ПРЕИМУЩЕСТВА «НОЧНОЙ ТОРГОВЛИ» НА РЫНКАХ

В данном материале представлен краткий обзор ведущих мировых бирж, ликвидных инструментов для торговли в ночное время.

Условимся считать началом «ночной торговли» на рынке промежуток времени с 19:00 по мск. В этом момент стартует легендарная «вечерка» — дополнительная ночная сессия на Московской Межбанковской Валютной Бирже. А в период перехода многих стран на «зимнее» время начало торговли совпадает с экспирацией ванильных опционов на валютные пары и индексы.

Завершается сессия в 7 часов утра. Учитывая, что для «ночной торговли» используем 12-ти часовой рабочий день, остается около двух часов, чтобы рынок отработал экономические новости, поступающие иногда с Китая, способных подытожить «азиатскую» сессию. Благодаря такому определенному промежутку торгов, захватываем время работы следующих мировых бирж:

• азиатских, находящихся в городах Токио. Сингапур, Гонконг, Шанхай начинающих свою работу в 3:00 и 4:00 по мск. Здесь и далее будет рассмотрена часы работы бирж, когда они переходят «зимний вариант» исчисления времени.
• США, находящихся в городах Чикаго и Нью-Йорк, которые начинают работать с 16:00 и 17:00, но основные часы их активности все равно попадают в рассматриваемый нами промежуток времени.

В Тихоокеанском регионе Австралийская биржа начинает свою работу в 01:00 по мск.

НОЧНЫЕ ВРЕМЕННЫЕ ЗОНЫ ОСОБОГО ВНИМАНИЯ

При открытии бирж на рынки «проливается» поток ликвидности, происходят ценовые разрывы (гэпы), а волатильность «зашкаливает» и как раз в этот момент устанавливаются дневные экстремальные значения для многих инструментов. Возникновение сильного движения в одних инструментах влияет на другие. Поэтому в этот момент стоит находится рядом с терминалом. Возможно, придется принять решение о сдвиге стопов. А если позиция закрылась, «зайти» вновь или отрыть позицию «против гэпа» в случае использования, например, популярной стратегии торговли «краткосрочных ситуаций» по Ларри Вильямсу.

В зимний период эти зоны мы наблюдаем в:

• 01:00 мск — каждый понедельник валютный рынок стартует и начинается торговля. В выходные дни могут случаться «встречи в верхах», происходить «значительные события» и т.д., как следствие, можем иметь гэпы и сильные движения на открытии торговой сессии.
• 01:00 мск в будние дни. Время открытия Сиднейской биржи, которое совпадает с Токийской биржей. Азиатские инвесторы уже в это время «на ногах» и могут открывать хеджирующие позиции, вызвав сильные движения в некоторых, кросс парах (валютные пары, где отсутствует доллар).
• 03:00 мск. Будьте внимательны — открывается Азия. Этот рынок один из самых «техничных». Если у трейдеров «есть идея», то возникают однозначные классические тренды. Поэтому по утренним движениям рынка, некоторые инвесторы составляют мнение о последующем «дневном» движении рынков в целом.
• 04:00 мск — открытие Сингапурской, Шанхайской и Гонконгской бирж. На рынок выходит вторая экономика мира.
• Еще одна биржа работает в промежуток «ночной торговли». Это Новозеландская биржа в Веллингтоне, но этот факт никогда не влияет на рынок, как и ее экономические новости.

СОВЕТ!Обозначайте временные зоны особого внимания перед каждым своим торговым днем. Также добавьте часы выхода важных новостей, которые найдете в календаре экономических событий. Кстати, календарь можно найти на сайте любого брокера.

Как видите, в выбранный период работают самые крупные мировые финансовые центры, совокупный оборот которых превышает оборот европейских бирж. В априори считаем, что вся активность на рынке коррелирует с физической дневной активностью, но это далеко не так. Основное движение на рынках начинается с перекрытием европейских и американских сессий. Движение азиатских рынков «мы пропускаем», а, открывая график, удивляемся скачкам. Хотя на этих движениях можно заработать!

