что очень мало. При этом NetScout — бизнес в перспективной отрасли с приемлемыми показателями. А еще сейчас в мире как раз наблюдается бум слияний и поглощений.
Покупка NetScout не станет проблемой для какого-нибудь ИТ-гиганта: 2—4 миллиарда долларов для таких компаний — это небольшие деньги. А от этой сделки акции NetScout улетят в небо.
На облачном рынке сейчас усиливается конкуренция между $GOOGL, $MSFT и $AMZN Кто-то из них или из числа аффилированных с ними компаний вполне может раскошелиться на покупку такой небольшой компании, как NetScout, чтобы нарастить свою долю на рынке.
Риски:
Есть немало других компаний, работающих в этой сфере. Это, например, Viavi Solutions, Anritsu, $RPD и Hexaware. Они будут мешать NetScout нарастить маржу.
Хуже того, они могут активно бороться за долю рынка и довести NetScout до банкротства, а уже после банкротства завлечь к себе лучших специалистов компании. Это явно дешевле, чем покупать компанию.
Другими словами, вариант с тем, что компанию купят, на что я очень рассчитываю, может и не реализоваться. Или реализоваться, но не в той форме, как нам хотелось бы: например, $IBM купит Rapid7 и выжмет NetScout с рынка, чтобы потом забрать себе патенты и специалистов компании по дешевке.
Итого:
вкладываться капиталом, который можете и не жалко потерять.
Источник: https://journal.tinkoff.ru/news/idea-netscout/?utm_source=invest&utm_medium=feed
Дисклеймер: не является инвест идеей, а только моими мыслями.
Мой профиль https://www.tinkoff.ru/invest/social/profile/pbezpal?utm_source=share