Здравствуйте, уважаемые друзья.
Как вы помните, в 2015 году вышел фильм про фондовые рынки- игра на понижение (the big short). По мне, так это лучший фильм про фондовые рынки, если вы его не смотрели, советую вам его посмотреть. В этом фильме рассказывается о том, как несколько инвесторов приугадали крах ипотечного рынка США 2007 года и поставили на short. Один из главных героев событий далёкого 2007 года-Майкл Бьюрри. Как говорится, все мы умные задним умом. Если пересматривать этот фильм, складывается впечатление, если бы мы знали о тех событиях, тоже могли бы поставить на крах и обвал ипотечного рынка. Не всё так просто, когда они ставили на понижение, они заключали специальные контракты, которые доступны только фондам с большим объемом денежных средств.
Сейчас, в начале 2021 года, мы узнаем, что Майкл Бьюрри сделал ещё одну ставку на понижение, и в этой игре возможность участвовать есть у каждого. Компания, на которую Бьюрри сделал ставку на снижение котировок, барабанная дробь... #Tesla . Это именно та компания, которая по итогам 2020 года, дала обладателям своих акций огромную, по меркам фондового рынка, годовую прибыль, и продолжает радовать ростом в начале 2021 года.
На самом деле, про шорт Теслы, Майкл писал в своих соцсетях ещё осенью. Информация о том, что он открыл позицию, появилась месяц назад.
Если предположить, что он вошёл в позицию в начале зимы, примерно на уровне 400-450 долларов за акцию, он сидит в хорошем убытке, потому что на данный момент акции торгуются по 850 долларов. 10 января он подтвердил, что не просто сидит в шорте, он ещё и наращивает позицию. Он, утрируя, предлагает тем, кто владеет акциями на данный момент, наслаждаться ростом, пока пузырь не лопнул.
Давайте попробуем разобраться: обоснованные у Майкла действия или tesla действительно показывает отличный результат, тем самым толкает свои котировки наверх.
Финансовые показатели:
- Капитализация 814 млрд. долларов. Она дороже, чем все крупные производители автомобилей, вместе взятые. По сравнению, капитализация general motors 67 млрд. Ford motors капитализация 39 млрд.
- Выручка за последний квартал tesla-9 млрд. general motors-35 млрд. Ford motors-37 млрд.
- Прибыль за последний квартал Tesla 300 млн. И хочу заметить, это рекордный квартал по показателям у Теслы. general motors 4 млрд. Ford motors 2.3 млрд.
Исходя даже из этих базовых показателей, мы видим, что выручка и прибыли в разы больше у старых гигантов. А торгуется Тесла практически в 20 раз дороже. Сейчас предвижу, что многие поклонники tesla в комментариях мне напишут- это развивающаяся компания! За ней будущее! Вы поймите, я ничего плохого против неё не имею. Илон Маск довольно хайповый и медийный персонаж, благодаря чему очень хорошо распиаривает свою компанию.
Многие скажут, что нельзя сравнивать теслу с обычными автопроизводителями, это технологическая компания. Хорошо, давайте сравним её с apple. У этих компаний есть свои толпы поклонников, которые не хотят менять продукцию этих компаний.
Капитализация apple 2.16 трлн долларов. При этом компания стоит 40 годовых прибылей, а компания tesla 1600 годовых прибылей.🤔 чтобы tesla доросла до apple, ей нужно увеличить свою годовую прибыль в 40 раз. Сможет она в ближайшие годы увеличить поток продаваемых машин с 500 тыс. до 20 млн автомобилей в год... Думаю, ответ понятен. Тем более всё больше и больше конкурентов из других фирм наступают на пятки.
Но лично по мне, сейчас идёт игра на "дурака"-каждый, кто покупает её сейчас, таит надежду на то, что будет игрок, который купит компанию ещё дороже. Лопнет ли этот пузырь? Конечно, да. Вопрос, на сколько высоко могут поднять цены до того, как они упадут. Я никого не призываю шортить акции Тесла. Майкл зашортил акции, после этого они выросли в два раза. Даже крупные и опытные игроки не всегда могут угадать, что произойдёт завтра на рынках. Текущая капитализация выглядит необоснованно. Формально, потолка у роста акций нет. Если инвесторы будут заинтересованы покупать, цена продолжит расти. Я буду сторонним наблюдателем за позицией Майкла Бьюрри. Будет интересно, чем это всё закончится.
Есть акции данной компании у Вас в портфеле? Напишите, поделитесь своим мнением, оно реально для меня важно.
Желаю удачного инвестирования, оставайтесь со мной. Подписывайтесь на мой канал. Ставьте лайки. Задавайте вопросы в комментариях, мне очень важна обратная связь.