ВЫБОР ЛИКВИДНЫХ ИНСТРУМЕНТОВ ДЛЯ НОЧНОЙ ТОРГОВЛИ. ПРАВИЛА СКОРИНГА

Само по себе хрестоматийное определение ликвидности подразумевает избавление от имеющегося в портфеле актива по справедливой рыночной цене. Но фраза, озвученная в такой форме, ни о чем не говорит, например, валютные пары рынка Форекс по такому правилу надо признать ликвидными все. Сегодня множество активов можно сдать без проблем во время торговой сессии по рыночной цене. Специфика феномена не только в развитии интернет-торговли, но скорости самого интернет соединения и развитой инфраструктуры. Биржи закрепляют за каждым инструментом маркет-мейкеров, в обязанности которых входит поддержание ликвидности. Они обязаны купить у вас или продать вам, в любое время в течении торговой сессии, закрепленный за ними актив, поддерживая тем самым ликвидность. Также ликвидность определяют по финансовым оборотам, проходящим по инструменту в течение торговой сессии. История торгов по инструментам доступна, как и параметры объемов торгов. Но и такое определение будет неправильным. Все понятия относительны. Если брать рынок Форекс, то это самый высокооборотный рынок, поэтому если взять обороты как бенчмарк, про остальные инструменты тогда придется вовсе забыть. Многие просто будут торговаться с объемами в разы ниже Форекс.

Однако и жизненный опыт говорят — «Нельзя класть яйца в одну корзину». Торговля на финансовых рынках требует подхода формирования линейки для одновременной торговли трейдером инструментов, с точки зрения диверсификации. В таком случае можно торговать не только валютой, но и иметь позиции по рынку энергоносителей и металлов.

Учитывая все вышеописанное и добавив ко всему этому, тот факт, что торговля ведется ночью, то выработаем правила отбора ночных инструментов.

КАКИЕ ИНСТРУМЕНТЫ СТОИТ ИСПОЛЬЗОВАТЬ ДЛЯ ТОРГОВЛИ НОЧЬЮ?

Исходя из правил диверсификации, скоринг инструментов будем вести в четырех областях рынка — валютной, индексной, на рынке энергоносителей и металлов. Тон поискам будет задавать географическая принадлежность инструмента. Немаловажный вклад сыграют объемы торгов.

Начнем с валютного рынка. Будем рассматривать валюты major, то есть те пары, в состав которых входит доллар. Мы указывали на то, что все эти пары ликвидны, однако выбрать необходимо те, которые в условленные нами часы, подвержены волатильности. Почему?

Существует понятие спреда. Вначале откинем частные случаи спецсчетов с определенными условиями, где плавающий спред и отсутствие свопа или фиксированная комиссия брокера. В реальном мире, в основной своей массе, используются счета со спредом, в который в том числе включена комиссия брокера. Дабы не портить чистоту тестов и не попадать в «неожиданные закрытия ордеров» практикующие трейдеры берут типы счетов с фиксированным спредом. Показатель низкий на раскрученных парах, например, евро/доллар или британский фунт/доллар. На остальных валютных парах спред выше, а на металлах и нефти еще выше.

СОВЕТ!Если пара во флэте, надо смотреть, какова ее волатильность, «оправдывают» ли ценовые колебания «стоимость спреда», а если она еще и открыта вечером и «перешла» на утро, то к ней добавится и своп. Все это надо учесть при отборе инструмента. Поэтому мы включаем этот фактор в критерий скоринга.

Для ночного трейдинга подходит пара евро/доллар подходит — лидер по оборотам и мировой ориентир. Учитывая вышеописанный феномен взаимосвязанности рынков, даже с учетом того, что ночью Европа «спит» любое возникшее на рынке движение отразится на паре. А вот швейцарский франк и британский «ограничен» во времени. По причине более высокого спреда и европейской принадлежности используйте пары в период «американской» сессии. Про то, что пара доллар-иена останется, объясняться не надо.

Далее с оговоркой примем две пары — канадский и австралийский доллар. Тут надо сказать об особенности торговли американских трейдеров. По всему видать, они не любят перерабатывать. Если блок новостей по экономической статистики заканчивается в 18:00 или 19:00, то будьте уверены, в 21:00 вы не увидите ни трендов, ни всплесков.

Канадский доллар с австралийским лучше «использовать» до 21:00. После открытия австралийской биржи, снова можно «вспомнить» об австралийском долларе и торговать его до конца, тогда как «канадец» уже больше не трогать.

Особняком стоит новозеландский доллар или киви, как его называют на сленге трейдеры. По времени торговли — полная аналогия с «австралийцем». Есть много мнений по этой паре, о том стоит ли ее выбирать на ночную торговлю или нет, но отмечу, что по критериям пара подходит. Если есть возможность выбрать, то лучше включить кросс-пару NZD/JPY.

СОВЕТ!Вы можете использовать сразу несколько пар в стратегии. Главное — придерживаться основных правил выбора.

Выбор кросс-пар, исходя из стран, работающих бирж, очевиден. Мы берем для ночной торговли пару, новозеландский доллар/австралийский и доллар/иену, которую стоит рассматривать по отношению к австралийскому и новозеландскому доллару. В список используемых нами кросс пар, когда наступит рабочий день в Токио, добавим пары британский фунт к иене и евро к иене.

