Всех с наступающим Новым годом.
Дивидендные акции сияют в такие времена, как сейчас. Они платят инвесторам за то, чтобы они подождали, пока рыночные условия не улучшатся, и часто приносят солидную прибыль, даже когда рынок колеблется.
Мы попросили трех вкладчиков Motley Fool определить дивидендные акции, которые они купили бы из рук в руки в 2023 году. Вот почему они выбрали AbbVie (NYSE: ABBV), Johnson & Johnson (NYSE: JNJ) и Eli Lilly (NYSE: LLY).
Умный противоположный выбор
Кит Спейтс (AbbVie): Самый продаваемый препарат компании AbbVie Humira впервые в 2023 году столкнется со значительной конкуренцией со стороны биоаналогов на рынке США. Один этот факт может отпугнуть многих инвесторов. Тем не менее, я думаю, что AbbVie на самом деле является разумным противоположным выбором по нескольким причинам.
Во-первых, дивидендам компании ничто не угрожает. Дивидендная доходность AbbVie составляет почти 3,7%. Крупный производитель лекарств увеличивал свои дивиденды в течение 50 лет подряд и почти наверняка продолжит эту серию в 2023 году.
Несмотря на впечатляющий прирост примерно на 20% в 2022 году, оценка AbbVie остается привлекательной. Ее акции торгуются с доходностью, в 14 раз превышающей ожидаемую (прогноз, отражающий надвигающиеся проблемы для Humira).
Самое главное, что AbbVie более чем готова пережить шторм, который принесет 2023 год. Несомненно, компания почувствует влияние резкого снижения продаж Humira. Однако у AbbVie есть мощная линейка других препаратов, которые помогут смягчить удар.
AbbVie должна быть в состоянии быстро вернуться к росту после этого года. Со временем новые препараты от аутоиммунных заболеваний Rinvoq и Skyrizi могли бы полностью компенсировать негативное влияние потери эксклюзивности Humira. Инвесторы, которые сосредотачиваются только на краткосрочных препятствиях для AbbVie, упустят более масштабную (и гораздо лучшую) историю компании.
Этот король дивидендов тверд как скала
Проспер Джуниор Бакини (Johnson & Johnson): На Уолл-стрит много дивидендных акций, но очень немногие могут утверждать, что увеличивали свои выплаты за последние 60 лет подряд.
Этот подвиг является частью длинного списка достижений Johnson & Johnson, что делает гиганта здравоохранения королем дивидендов. Ни одна компания не может случайно увеличить свои дивиденды на такой длительный срок. Johnson & Johnson смогла сделать это благодаря сочетанию факторов.
Во-первых, производитель лекарств - это новатор. Ежегодно компания тратит миллиарды долларов на исследования и разработки, которые помогают ей создавать новые и более совершенные лекарства, годовой объем продаж многих из которых превышает 1 миллиард долларов. Продукция Johnson & Johnson хорошо дифференцирована по нескольким терапевтическим областям, включая инфекционные заболевания, иммунологию, онкологию и неврологию.
Во-вторых, Johnson & Johnson фиксирует стабильный доход и прибыль, отчасти потому, что ее лекарства попадают в категорию необходимых товаров. У Johnson & Johnson была 36-летняя полоса скорректированного роста операционной прибыли, прежде чем это было прервано пандемией.
В-третьих, фармацевтический гигант имеет солидный баланс. Это хорошо видно по тому, что J &J получила рейтинг AAA от Standard & Poor's, самый высокий из доступных рейтингов и убедительное доказательство кредитоспособности компании.
Наконец, помимо основного фармацевтического сегмента Johnson & Johnson, компания также является лидером в производстве медицинских устройств и безрецептурных медицинских товаров в сегменте потребительского здоровья. Хотя компания находится в процессе выделения последнего в самостоятельную структуру, подразделение медицинского оборудования Johnson & Johnson добавляет гибкости и диверсификации деятельности компании.
Благодаря сильному бизнесу компании и солидному послужному списку инвесторы могут быть уверены, что Johnson & Johnson продолжит вознаграждать акционеров увеличением дивидендов в 2023 году и в последующий период. Инвесторам, ищущим доход, с низкой терпимостью к риску и волатильности, не нужно смотреть дальше.
Впереди еще гораздо больший рост
Дэвид Ягельски (Эли Лилли): Инвесторам в дивиденды легко не заметить дивиденды Эли Лилли. При 1,2% доходность ниже, чем в среднем по S & P 500 в 1,8%, и многие инвесторы могут задаться вопросом, почему они должны беспокоиться о такой неутешительной выплате.
Но одна из причин, по которой доходность акций так низка, заключается в том, что бизнес идет очень хорошо, а цена акций стремительно растет, что, в результате, привело к снижению дивидендной доходности. Только в этом году акции Eli Lilly выросли более чем на 30% и уверенно лидируют на рынке в 2022 году.
Между одним из самых перспективных препаратов для лечения диабета и снижения веса в индустрии здравоохранения в Мунджаро (его пиковые годовые продажи могут достичь 25 миллиардов долларов) и донанемабом, средством для лечения болезни Альцгеймера, которое обладает огромным потенциалом, Eli Lilly может обеспечить невероятный рост в ближайшие годы. Даже если вашим приоритетом является получение дивидендов, для компании важен надежный прогноз на будущее, потому что, если она получает прибыль, это может означать более щедрые дивиденды в долгосрочной перспективе.
Eli Lilly была щедра в отношении своих дивидендов. В декабре компания объявила о значительном увеличении дивидендов на 15%. За последние пять лет выплата дивидендов удвоилась.
Потенциал роста дивидендов в долгосрочной перспективе - это то, что делает Eli Lilly привлекательной инвестицией для покупки и удержания доходными инвесторами. Его коэффициент выплат составляет скромные 57% от прибыли, и сегодня его бизнес выглядит как скала. Это дивидендная акция, которую инвесторы должны без колебаний использовать в долгосрочной перспективе.
