Цены на товары всегда дорожают и никогда не дешевеют — все привыкли к этому. Однако, в экономике есть такое явление как "дефляция", когда стоимость денег наоборот дорожает. Рассмотрим подробно этот процесс. Назовем причины появления, последствия и как можно бороться с этим.
1. Что такое дефляция простыми словами
Дефляция (от англ. "deflation" — "сдутие") — это процесс удорожание денег (товары и услуги дешевеют, а ценность денежный средств увеличивается).
Дефляция является противоположной стороной инфляции, то есть все происходит наоборот: ценность денег увеличивается, а не уменьшается.
Явление дефляции крайне негативно для экономики страны, несмотря на то, что многим гражданам это может показаться хорошо. По факту покупательная способность снижается из-за уменьшения зарплаты и рабочих мест в целом. В итоге образуется замкнутый круг, когда люди меньше покупают из-за того, что меньше получают, а меньше получают, потому что у компаний снижаются прибыли из-за снижений продаж. Такую ситуацию называют экономическим термином "дефляционная спираль".
Также никто не захочет брать кредиты на товары, зная что они завтра будут стоить и так дешевле. Конечно, разница может быть всего пару процентов, но психология человека творит чудеса и мы ни за что не пойдем покупать товар дороже, зная, что он подешевеет в ближайшее время.
2. Причины дефляции — 6 основных факторов
У каждой страны есть своя специфика. Экономика любой страны — это очень сложная конструкция со множеством экономических взаимосвязей, особенностей региона, климата и т.д. Поэтому причины могут быть свои и какой-то отдельный фактор может оказывать наибольшее влияние.
Выделим наиболее частые причины дефляции:
- Жесткая экономия. Эта меры от правительства для решения проблем с бюджетом.
- Борьба с инфляцией через снижение свободной денежной массы в обращении
- Повышение производительности за счет внедрения новых технологий
- Заниженные предложения валюты
- Увеличение спроса на деньги в наличном и безналичном выражении
- Сокращение объемов выдаваемых кредитов
3. Экономические последствия дефляции
Для экономики страны последствия от дефляции — катастрофические. Практически по всем фронтам в стране наблюдаются проблемы с деньгами:
- Падение доходов у бизнеса
- Падение зарплат
- Увеличение безработицы
- Падение темпов производства (в конечно итоге ВВП всей страны)
- Снижение кредитования
- Отток капитала из страны
- Падение продаж
- Увеличение невыплат по кредитам, поскольку деньги становятся "дороже", а зарабатывать их сложнее
Выход из этой ситуации должен производится путем решения монетарной политики ЦБ и правительства. Должен быть составлен план, который планомерно и без резких потрясений позволит выйти из дефляционной спирали. Необходимы вливания денег в экономику, повышение цен на уровне 0-5% в год, чтобы стабилизировать ситуацию.
Это все длительные процессы. США выходили из великой депрессии 20 лет. Япония из своего "застоя" 10 лет, при этом все это время экономика не росла, а просто вернулась лишь к докризисным значениям.
4. Как победить дефляцию
Ключевую роль по борьбе с дефляцией может оказать лишь центральный банк. Лишь у него есть на это все инструменты и в прямом смысле слова "средства". Вливая деньги в экономику и снижая процентную ставку можно добиться оживление экономики.
Рассмотрим какие есть рабочие способы для борьбы с дефляционными процессами у стран.
- Снижение налоговой нагрузки. Для этого необходимо понижать базовые процентные ставки.
- Стимулирование кредитования
- Стимулирование развития инфраструктуры
- Налоговые преференции для крупных инвесторов
5. Примеры из истории
За свою историю экономики многих стран испытали на себе это явление. Многие борются с ними до сих пор. Так недавний пример с Испанией в 2010 году, когда правительство решило ввести режим "жесткой экономии". Но в Испании это не вызвало столь много негативных последствий, как в США (в 30-ые года ХХ века) и Японии (90-ые года ХХ века).
Самым известным примером дефляции считается великая депрессия в США. Это было серьезным ударом по экономике США, которая перестала расти на десятилетия. Однако там были свои причины (надутый биржевой рынок, привязка доллара к золоту и прочее).
В Японии же проблемы начались в 1990 годах. В то время, экономика страны находилась на подъеме, но после вливаний денег в их экономику настал жесткий спад на потребительские товары. Только через 10 лет Япония смогла вернутся к докризисным уровням. При этом ее центральному банку все это время приходится обесценивать Йену держа ключевую процентную ставку на отрицательном значении.
6. Грозит ли дефляция России
Дефляция в России еще ни разу не наблюдалась за ее историю. В нашей стране специфичное отношение к деньгам. Если цены на что-то начинают дешеветь, то мы просто начинаем это скупать, тем самым повышая себестоимость товара.
В России инфляция больше средних значений в развитых странах, поэтому до дефляции нам еще далеко. Хотя в 2017 и 2018 год темпы инфляции сильно замедлились, благодаря грамотной политике ЦБ РФ.
Все эксперты сходятся ко мнению, что пока по состоянию на 2019 год дефляция России не грозит, несмотря на сильно упавшую ключевую ставку ЦБ и занижение инфляции.