Возможно, у вас возник вопрос — почему не рассматривался сингапурский доллар или юань? Мы изначально договорились применять помимо странового принципа выбора, фильтр по оборотам денежных средств. Основной оборот денежных средств приходится на десять мировых валют. Сингапурский доллар и юань не в их числе. Сейчас не будем исследовать причины, почему так сложилось, лучше рассмотрим плюсы раскрученных валют и минусы, валют «периферийных». Суждение о выгодности использования ликвидного инструмента по отношению к неликвиду будет справедливым для любого инструмента.

Отмечу, любая стратегия торговли содержит как прибыльные, так и убыточные сделки, ведь рыночные движения мы прогнозируем, с некоторой долей вероятности. Для улучшения результатов торговли используют разные тактические приемы. Убыток возникает при срабатывании защитного стоп приказа (отложенный ордер с объемом равным по количеству актива, находящегося в сделке, но противоположный ему по направлению).

Стоп-приказ размещается обычно за экстремумом (максимум или минимум), ближайшим локальным или дневным. Суть ликвидного рынка в том, что классические правила тренда или флета на нем работают в большей степени. Ведь при таких оборотах средств, рынок не может быть управляем кем-либо. Проще говоря, сдвинуть его, инвестируя высокие объемы средств, практически невозможно. Трейдеры спокойно «проглотят» почти любые объемы. Ценовая шкала котировки, выглядит в «Книге заявок» или «стакане», где отражаются все ордера, как глубоко эшелонированная оборона — на каждом уровне от текущей цены, стоят отложенные на покупку или продажу объемы, постоянно идут «отскоки», но если тренд есть — их тут же выкупают, направляя цены к экстремумам. На таких рынках больше надежды, что стоп не «зацепит», если тренд определен правильно. Более того, можно выводить сделку в ноль и даже обеспечить себе некую прибыль если цена развернется, двигая стоп по направлению тренда, оставляя его за вновь образовавшимися экстремумами.

ОБРАТИТЕ ВНИМАНИЕ!Неликвидный рынок чувствителен к большим объемам средств. Как следствие, повышенная волатильность и частое «переписывание» в одном движении и локальных максимумов и минимумов.

Стопы «сбивает» или «цепляет», как говорят практикующие трейдеры, хотя движение развивается по прогнозному сценарию. Если же ставить стоп «подальше», возрастут убытки. Исходя и вышеуказанного, к ликвидным можно причислить S&P 500 и Nikkei. Сами индексы никогда не торгуются в «чистом виде». Это расчетные значения, состоящие из набора ведущих ликвидных акций представленной ими биржи, выбранных по определенным самой биржей алгоритмам со всех отраслей в процентном соотношении по степени влияния эмитента на национальные рынки.

Учитывая, что индексами невозможно торговать, можно использовать рынок деривативов, или производных инструментов. В частности, фьючерсы на индексы — стандартизированные контракты с оговоренной стоимостью, шагом цены, максимальным и минимально возможными отклонениями в ходе сессии, ориентиром для которых является цена самого индекса. Так как фьючерс — рыночный инструмент, иногда его стоимость может быть выше или ниже текущих расчетных котировок индекса, но в общем и целом обе котировки обычно близки по цене к друг другу, да и в рассматриваемой теме этот вопрос неважен.

ЧТО ВАЖНО ЗНАТЬ ТРЕЙДЕРУ, ВКЛЮЧИВШЕМУ В ПЛАН ФЬЮЧЕРСЫ?

Эти производные инструменты имеют ограниченный срок действия. Обычно месяц или квартал. Далее происходит экспирация. Биржа навсегда останавливает торги по истекшему контракту, определяет цену исполнения, производит подсчет дебета и кредита по всем открытым трейдерами контрактам этой серии, выплачивает причитающиеся прибыли (если контракт — расчетный), списывает со счетов других трейдеров сумму убытков. «Зазевавшись», можно оказаться «не в позиции». Все данные по срокам экспирации обозначены в буквенной аббревиатуре фьючерсов, конкретные числа можно узнать в календаре экспираций, на сайте брокера или на сайте биржи, которой принадлежит фьючерс. Также брокер обычно уведомляет трейдеров письмом, с напоминанием о дате экспираций того или иного фьючерса.

СОВЕТ!Не торгуйте в день экспирации. Деривативы используются в сложносоставных финансовых стратегиях институциональных инвесторов. В последний день, как правило, когда исход уже ясен, начинается досрочное закрытие позиций, высвобождаются огромные суммы средств и это вызывает неожиданные и сильные движения котировок фьючерсов. В этот момент аналитики не дают прогнозов, поскольку никто не может предположить, какой фонд, когда, как и какими средствами, в какую сторону, будет выходить из контрактов, а кто из трейдеров, обладая каким размером позиций будет сидеть и ждать экспирации.

