Эврика! Прошлый прогноз на downgrade RTS и промышленных товаров, вроде меди, оправдался. Можно переставить стопы в прибыль. 💪🏻
Т.к. ваше доверие превыше всего — все ходы я записываю. Fact-check смотрите в «predict» неделю назад.
Как и говорил, большинство инвестиционных позиций я фиксанул и курю бамбук в $. 🤒 На мой взгляд коррекция продолжится. Поэтому время для точечных инвестиций в активы по низким ценам!
Один из таких вариантов Dow Inc. $DOW, в секторе «Commodity Chemicals». Очевидный + компании — недавнее рождение, из-за чего многие вкладывают будущие опасения.
Первое что бросается в глаза — офигительные дивцы в 6%. 💸 Кстати, лучшие в индустрии! И, судя из последнего релиза, рост дивидендов их приоритет.
Enterprise Value/EBITDA в 7.97 предпочтительней P/E, т.к. последние годовые данные не дают положительной прибыли, Net Margin -3.16%.
Тем не менее < 20% объема дивидендов финансируется из долга, так что компания скорее зарабатывает. Это также подтверждается растущим FCF. 📈
Если смотреть платежеспособность, то модель Альтмана дает 1,72. Между distress & grey. Однако менеджмент уже погасил долг на 1 ярд в 4-м квартале и перенес значительный платеж на 22 год.
Низкая цена в 46$ и для февраля выглядит адекватно из-за спада в отрасли и снижения прибыли. Но я разделяю оптимизм фирмы насчет роста спроса и дальнейшей оптимизации. 🤗
Акции DOW, довольно волатильны: 52 Week Range 40.44 - 60.52 & beta 1,5! Так что набирать много по текущим не буду. 😬
В «Predict» я продолжу объяснять свои решения каждую неделю. Ставьте лайк и пишите коменты)