В отсутствие значимых экономических релизов внимание инвесторов по-прежнему приковано к ситуации с пандемией коронавируса. Количество заражённых в США продолжает постепенно расти и уже превысило 1600 человек. Перед администрацией встаёт вопрос принятия новых мер против распространения болезни. Мэр Нью-Йорка Билл де Блазио объявил в городе чрезвычайное положение, а президент США Дональд Трамп анонсировал начало широкомасштабного тестирования граждан на коронавирус в ближайшее время. Кроме того, компания Walt Disney объявила о приостановке работы до конца месяца своего тематического парка во Флориде. В целом, ситуация продолжает оставаться сложной, что пока не мешает укрепляться американскому доллару как мировой резервной валюте. Опубликованные накануне данные по первичным заявкам на пособие по безработице обнадёжили инвесторов. Вместо ожидаемого роста, показатель сократился с 215 до 211 тысяч.
Доллар укрепляется к основным конкурентам — евро, иене и фунту, обзор, курс, прогноз на неделю 16 - 20 марта 2020 года
Еврозона
Европейская валюта умеренно слабеет по отношению к американскому доллару, укрепляется по отношению к иене и имеет смешанную динамику в паре с фунтом.
В центре внимания инвесторов остаются итоги вчерашнего заседания ЕЦБ и обстановка с коронавирусом в еврозоне. Накануне европейский регулятор разочаровал рынки, не снизив ставку по депозитам ещё на 10 пунктов, как того ожидали многие инвесторы. Вместо этого ЕЦБ расширил программу QE на 120 млрд евро, а также заявил о возможности для европейских банков занимать деньги у регулятора под процентную ставку –0,75%. Это должно побудить финансовые учреждения увеличить кредитование предприятий и частных лиц. Ситуация с пандемией в европейских странах остаётся серьёзной. Лидером по-прежнему является Италия, которая имеет более 15 тысяч заражённых при том, что находится на карантине. Другие страны также предпринимают ограничительные меры. Франция, Бельгия, Хорватия, Эстония и часть областей Германии объявили о закрытии образовательных учреждений. В Бельгии также закроются все магазины, кроме продуктовых и аптек.
Великобритания
Британская валюта слабеет по отношению к американскому доллару, укрепляется по отношению к иене и имеет смешанную динамику в паре с евро.
В отсутствие значимых экономических релизов внимание британских инвесторов также приковано к ситуации с пандемией. Накануне премьер-министр Борис Джонсон заявил, что ситуация в Великобритании не столь плоха, чтобы закрывать школы на карантин. Однако Английская футбольная премьер-лига приостановила проведение матчей до начала апреля. Между тем, Банк Англии рассматривает дополнительные меры по смягчению экономического ущерба от пандемии коронавируса. Согласно протоколу последнего заседания регулятора, чиновники обсуждали возможность ещё большего снижения ставок и увеличения объёмов программы покупки активов. Вероятно, Банк пойдёт на эти меры в случае необходимости.
Япония
Японская валюта слабеет по отношению к основным конкурентам — евро, фунту и американскому доллару.
Сегодня парламент Японии утвердил наделение премьер-министра Синдзо Абэ чрезвычайными полномочиями для борьбы со вспышкой вируса. Согласно новому закону, чрезвычайные полномочия позволят Абэ закрыть школы, отменять массовые мероприятия и осуществлять контроль за медицинскими поставками. Для реализации этих мер премьер-министр должен будет ввести в стране чрезвычайное положение. Такое решение, вероятно, вскоре последует, поскольку количество больных в Японии продолжает увеличиваться и уже составило более 600 человек.
Австралия
Австралийская валюта сегодня в целом укрепляется по отношению к основным конкурентам — американскому доллару, евро, иене и фунту.
Австралийская валюта укрепляется после того, как накануне правительство заявило о новых мерах бюджетного стимулирования на сумму 17,6 миллиарда австралийских долларов. Тем не менее, усиление пандемии может поставить эффективность этих мер под сомнение. Ситуация с болезнью в самой Австралии продолжает оставаться сложной: количество больных растёт, заразился даже министр внутренних дел Питер Даттон, все собрания в количестве более 500 человек будут запрещены с понедельника, а ограничения на поездки в Китай, Иран, Южную Корею и Италию продлятся ещё минимум неделю.
Нефть
Нефтяные котировки предпринимают попытку роста.
Сегодняшний рост цен, вероятнее всего, имеет технические причины, поскольку фундаментальный фон остаётся негативным для рынка. Запрет поездок из ЕС в США по-прежнему грозит снижением спроса на топливо со стороны авиакомпаний, а противостояние между Саудовской Аравией и Россией только набирает обороты. Как известно, Саудовская Аравия намерена увеличить добычу и отвоевать значительную часть нефтяного рынка. Однако о намерение увеличить производство говорили на неделе и представители российских нефтяных компаний. При этом на встрече министра энергетики Александра Новака с лидерами крупного нефтяного бизнеса России вопрос о возобновления участия страны в сделке ОПЕК+ даже не обсуждался.
Цены Brent и WT подскочили на решении США покупать нефть в стратегический резерв
Штаты могут сбалансировать рынок на 80 календарных дней или почти на полгода сократить избыток предложения в 2 раза.
Цены на нефть резко подскочили вечером в пятницу, 13 марта, после того как Дональд Трамп объявил, что США будут в «больших объемах» закупать нефть, пополняя стратегические резервы.
В настоящий момент резервы составляют порядка 635 млн баррелей, недогрузка резервов приблизительно равна 78 млн баррелей. Это приблизительно один день мирового потребления с учетом того, что мировое потребление пострадало от борьбы с коронавирусом. Средний прогноз мирового спроса на нефть, озвученный накануне ОПЕК, составляет на весь 2020 г. в среднем 99,73 млн б/д.
Тем не менее, согласно мартовской оценке Управления энергетической информации при Минэнерго США, в 2020 г. предложение на рынке нефти будет превышать спрос на 970 тыс. б/д. Если, к примеру, США захотят вполовину сократить дефицит предложения и будут покупать ежедневно по 485 тыс. б/д., то на пополнение резерва в объеме 78 млн баррелей уйдет 5,5 месяцев. Если же США будут ежедневно покупать по 970 тыс. б/д, то они сбалансируют мировой рынок на 80 календарных дней.
Однако из заявления Трампа неясно, будут ли США закупать нефть в резервы только в рамках соляных пещер вдоль побережья Мексиканского залива (именно там расположен стратегический запас), или же будут задействованы еще какие-то мощности для хранения.
Котировки Brent растут к вечеру пятницы на 5,8% до $35,15 за баррель. При этом западнотехасская нефть WTI дорожает на 5,7% до $33,30 за баррель.
Также нефтяным котировкам оказывают поддержку рост американского фондового рынка и снижение курса доллара после того, как Дональд Трамп официально объявил режим чрезвычайной ситуации в США. Это открывает доступ к кризисным фондам в объеме $50 млрд.
Продолжение тут