Торговый диапазон фьючерса на индекс, делится на премаркет (время до открытия биржи, к которой привязан рассматриваемый индекс) и собственно само основное время торговой сессии биржи. Тут важно выделить две особенности:

• на премаркете фундаментальные события не оказывают влияния. В противном случае, основная сессия их обязательно «отыграет». Поэтому после 21:00 не стоит ждать каких-то сильных движений в S&P 500, надо после 01:00 полностью переключаться на Nikkei.
• во время основной торговой сессии на некоторые фьючерсы вводится пониженный залог (гарантийное обеспечение). Плечо получается плавающим, увеличиваясь в разы, на время основной сессии. Чем это грозит трейдеру? Открывая обычную позицию, можно случайно открыть гораздо большую по размеру чем рассчитывал. Читайте спецификации контрактов и условия торговли на сайте брокера и знакомьтесь с предполагаемым инструментом для торговли, рынок хаотичен лишь для тех, кто не хочет тратить времени для его изучения.

Металлы, как правило, у брокеров представлены золотом и серебром. Их можно отнести к парам валютным типа major. Есть и кроссы на металлы, содержащие в знаменателе евро, тут уж на любителя, как говорится, мы рассмотрим «традиционную» пару с долларом. По ликвидности, золото и серебро, исходя из финансовых оборотов за период торговой сессии из своей группы, самые ликвидные инструменты. Огорчит трейдера комиссия в серебре, а вот факт корреляции (способность одного актива повторять «движения» другого актива) порадует. Что делать с высокой корреляцией, вопрос стратегии, надо отметить высокий спред на серебре. Потому-то выбирать стоит золото.

Время торгов по золоту должно быть ограничено, как и у австралийского доллара. При отсутствии новостей после 19:00 по экономической статистике США, торговать золотом с 21:00 до 02:00 не стоит. Высокая комиссия делает этот актив невыгодным, для флетовых стратегий.

Что касаемо энергоносителей, можно выбрать фьючерсный контракт по нефти Brent или WTI. Тут отмечу высокую стоимость спреда и тот факт, что активы торгуются в виде фьючерсов. Натуральный газ не проходит для нашей торговли. Причина — особенностей расчета цены (производная от нефти) и более низколиквидных по отношению к нефти объемов торгов.

Акции ведущих мировых компаний стоит включать тем, кто торгует позиционные стратегии, среднесрочных горизонтов. Для «внутрирыночной» торговли из всего того, что было рассмотрено выше, можно составить хорошо сбалансированный диверсифицированный торговый план.

Ликвидность акций определяется тем, в каком процентом соотношении они входят в ведущие индексы бирж, принадлежности эмитента к стране. Особенность торговли акциями — они торгуются лишь во временном промежутке часов работы основной сессии биржи эмитента. Кроме того, торговля ведется с помощью CDF (контрактов на разницу): вы получаете некий дериватив, плюс которого в приличном леверидж при торговле ценными бумагами.

ПОЧЕМУ НЕ СТОИТ ВКЛЮЧАТЬ В ПЛАН АКЦИИ?

Основные ликвидные акции находятся на рынке США и привязаны к американской торговой сессии, активность которой падет к 21:00. Риск использования не соответствует ликвидности инструмента. Получается, можно просто-напросто не успеть отработать отрицательные сделки — оставить в портфеле CDF до следующей сессии, значит подвергнуть себя риску гэпа.

Чем ниже ликвидность (а это самые низколиквидные инструменты из всех нами выше рассмотренных), тем выше гэпы и возможные отклонения. Напомним, при гэпах защитные стоп ордера, не спасают. Смысл исполнения защитного ордера, в том, что он исполняется всегда, то есть в любом случае. Но запускает его исполнение условие, при котором котировки равны или выше/ниже условной стоп цены. Гэп перескакивает условную цену, ордер исполняется по любой цене в этот момент. Получаем убыток в разы превышающий запланированный.

Подведем итоги в вопросе выбора инструментов для ночной торговли:

• Ликвидности, которую мы определяем по финансовым оборотам торгов активом относительно вида или класса рынка для ценных бумаг-отрасли.
• Экономической географии. Не стоит брать в расчет инструменты и валюты тех стран, биржи и инвесторы которых не принимают участие в ночных торгах.
• Диверсификации. Рассматривайте валютный рынок, а также индексы ведущих бирж, металлы, энергоносители.
• Целесообразности. Не стоит выходить за рамки своих физических возможностей. Мы показали, что диверсификация играет большую роль в построении правильной стратегии работы. Однако можно отказаться от акций.

