Друзья, всем привет! Появилось достаточно много вопросов, в какие классы активов можно вкладывать свои средства. Постараюсь ответить, сформировав список. Безусловно, он будет не самым полным, активов великое множество, но для базового понимания подойдет:
1. Ценные бумаги.
а) акции (долевые ценные бумаги) - покупая акцию компании, вы приобретаете право на участие в росте стоимости данной акции (и вашего капитала, соответственно), получение дивидендов, а также участие в собраниях акционеров и последующую продажу данных акций. Стоит помнить, что по акциям доход не гарантирован, а также возможны убытки (снижение стоимости акций, дефолт компании). Безусловно, потенциальный доход может быть безграничным, но в условиях турбулентности и неопределённости стоит быть предельно внимательным.
б) облигации (долговые ценные бумаги) - в отличии от акций, здесь доход можно посчитать заранее, на момент покупки. Доход складывается из цены покупки, купонных выплат по облигации и срока до погашения. Плюс по отношению к депозиту - ставка выше, есть ликвидность (возможность продажи облигации в любой момент по рыночной цене). Приобретая облигацию, вы не получаете долю в компании, но получаете гарантию от эмитента, что обязательства будут выполнены. Соответственно риски - дефолт эмитента или снижение рыночной стоимости (если вы решите продать облигацию заранее).
2. Различные формы коллективных инвестиций.
а) Паевые инвестиционные фонды. На российском рынке огромное количестве фондов на любой вкус - в основном они отличаются управляющей компанией, классами активов в которые они инвестируют (акции, облигации, недвижимость, производные инструменты), также можно найти фонды в других валютах. Некоторые управляющие компании устанавливают минимальный порог входа в размере 10 тысяч рублей, что может устроить практически любого клиента. Не забывайте обращать внимание на комиссии, которые берутся за управление, а также комиссии за вход и выход из фонда. Так же, на данный момент действует налоговая льгота - если вы владеете паями дольше трех лет, доход в размере 3 млн рублей не облагается налогом.
б) ETF (те же фонды, но иностранных компаний) - ETF, торгуемых на бирже ещё больше. Не вижу смысла сейчас описывать их подробнее, но найти можно фонд на любой вкус (от золотых до фондов на котировки криптовалют)
в) Индексы - как я говорил ранее, любая инвестиция это риск, ваша задача грамотно им управлять. Покупка индекса позволяет не приобретать конкретную бумагу, но участвовать в росте сектора в целом.
3. Недвижимость. Зачастую общаясь с клиентами я слышу - не принимаю никаких видов инвестирования кроме покупки недвижимости. Квартира или помещение это осязаемый объект, более понятный, а иногда и более доходный. Такой подход имеет право на существование, но не уменьшает ваши риски, а иногда и лишает других преимуществ.
а) Жилая недвижимость - проверенный годами способ, покупка квартиры на стадии строительства, последующая продажа или сдача в аренду.
Из плюсов - в последнее время стоимость жилой недвижимости неуклонно растёт, этому способствуют и снижение ставки по ипотеке, и введение эскроу счетов (что в пользу покупателя) и уменьшение подходящих под застройку пятен недвижимости.
Из минусов - порог входа выше чем в инвестиции описанные выше, меньшая ликвидность (продажа квартиры может занять определённое время), негарантированная доходность.
б) коммерческая недвижимость - безусловно, доход может быть выше чем по сделкам с жилой недвижимостью, но сумма входа и риски выше. Как пример, цены на жилую недвижимость во время пандемии, как минимум, остались на том же уровне (а где-то стали и выше), цены на коммерческую недвижимость снизились.
в) апартаменты (специально выделил в отдельный блок) - в последнее время набирают всё большую популярность. Оно и понятно, застройщикам строить апартаменты дешевле, не нужно создавать социальную инфраструктуру, соответственно и цена на них привлекательнее. Если честно, сам отношусь к данному виду недвижимости достаточно скептически, ведь он завязан на туризм, миграцию и от качества управления объектом. Сами вы в апартаментах не пропишитесь, сдавать их будет третья компания - на данный момент рисков больше, чем потенциального дохода.
