Вчера смотрел на ТНТ "Женский стенд-ап", и услышал шутку от Маргариты Родиной, что она рожая каких-то неумных детей является поставщиком клиентов для "Тинькофф Инвестиции".
А теперь серьезно об инвестициях...
Достаточно часто читаю у фанатов биржевой торговли такой аргумент в защиту инвестирования в ценные бумаги, что рынок все равно растет, и просадка ничего не значит, что будет отскок, а вложения в ценные бумаги дадут в старости прибавку к пенсии. Мне хочется спросить тех, которые начали инвестировать несколько лет назад в ценные бумаги и в 2022 году вышли на пенсию: как вам прибавка к пенсии? Это я к тому, что никто не гарантирует инвесторам, что падение рынка не придется именно на пенсионные годы инвестора.
Теперь немного математики. Я уже писал ранее, что ни один аналитик, не владеющий инсайдерской информацией, никогда на 100% не сможет спрогнозировать курс акций на бирже, что, кстати, отчасти подтверждают мои конкурсы на лучший биржевой прогноз, регулярно проводимые в 2022 году на данном канале, на которых ни разу курс ценной бумаги не был спрогнозирован участниками с точностью до базисного пункта. Предположим, что вы решили поиграть не в длинные инвестиции, а в трейдерство, зарабатывая на внутридневных колебаниях курса. Ваши шансы угадать тренд 50/50, но вы всегда будете в минусе, так как в данной задачке по теории вероятности будет участвовать такая величина, как комиссия брокера, которая на стороне ваших расходов и, соответственно , ваши шансы в таблице "Прибыль/Убытки" за счет этой константы всегда будут меньше 50%, и поэтому чем дольше длится ваше трейдерство, тем больше в абсолютной величине накапливаются ваши убытки. Это как в казино на рулетке. Каковы шансы игрока против казино, делающего ставку, к примеру, на красное и теоретически имеющего возможность выиграть сумму, равную его ставке? Эти шансы равны 50 процентам, так как количество красных чисел равно количеству черных числе (18 и 18). Но есть одно "но"... Этим "но" является тридцать седьмое число "зеро", которое в корне меняет ваши шансы на выигрыш и делает вас всегда в проигрыше, а казино всегда прибыльным предприятием. Арифметика очень проста, шансы казино 19 к 37 (черные цвета плюс зеро"), а ваши шансы 18 к 37. В переводе на проценты это значит, что у вас только 48,6%, а у казино 51,4%. То есть согласно законам великой науки математики каждый раз, когда крупье бросает шарик в колесо рулетки, казино забирает у игроков в среднем 1,4% от их ставок на зеленом сукне казино. Но об этом вам никогда не расскажет менеджмент казино, и об этом вы никогда не увидите в рекламных проспектах казино. Там вы увидите только сияющие улыбки якобы клиентов-победителей и груды денег. Так и с биржей и брокерами: никто из них вам не скажет правду. Зачем? Вы же несете им свои деньги. Вы от них услышите только то , что ВЫ ХОТИТЕ УСЛЫШАТЬ: "вы не игрок, вы инвестор", "вы всегда будете в плюсе, рынок всегда сделает отскок", "сейчас самые низкие цены, надо докупать". Мне эти фразы чем-то напоминают подбадривания наперсточников в 90-е годы. Финансовые результаты любителей сорвать куш в игре в наперстки вы все знаете.
Теперь информация для тех, кто думает, что, если банки тоже являются инвесторами на фондовом рынке, то это значит, что инвестирование на бирже это прибыльно и безопасно. Банки вкладываются в ценные бумаги на бирже, так как просто вынуждены это делать в силу того, что согласно нормативным правовым актам ЦБ РФ банки не имеют право размещать все привлеченные средства (депозиты, остатки на счетах и т.д.) в кредитный портфель. Часть пассивов банк обязан размещать в такой актив, как ценные бумаги, котирующиеся на бирже. Была бы у банков возможность этого не делать, они никогда бы этого не делали. Они рекламировали бы инвестиционные продукты лишь только для получения своей комиссии с операций, за прибыльность которых не несут никакой ответственности перед частными клиентами, пришедшими к ним на зов рекламы.
Извините, если данной статьей разрушил некоторым инвесторам-романтикам придуманный ими иллюзорный мир о бирже и перспективах получения на ней сверхприбылей в приложении на смартфоне. Но ведь горькая правда лучше сладкой сказки, приносящей убытки.