ВЫБОР СТИЛЯ ТОРГОВЛИ

Ниже приведенные утверждения в полной мере будут справедливы для тех инструментов, которые имеют непрерывное время торговли. Отмечу, S&P 500 или CDF на некоторые акции к этому виду не относятся, причины описаны выше. Поэтому аналитические выводы требуют соответственной временной адаптации. Имеется ввиду, что тот же индекс S&P 500 на азиатской сессии будет все так же малоактивен, тогда как все то, что будет описано нами для американской сессии, будет по отношению к S&P 500, крайне справедливым утверждением.

Исходя из особенностей торгового стиля инвесторов и спекулянтов, временного разрыва между открытиями бирж, в основном при ночной торговли с большей степенью вероятности работает схема движения котировок по типу:

ТРЕНД — ФЛЕТ — ТРЕНД

Может поменяться концовка, то есть будет тренд — флет —флет, если на азиатскую сессию выпадет национальный праздник или в отсутствии всяких новостей, на американской сессии всегда тренд, за редким исключением, когда есть важные новости в 21:00 или после, например заседание комиссии FOMC, принимающей в конце месяца решение по процентной ставке или выступление главы ФРС США. Рынок будет «до последнего» ждать этих новостей, пребывая, даже с открытием американских бирж, во флете, тогда как на выходе новостей по процентной ставке ФРС, движения могут достигать достаточно высоких ценовых диапазонов.

Исключения по описанной схеме движения котировок возможны для некоторых инструментов при наличии «региональных новостей», на которые естественно реакция странового актива будет выше, чем у остального рынка. ВВП Австралии, вызовет сильные движения валютных пар с австралийским, новозеландским долларом, но может оставить относительно «равнодушным» иену.

Итак, мы имеем примерно следующую временную схему смены типов движения котировок: с 19:00 по 21:00 — тренд, с 21:00 до 02:00 — флэт, с 02:00 по 07:00 — тренд.

Зная время и тип движения, можно заработать или применить стратегическое преимущество. Допустим, мы имеем дело со среднесрочной торговлей. Если выбран дневной диапазон, то вовсе не обязательно ждать, когда пробьет полночь. После 21:00 цена не станет меняться выше ниже определенно сложившегося диапазона. Поэтому можно спокойно войти по более выгодной цене от верхней если у нас сделка на продажу актива или нижней границы диапазона.

Самым разумным выбором был бы гибридный стиль торговли, который включал бы в себя и скальпинг и позиционную торговлю от уровней поддержки и сопротивления, также торговлю по тренду основанную на пробое уровней.

Исходя из практического опыта, скальпировать удобней всего было бы на американской сессии. Выставив лимитные ордера на сопротивлениях и поддержках, ждите исполнения, потом выходите по тейк-профиту. Это стоит делать после 21:00 до азиатской сессии, в начале которой стоило бы ждать пробоя тех самых нами ранее определенных линий сопротивлений и поддержки, чтобы поймать тренд и удерживать, до конца нашей ночной сессии.

Если нет практического опыта по скальпингу, тогда стоит сместить практикум на флет. Определив уровни в рамках которых происходят колебания цены, при ошибочных сделках можно будет усредняться от уровня и закрыть «кривую» сделку в ноль. Для тех, кто хочет отточить тактику торговли на новостях, подойдет китайская экономическая статистика. С 03:00 выходит японская статистка, но реакция на нее, особенно в парах с «азиатской составляющей», слишком бурная, тогда как на китайскую статистику меньше. Только надо выбирать действительно значимые новости.

ОБРАТИТЕ ВНИМАНИЕ!Тренд на американской сессии не похож на тренд сессии азиатской. Особенность тренда азиатской сессии — направленность, тогда как на американской сессии, трейдеры зачастую попросту разворачивают котировки рисуя букву «V» или еще того хуже «W».

СТРАТЕГИИ «НОЧНОЙ ТОРГОВЛИ»

Зная стили торговли временные промежутки, легко для каждого промежутка подобрать индикаторы. Торговые стратегии можно упростить, убрав фильтры определения трендов (или не учитывая их) ориентируясь лишь на временной фактор.

В обычной стратегии участвуют как индикаторы тренда, так и флетовые индикаторы. В нашем случае при открытии рынков Австралии можно использовать обнаружение тренда, как фильтр для стоп торгов, или включить в состав торговых стратегий индикаторы волатильности. Только вот после 21:00 посмотрите, не упала ли волатильность? И использовать этот показатель как триггер для разрешения торгов, вычислив некие пороговые значения индикатора.

Таким образом, ваша задача — выбрать «лучшие из лучших» индикаторы тренда и индикаторы, позволяющие работать в канале при флете. Особняком стоит торговля на новостях, которая имеет место быть в ночной торговле, так как азиатская сессия предоставляет такие новости, а валютные пары с австралийским долларом или японской иеной, могу проходить на новостях «приличные расстояния». Добавьте сюда особенность азиатских рынков «держать тренд».

