Вряд ли найдётся человек, не слышавший о мэтре инвестиций Уоррене Баффете. Оракул из Омахи, как часто называют Баффета, сколотил огромное состояние на инвестициях, не отличающихся сложными схемами. Разбираемся, как инвестирует легенда.
Описанная в этой статье стратегия – не единственный принцип инвестирования Баффета. Но большинство сделок построено именно на ней.
Суть
Value-метод (стоимостное инвестирование) предполагает инвестирование в недооцененные компании. То есть главным фактором является не перспектива роста акций, а отношение внутренней стоимости акции (рассчитанной на основе анализа финансового положения компании) к её стоимости на рынке.
При использовании value-метода надо оценить, сколько акция должна стоить, сравнить с её рыночной стоимостью, и сделать вывод об её недооценённости/переоценённости.
Плюсы
- Такая стратегия почти всегда срабатывает – инвестору не нужно предсказывать будущее
- Value-метод является одной из самых простых стратегий
Минусы
- Для оценки реальной стоимости акции неквалифицированному инвестору может не хватить инструментария
- Стратегия работает только в долгосрочном периоде (минимум 10 лет)
Итог
Стратегия велью-инвестирования не является панацеей, и для начинающего инвестора, скорее всего, лучше выбрать другую. Но забывать о методе Баффета определенно не стоит, потому что он показывает очень хорошее соотношение риск-прибыль.