Любой человек подвержен эмоциям и определенным суждениям. Психология не обходит стороной и финансы. То, как мы себя ведем и реагируем, оказывают ощутимое влияние на наше отношение к деньгам. В поведенческих финансах выделяют два типа отклонений в поведении человека – когнитивные и эмоциональные.
Когнитивные отклонения - это ошибки мышления или шаблонные отклонения в суждениях, которые систематически происходят в определённых ситуациях. Эмоциональные отклонения возникают спонтанно на основе личных ощущений, чувств человека на момент принятия им каких-либо решений.
Рассмотрим несколько распространённых примеров их влияния на расходы, сбережения и инвестирование.
Когнитивные отклонения
Эффект толпы. Такие предубеждения как «Возьму-ка я это, потому что у многих моих друзей и знакомых это есть (чем я хуже?)» приводят к незапланированным покупкам и расходам.
Как этого избежать? Спрашивать себя: Правда ли я этого хочу? Зачем я это делаю, для того чтобы поддерживать свой статус и имидж перед другими?
Предубеждение статус-кво. Тенденция считать, что текущее положение дел это базовый сценарий, а любые изменения от него убыточны. Негативно может сказаться на привычках сберегать или инвестировать, например, всё время откладывать под одним и тем же матрасом или вкладывать в одни и те же акции.
Как этого избежать? Не держаться за один метод, стратегию. Помнить, что вещи меняются (как бы банально это не прозвучало).
Склонность к подтверждению своей точки зрения. Искать и давать больший вес информации, которая подтверждает ваше мнение и отбрасывать ту, которая противоречит. Например, ищете любую информацию, которая подтвердила бы ваши мысли о том, что акции Apple вырастут, и не воспринимаете иную.
Как этого избежать? Рассматривать с разных ракурсов. Если многое указывает на то, что инвестиция плохая идея, лучше отказаться.
Эмоциональные отклонения
Неприятие убытков. Мысли об убытках намного сильнее мыслей о получении прибыли (держите до последнего лишь бы не испытывать чувство потери).
Как этого избежать? На примере инвестиции - ставить ограничения на снижение цены. Если цена снизилась до допустимого уровня, продать и забыть об этом.
Эффект знания задним числом. Склонность к запоздалым суждениям, воспринимать события как более предсказуемые, чем они есть на самом деле (например, «В принципе было же понятно, что так произойдет. Всё об этом говорило.», «Я знал всё это время, что биткоин взлетит»).
Как этого избежать? Стараться помнить о таких случаях и анализировать свое поведение.
Обоснование покупок после их совершения. Оправдывать приобретение, закрывая глаза на недостатки или дефекты, чтобы унять угрызения совести.
Как этого избежать? Определить было ли это спонтанным или запланированным? Превозмогать сожаление и возвращать купленное.
Тяжело оставаться беспристрастным, когда дело касается собственных денег. Главная задача определить свои отклонения. При этом эмоциональные отклонения тяжело изменить (практически нереально), основная рекомендация это понять, когда они могут возникнуть и заранее спланировать свои действия. А вот с когнитивными можно поработать (т.к. это по большей части из-за нехватки знаний).