Во флетовый участок ночной торговли торгуйте без индикаторов. В таком случае, стратегия базируется значимые уровни не будут пробиты. Это происходит по тем причинам, что тактика торговли со стороны крупных игроков состоит во входах по лимитным ордерам, расположенных зачастую на этих уровнях. Чтобы «пробить» уровень, потребуется «драйвер» в виде новостей, дабы количество участников торгов и средств, выросло в разы. Но в рассматриваемый нами период нет новостей, а посему цена будет откатываться от таких уровней. Определив значимые уровни сопротивления и поддержки, выставив рядом с ними или прямо на них отложенные ордера, ждем пока цена не достигнет условий исполнения наших ордеров и позиции не откроются. Далее закрываемся по тейк-профиту или по открытию азиатских бирж.

Если же вы решили использовать индикаторы для торговли по уровням, во флетовом периоде, то выбирайте канальные индикаторы, на которых диапазон не расширяется. Боллинджер покажет плохие результаты хуже, чем Envelopes или каналы Дончиана и т.д. Особенностью ночной торговли — в торговую сессию на американском рынке мы ловим «на излете». Поэтому вступать в торговлю по тренду, поздно, а значит, контртрендовая стратегия будет более оправдана, тем более что, как уже было указано, движения на американской сессии имеют конфигурацию, буквы «V», вполне, быть может, что мы застанем ее самое основание.

ОБРАТИТЕ ВНИМАНИЕ!Контртрендовая стратегия сопряжена с рисками сохранения тренда. Поэтому не торгуйте, если есть новости после 19:00. И завершайте торговать после 21:00, даже если позиция в убытке, а стоп не сработал.

Последний торговый промежуток — азиатские тренды. В этот промежуток торгуйте с помощью трендовых индикаторов. Особенность торговли — начинать заключать сделки можно с момента открытия австралийских бирж и заканчивать в 7 утра.

Скальпинг поможет разогнать депозит. Это осознанный стиль торговли. То есть получив течение короткого времени 3 убытка подряд трейдер не должен «расклеится».

ТАКТИКА ТОРГОВЛИ НОЧЬЮ И ЛАЙФХАКИ

Алгоритм осуществления новостной торговли начинается с изучения календаря экономической статистики, по азиатской и австралийской бирже, новозеландскую биржу в расчет не берем. Отмечу, выкладки не являются догмой, а лишь лайфхаками, используя которые может каждый.

Новости выбираем значимые, впрочем, значимость тех или иных новостей оценена и выделена соответствующим образом, практически в каждом календаре экономической статистики.

ТАКТИКИ РАБОТЫ «ПО НОВОСТЯМ»

Первый вариант самый сложный. Ваша задача — войти на самой новости, если она из разряда индикаторной (то есть обладает неким цифровым значением). Как правило, до выхода новостей, есть уже готовый цифры ожидания аналитиков и если существует расхождения в опубликованных цифрах аналитиками и вышедшими новостными, то цена «уходит», по направлению, выше ниже, если ожидания были обмануты или превышены. В этот момент, если у трейдера есть новостная лента, можно нажать кнопку «по рынку» исходя из увиденных цифр. Ордер исполнится по любой цене рынка, но какой? Можно получить максимально невыгодную цену исполнения контракта.

Тактика отложенных ордеров используется достаточно часто. Есть даже советники, позволяющие автоматизировать процесс постановки тейк-профита или стоп-лосса. Остается открытым вопрос в отступе для лимитных ордеров, от текущей цены. Если взять большой отступ, то котировки могут не дойти до уровня ваших отложенных ордеров, если меньше, можно не успеть на обратном движении взять прибыль, так как ордер не выйдет «в плюс» вовсе. Обычно отложенные ордера выставляют по индикатору Боллинждер (верхние и нижние границы), но не менее определенных значений, например, для валютных пар 100 или 120 пп, а для золота 200 пп.

Пожалуй, самой надежной и проверенной тактикой, служит вход в позицию перед новостями на сигналах дивергенции осцилляторов. Логика такого входа такова — рынок обладает определенным инсайдом. По осциллятору видно, что цена хоть и делает новые экстремумы (максимумы, минимумами), но действиями трейдеров (выросшими объемами или количеством сделок) эти экстремумы не подтверждены.

Далеко не перед всеми новостями, присутствует такой сигнал, однако этот вход, с понятными и взвешенными условиями. Тактика безиндикаторной торговли осуществима на флетовом промежутке выбранного нами ночного торгового диапазона. Она осуществляется путем нанесения значимых торговых уровней и торговле на «отбой». Такими уровнями могут послужить экстремумы предыдущих свеч, а также их цены открытия и закрытия. Чем больше совпадений этих параметров на ценовом уровне или около него, тем значимей этот ценовой уровень.

