ФРС опять поднял ключевую ставку, согласно ожиданиям рынка, на 0,75%, или 0,75 базисных пункта – до 4%. Это случилось среду, 2 ноября. Уже 4-й раз подряд ФРС повышает ставку на 0,75 б.п., и теперь она является самой высокой за последние 14 лет.
Большинство инвесторов ожидали этого. И все-таки после выступления главы ФРС Джерома Пауэлла основные биржевые индексы поползли вниз.
На пресс-конференции Пауэлл заявил, что в конце этого года или в начале следующего ставка снова повысится, но не так сильно – скорее всего на 0,5 б.п. Смягчения денежно-кредитной политики пока не ожидается, поскольку сейчас главная задача – побороть инфляцию.
Что в этом хорошего для американцев?
Теперь в США вырастут депозиты. Люди смогут вкладывать деньги в банки и получать ощутимый процент.
А брокерские компании будут дополнительно зарабатывать деньги для своих клиентов на тех денежных остатках, которые лежат на счетах. Как?
С помощью денег, которые брокер держит в кэше. Когда клиент делает инвестиции через брокера и не планирует слишком рисковать, то часть денег брокер оставляет на счету, чтобы в случае просадки докупить ценных бумаг.
Пассив, который раньше лежал просто так из-за около нулевой ставки, теперь тоже будет приносить прибыль.
Что в этом плохого для американцев?
Так как деньги стали дороже – значит, меньше будет развиваться бизнес. В Америке плавающая процентная ставка не только по депозитам, но и по ипотеке. Она зависит от ключевой ставки.
Если в России можно заключить договор на ипотеку под 10% годовых и платить на этих условиях до конца срока, то в Америке такого нет. Ключевая ставка выросла с 1 до 4% - это значит, что ставка по ипотеке тоже увеличилась в 4 раза. Так же подорожают и кредиты.
Что это значит для всего мира?
США – это самая большая экономика мира, и сейчас её ждёт длительная рецессия. Это повлечёт спад экономики во всём мире. Всё подорожает: продукты питания, электроника, товары, услуги – всё, что производит Америка, станет дороже. Это значит, что снизится уровень жизни.
Что будет дальше: наш прогноз
Когда инфляцию поборют – процентную ставку снова начнут понижать. Справиться с инфляцией должны в ближайшие 2 года – до 5 ноября 2024 года, к следующим президентским выборам. Чтобы администрация президента смогла вернуть доверие народа, необходимо победить инфляцию и безработицу. Потом деньги снова станут дешёвыми, можно будет брать кредиты для бизнеса – и экономика начнёт развиваться.
Такое уже было много раз в истории.