В данной статье рассмотрим более подробно преимущества и недостатки владения квартирой в сравнении с акциями. У нас так же есть 3.500.000 рублей и мы хотим куда-то их вложить для пассивного дохода. А так же добавим больше данных для рассмотрения – будем учитывать изменение стоимости имущества. Считаем, что квартира для жилья уже есть.
Посмотрим рост цен на жилье например в Новосибирске – за 5 лет рост составил 10%, взял тут.
Посмотрим какая доходность у сдачи жилья в аренду в Новосибирске в Советском районе – 6.30% годовых, взял тут.
Соберем портфель из акций компаний, которые платят высокие дивиденды и делают это стабильно. Средний рост такого портфеля будет равен реальной инфляции 10%, а дивидендная годовая доходность у них 7%.
Как видим по результатам расчета, в среднем акции дают большую доходность вложений.
Стоимость квартиры, стоимость портфеля, доходность аренды и дивидендная доходность рассчитаны исходя из динамики прошлых лет. Прошлые показатели не гарантируют будущих показателей и реальные результаты будут отличаться.
Дополнительные расходы
Квартира
Налог. Амортизация. Мебель и бытовая техника.
Акции
Комиссия брокера.
Риски
Квартира
Жилец не заплатит. После съезда жильца есть риск не найти жильца и потерять источник дохода на какое-то время. Во время плохой обстановки в экономике есть шанс не найти жильца долгое время.
Акции
Во время плохой обстановки в экономике дивиденды могут быть уменьшены или какая-нибудь компания не выплатит их вообще.
Преимущества
Квартира
Переживает смену страны.
Акции
Портфель состоит из акций крупнейших компаний страны. Это надежные компании и им не дадут обанкротиться даже в кризис. Шанс того, что дивиденды будут отменены очень маленький. Шанс того, что все сразу отменят дивиденды равен нулю. Легкость переезда в другой город/район, акциями легко заниматься онлайн.
Ликвидность
Квартира
Ликвидность низкая, необходимо готовить документы и долго заниматься куплей/продажей.
Акции
Ликвидность высокая, покупка/продажа осуществляется в несколько кликов. Можно продать частично.
Диверсификация
Квартира
Диверсификация низкая, все деньги в одной отрасли, в одном городе и в одном районе. Локальные события могут повлиять на цену, например, отток населения из района/города.
Акции
Диверсификация высокая, портфель собран из компаний в разных отраслях и компании работают по всей стране или даже в нескольких странах.
Смена страны
Подробнее про смену страны. У нас такое уже было в истории и все накопления населения обесценились, кроме квартир. Я считаю вероятность смены страны еще раз равной нулю.
Если считать такую вероятность не равной нулю и поэтому лучше покупать квартиру, то надо думать о вероятности других событий, например: "А получится ли у меня пережить эти события и может лучше тогда сейчас сменить страну проживания".
Итого
Если дополнительная квартира покупается с целью сохранить накопления сквозь года и получать пассивный доход, то для таких целей лучше подойдут акции. Акции гораздо менее рискованный актив и более доходный по сравнению с квартирой. Шанс того что у нас опять сменится страна, я считаю, нулевым.
В следующей части рассмотрим как тут замешана инфляция.