В рассматриваемом случае перед ночной торговлей, на дневном графике были означены ценовые значимые уровни, проведенные по экстремумам и ценам открытия и закрытия, предыдущих свечей. За время ночной торговли до открытия австралийских бирж цена дошла до уровня, попыталась пробить, но все равно опустилась под него. Несмотря на сильные движения предыдущего дня и праздник в Сингапуре (отсутствие трейдеров может повлечь неожиданные движения на рынке, мало средств и низкие обороты делают рынок неустойчивым или, как говорят, «тонким»), цена так и не смогла взять значимый ценовой уровень и откатилась.

ЛАЙФХАК!Чтобы постоянно не проверять сработал ордер или нет, создайте во вкладке Алерты (терминал), условие подачи звукового сигнала, настроив цену бид или аск выше\ниже отложенной цены, вашего лимитного ордера. Тоже самое можно сделать и для выставленного тейк-профит ордера.
Если же вы решили использовать индикаторы для торговли по уровням, во флетовом периоде, то лучше всего выбрать канальные индикаторы, с нерасширяющимся торговым диапазоном. Боллинджер покажет плохие результаты хуже, чем Envelopes или каналы Дончиана и т.д.

На рисунке изображен черным цветом Боллинджер, ленты которого «разлетелись» из-за имеющей место быть, предыдущей постоянно волатильной американской сессии. Тогда как видно, что сине-красный индикатор Envelopes более подошел бы для «отбойной торговли от верха и низа канала.

ЛАЙФХАК!На специализированных форумах, распространен советник Envelopes +MACD, поэтому канальную стратегию, на Envelopes можно автоматизировать. Только не стоит забывать о закрытии всех сделок по этой стратегии после открытия австралийских бирж.

В начале материала упоминался тот факт, что дивергенции подходят при использовании тактики торговли на новостях американского рынка. Такая стратегия работает и на отсутствии новостей. Как раз к 19:00 или 20:00 формируется такой дивергентный сигнал. Стоп-лосс стоит ставить за дневным минимумом или за локальным минимумом американской сессии. Позже после 21:00 не обязательно закрывать позицию, но если ее удерживать, для позиционной торговли с целью «отработать» азиатские рынки, то после входа как закроется вторая свеча, стоп надо переставлять по цене входа в безубыток. При правильном подходе результативность сделок превышает 75% соотношение профит/убыток.

СОВЕТ!Для торговой тактики азиатских трендов подбирайте индикаторы с идеологией прорыва. Считается, что азиатские трейдеры, в большинстве своем создают устойчивые, не меняющие направление тренды. Таким образом, сигналом для лучшего опознания такого тренда, может служить «пробой». Цена проходит некий важный ценовой уровень или по классическому определению тренда, превышает предыдущий локальный максимум.

Такими свойствами обладает Параболик SAR. Индикатор еще удобен и тем, что трейдер, торгуя по системе, остается на рынке и не упускает тренд, даже если он на первоначальном этапе неправильно определил. Используя вход по времени, стопом служить у нас будет переворот в другую сторону позиции. Таким образом, трейдер остается постоянно в позиции.

СОВЕТ!Если уже к семи часам торговля не завершена и есть прибыль, то все равно закройте позиции, не дожидаясь конца торговой ночи. Таймфрем лучше поставить часовой, параметры Параболика выставить «по умолчанию».
Так как мы осуществляем вход не по конкретному сигналу Параблоика, а по времени, то стоп (точка Параболика на которую он ставится) не должна находится дальше 20 пп от минимума часовой свечи. Если это условие не соблюдено, пропускаем вход и ждем следующего сигнала.

Для торговли во флете используем тактику отбоя от значимых уровней. Такие уровни несут двоякое толкование. Если мы используем, тот же принцип для определения значимых уровней, применим часовой таймфрейм и будем считать пробоем, закрытие свечи ниже/выше уровня, то получим направленную трендовую торговую систему, входим будем на откате на расстоянии 1,2 от уровня до цены закрытия.

Подводя итог, хотелось бы акцентировать внимание на двух моментах.

Есть две трендовых составляющих, благодаря концовке американской сессии и азиатской сессии. Но трейдеру стоит запомнить, что они разные по духу. Так, что используйте все же трендовую азиатскую сессию, по причине устойчивых трендов. И не злоупотребляйте индикаторами. Цена, которая используется в расчетах, только в пословице «включает все», а в реалиях рынка величина относительная. Быть может правильней было представить сами ценовые таймфреймы в другом виде, например, в Heiken Ashi. В таком случае, после 01:00 можно совершать трендовую торговлю эксплуатируя тот факт, что обычно если появляется одна свечка другого цвета (Heiken Ashi) вторая в 70% будет такого же цвета. Приплюсовав сюда тот факт, что азиатские трендовые движения устойчивы, вполне можно составить стратегию.

