Затронем тему REIT (real estate investment trust), то есть фондов и акций компаний, которые инвестируют в недвижимость. Такие бумаги можно использовать для диверсификации портфеля, тем самым вы фактически инвестируете в недвижимость и получаете дивиденды, так как это суть REIT. Опять же, есть те, которые более подвержены рыночным колебаниям, а есть те, кто менее.
🏛Итак, самые крупные компании, которые инвестируют в недвижимость вы видите на первой картинке, все данные примерно на конец 2019 года!! Сейчас див доходность, разумеется, выше. Да и цены более привлекательные. На второй картинке - компании, которые смотрятся лучше всего. 👉Это Realty income, более волатильный Simon Property и Equinix. Опять же, присмотритесь к другим компаниям тоже, тк данные на 2019.
🙌Эти компании получают доход в виде арендной платы и делятся им с вами. Также от продажи недвижимости тоже могут с вами делиться прибылью.
💡Индекс, с помощью которого вы можете смотреть динамику всего сектора в целом, называется FTSE Nareit All, в него входят 225 REIT.
📌Обращайте внимание на такой показатель, как FFO - это прибыль + амортизация + износ, то есть, если можно так сказать, грязный доход. Ведь амортизация - это расходы на актив за год. К примеру, вы купили станок на 10 млн, срок службы 5 лет, значит 2 млн в год - затраты на этот станок. Точно так же и с недвижкой, поэтому чтобы увидеть денежный поток компании, мы всё-таки прибавляем амортизацию.
P/FFO - это фактически как P/E (что это читайте в наших статьях), только для REIT. Чем меньше, тем лучше.
🏡Есть еще фонды (инвестируют в целый список REIT акций) для квалифицированных инвесторов, которые также платят хорошие дивиденды:
•Vanguard Real Estate ETF (VNQ)
•Schwab U.S REIT ETF (SCHH)
•IShares U.S Real Estate ETF (IYR)
•IShares Cohen & Steers REIT ETF (ICF)
•SPDR Dow Jones REIT ETF (RWR)
Для долгосрочного портфеля, который хотите диверсифицировать, эти фонды просто идеально подходят. Чтобы не подбирать компании отдельно, вы можете купить ETF, который выбрал компании за вас.
✔В целом, на рынок недвижимости США смотрим позитивно, но единственное, что пузырь опять там может надуваться, подробнее об этом читайте у нас в разделе #аналитика, в группе ВК. там же несколько раз разбирали тему недвижимости США и РФ.
Там Сбербанк надумал сделать REIT российский, писали пост с новостью. Глядишь, может что и выйдет из этого😁 А так, на рынке РФ REIT нет.
Подписывайтесь на наше сообщество ВКонтакте!