Возможно, кто то слышал слово Деривативы где то в ленте новостей. В названии данного инструмента для русского человека есть нотки уже чего то неблагозвучного. Но мало кто представляет насколько огромен этот рынок. И еще меньше людей понимают как он работает, а тем более могут могут его видеть.
К примеру недавний скачок цен на нефть WTI. Когда цены упали до -$40 только в России на Московской Бирже трейдеры потеряли порядка более 1 миллиарда рублей. При этом как выглядит и чем пахнет нефть большинство этих трейдеров особо не представляют. Потери на мировых биржах до сих пор не посчитаны. Но подсчет идет в миллиардах долларов. Никто из них не собирался покупать реальную нефть. Все покупали бумажные контракты или по другому деривативы. Из практики реальные поставки по данным контрактам не превышают 1%.
Получается чисто математически 99% фьючерсных контрактов на нефть марки WTI это пустота. Фикция, заполненная азартом трейдеров. Которые пытаются заработать, угадав куда пойдет цена. Легко проглядывается аналогия со ставками на события. Только тут трейдер ставит на понижение или повышение цены. Если ошибается то может потерять все, мало того еще может остаться должен бирже.
Роберт Кийосаки в своей книге "Второй Шанс" сравнивает деривативы с покупкой страховки на ваше авто или недвижимость. Только в случае с деривативами здесь при наступлении "страхового случая" есть большой шанс остаться ни с чем. Так как рынок деривативов настолько огромен, что регулировать его невозможно. И в основном при падении цены на дериватив расплачиваться придется налогоплательщикам, а не тем кто продал эту бумагу и нажился на этом.
Что говорят эксперты о Деривативах?
Уоррен Баффет:
"Деривативы - это финансовое оружие массового уничтожения!"
Джордж Сорес:
Один из самых успешных инвесторов мира! Даже он избегает использовать финансовые контракты, именуемые деривативами "потому что мы не вполне понимаем, как они работают"
Феликс Рохатин
Инвестиционный банкир, спасший от финансового краха Нью Йорк в 1970-е годы, называет деривативы "финансовой водородной бомбой"
Вспомним 2007-2008 года.
Крах рынка ипотечного кредитования. Когда крупнейшие банки банкротились один за другим. Но не только из за того что люди перестали платить ипотеку, или банки начали подсовывать в пачку с "хорошими" кредитами кучу "плохих". Главной бомбой стали деривативы: а именно кредитно дефолтные свопы и обеспеченные долговые обязательства (ОДО).
А самым взрывоопасным оказались "синтетические CDO" - говоря совсем просто ставка на то выплатит кредитор свой долг или нет. При этом объем синтетических CDO в 20 раз превышал объем реальных ипотечных кредитов. Если ставка играла простив банка, то выплачивать приходилось в 20 раз больше. Банкротства было не избежать....
Заключение
Если вы думаете, что история кого то учит то видимо это не тот случай. Для справки по состоянию на 2019 год ВВП планеты не дотягивает до $90 трлн. В 2007 году рынок деривативов составлял $700 трлн. И даже крах ипотечных банков не снизил темпы роста деривативного пузыря, уже к 2014 году рынок составлял $1200 трлн. Масштабы и скорость роста поражают. Постоянно расти этот пузырь не может и учитывая текущие события, связанные с мировым карантином, стоит ожидать скорой развязки. Взрыв будет уничтожающим.
Возможно вам будет интересно:
>>>> США БАНКРОТ! Заявление президента Америки.
>>>> Миллионер с помойки. Бомж который вошел в историю.
>>>> Инфляция доллара уже 16%. Как вам такое?