ОБРАТИТЕ ВНИМАНИЕ!Новости после 21:00 ломают рисунок рынка, как и новости вышедшие до 03:00. Тогда не стоит использовать заготовку «тренд-флет-тренд» — это приведет к убыткам. Простые скользящие средние или сложные (Кауфмана, VIDYA) могут быть намного эффективней для ночного скальпинга, самых вычурных индикаторов, подойдет старая проверенная система от Ларри Вильямса.
Чтобы не нагромождать стратегиями, применить индикатор Ишимоку, ведь в нем есть и трендовые стратегии и флетовая торговля, когда котировки зашли в «облако».

ОПЦИОНЫ НОЧЬЮ

Сейчас рассмотрим бинарные опционы.

На рынке все еще используются такие стратегии, как «мартингейл», «сетки», «интуитивная торговля», у которых немало трейдеров сторонников в своих рядах. Но хочу напомнить вам, что бинарные опционы породили экономические кризисы. Они стали необходимы рынку, так как в период кризисов рынок опционов «исчезал». Это происходило потому что на стоимость опционов прямо пропорционально влияет значение волатильности. При кризисных явлениях цена опциона как страховки, взлетает до небес. Однако активы все равно нуждаются в страховке. А стоимость бинарного опциона не зависти от волатильности. Принцип один — все или ничего.

С 2008 года в том или ином виде, бинарные опционы «двинулись» в сторону стандартизации видов контрактов. На сегодняшний день в бинарных опционах существуют достаточно сложносоставные стратегии, что делает их еще более привлекательными.

Выбор активов для бинарных опционов осуществляется по тем же ранее описанным принципам. Единственное отличие, что не стоит стремится к какой-либо диверсификации, проку от нее в торговле бинарными опционами нет. А вот ликвидность играет немаловажную роль, однако, для торговли бинарными опционами лучше работать с узким набором инструментов, но хорошо изученным, подмечая и «растороговывая» особенности таких инструментов.

По типам опционов, при трендовой торговле стоит использовать тип бинарных опционов «выше/ниже». Особенность такого вида опционов состоит в том, чтобы правильно спрогнозировать, превышение ценой уровня входа или падением ниже уровня. Если производилась покупка бинарного опциона типа колл, то выше линии входа должна закрыться цена, если приобретался опцион пут, в прогнозе на понижение цены актива, то цена на момент экспирации бинарного опциона должна быть ниже.

При торговле на выбранном нами «ночном» промежутке времени, мы редко будем попадать на время выхода экономической статистики по рынку США. Но бинарный опцион выше/ниже, можно с большим успехом эксплуатировать, при торговле на новостях азиатских рынков. Выбрав подобающий актив и время экспирации, проверьте точность прогнозов аналитиков.

Когда ночной рынок пребывает в стадии флета, можно попробовать использовать бинарные опционы «с касанием» или без касания. У них несколько названий, они есть далеко не у всех Форекс-брокеров, но суть их в следующем: при текущей цене рынка трейдеру надо выбрать уровень выше или ниже цены, по желанию, трейдера. В зависимости от вида опциона, чтобы в момент экспирации трейдеру была начислена прибыль, цена должна либо коснуться выбранного уровня (бинарный опцион «с касанием», либо не коснуться, если выбран бинарный опцион «без касания»).

Есть разновидности бинарных опционов — тоннельные опционы. Смысл получение прибыли на таких опционах сводится к тому, чтобы цена оставалась при экспирации, в определенном коридоре. Плюсы ночной торговли бинарными опционами в том, что известны четкие рамки трендовых и флетовых движений рынка, а значит можно однозначно определиться с типом бинарных опционов. Саму стратегию и правила выбора промежутка времени экспирации, мы вынесем за скобки.

ВЫВОД

На рынке имеет значение не только значение самой цена но и время поэтому ночная торговля, это идеальное время для трейдинга с допустимо известными правилами игры, флет подходит для новичка, поможет научится торговать и «простит» ошибки.

Решил «открыть для себя форекс, но нет времени днем? «Ночная торговля», как вариант, сова или жаворонок — выбирай режим сам, особенности ночных торговых диапазонов мы уже расписали.

Тем, кто еще только осваивает «торговлю на новостях», подойдет работа на «китайских» новостях, не так резко возрастает волатильность, однако основные принципы торговли уловить можно и проверить торговые идеи. Для скальперов есть подходящий тренд в американскую сессию, а для начинающих скальперов — в азиатскую сессию.