Голубые фишки – «самый сок» российского фондового рынка. Этим термином называют самые ликвидные и наиболее популярные акции у российских и зарубежных инвесторов, торгующих на Московской бирже.
СОДЕРЖАНИЕ:В чем преимущества и недостатки голубых фишек
Голубые фишки российского фондового рынка
Доходность голубых фишек
Сравнение голубых фишек с неликвидными акциями
Как вложиться в голубые фишки на Московской бирже
В чем преимущества и недостатки голубых фишек
- На динамику акций влияют фундаментальные показатели бизнеса, а не действия спекулянтов.
- Высокая ликвидность. Участник торгов всегда найдет себе покупателя и продавца даже на крупный пакет с минимальной комиссией и по выгодной цене.
- Устойчивость к экономическим потрясениям. Когда на рынке начинаются проблемы, паникеры продают акции. Цена бумаг компаний второго и третьего эшелонов может обрушиться, голубые фишки просядут не так сильно.
- Надежность. Это крупнейшие компании в секторе, иногда монополии. Вероятность их банкротства минимальна.
- Стабильные дивиденды. Прибыль компаний обычно растет, и они регулярно делятся доходом с акционерами.
Вкладываясь в голубые фишки, не ждите быстрого роста. Обычно эти акции дорожают медленно, и резкие скачки вверх маловероятны. У этого недостатка есть обратная сторона – неторопливость котировок сберегает нервы инвестора.
Голубые фишки российского фондового рынка
На основе голубых фишек Московская биржа считает индекс голубых фишек MOEXBC. В него входят акции 15 компаний.
Сбербанк
«Лукойл»
«Газпром»
«АЛРОСА»
X5 Retail Group
«Магнит»
МТС
«Новатэк»
«Роснефть»
«Татнефть»
ВТБ
«Яндекс»
«Северсталь»
«Норникель»
«Сургутнефтегаз»
Доходность голубых фишек
Проследим за ценой четырех самых популярных российских акций в течение пяти лет. Это дает понять, на какую доходность может рассчитывать долгосрочный инвестор.
Компания
Цена акции на конец 2014 года
Цена акции на конец 2018 года
Доходность общая/годовая
Максимальная
просадка
за год
Сбербанк
54,2
186
343%68,6%
17%
«Газпром»
130
161,18
24%4,8%
15%
МТС
169
237,7
40,6%8,12%
14%
«АЛРОСА»
62,8
98,5
56,811,36%
23%
Не все голубые фишки стабильно растут из года в год – некоторые топчутся на месте или падают. В конце 2014-го акция ВТБ стоила 6,7 копейки, а в конце 2018-го – 3,3 копейки. Акции «Магнита» в 2008–2015 выросли с 350 до 12 254 рублей, а к апрелю 2018-го упали до 3470 рублей.
Стоимость ценных бумаг зависит от многих факторов: работа менеджмента, перспектива отрасли и т. п. Подробно о том, почему акции растут и падают, мы рассказывали в этой статье.
Сравнение голубых фишек с неликвидными акциями
К акциям третьего эшелона – неликвиду – относятся ценные бумаги компаний малого и среднего бизнеса с низкой капитализацией, показателем free-float и объемами торгов. У этих активов есть два серьезных недостатка:
- Низкая ликвидность. Ежедневный объем торгов по акциям третьего эшелона – несколько сотен тысяч рублей. Часто чтобы купить или продать такие акции сразу, придется открывать сделку по невыгодной цене или ждать исполнения днями.
- Высокие риски. Если у компании возникнут финансовые проблемы, акционеры начнут быстро продавать активы. Из-за отсутствия спроса, цена быстро обвалится. К тому же ценные бумаги с небольшим объемом торговли подвержены действиям спекулянтов.
О важности ликвидности на примере пончиков есть отдельный материал. Не хотите читать – просто сравните биржевой стакан и график цены голубой фишки и неликвидной акции.
Победитель ЛЧИ Павел Цой – о неликвидных акциях: «В неликвидные бумаги можно входить объемом 50-150 тысяч рублей, с большими суммами есть риск зависнуть в сделке. Например, в акции ГК «Разгуляй» можно было войти и выйти на 500 тысяч рублей, а вот стакан ордеров «Мордовской сбытовой компании» вряд ли переварит больше 100 тысяч».
График у голубой фишки плавный. Сдвинуть цену непросто из-за большого числа заявок на покупку и продажу, которые стоят близко друг к другу. Котировки неликвидной акции, наоборот, сдвинуть достаточно просто, так как она не пользуется популярностью у трейдеров и инвесторов.
Но у акций третьего эшелона есть и плюс – возможность заработать быстро и много. Для этого нужно найти недооцененную компанию по фундаментальным показателям или купить акции, когда спекулянты начинают разгонять цену.
На открытии торгов 6 февраля акции компании «Звезда» стоили 4,8 рубля. 7 февраля цена доходила до 6,9 рубля – за два дня бумаги подскочили на 40%. Уже через 1,5 месяца цена вернулась к отметке 4,8 рубля.
Кто успел войти вовремя – неплохо заработал. Но большинство потеряли деньги, потому что не успели среагировать и купили бумаги после импульса. Низкая ликвидность этих акций действует против инвестора.
Акции третьего эшелона рискованнее голубых фишек. Вкладываться в них неопытному инвестору опасно.
Как вложиться в голубые фишки на Московской бирже
Сначала выберите лицензированного брокера и откройте брокерский счет. Внесите на него деньги. После заключения договора брокер предоставить программу для биржевой торговли – торговый терминал. В нем участники совершают сделки.
Чтобы купить все голубые фишки на Мосбирже, понадобится небольшая сумма – всего 72 тысячи рублей.
Можно самостоятельно собрать инвестиционный портфель, который будет повторять индекс голубых фишек MOEXBC. Он двигается идентично с индексом Московской биржи IMOEX – главным индикатором российского фондового рынка.
Ниже – график индексов за последние 5 лет. Зеленый цвет у индекса MOEXBC.
Объяснить синхронность просто. Основную часть индекса Московской биржи составляют как раз голубые фишки, по которым считается MOEXBC. Общий вес только акций «Газпрома», «Лукойла» и «Сбербанка» – 43%.
Самый сок
- Голубые фишки – самые ликвидные акции на бирже.
- Московская биржа публикует индекс голубых фишек MOEXBC на основе акций 15 компаний.
- Чтобы купить все голубые фишки на Мосбирже по одному лоту, понадобится 72 тысячи рублей.
- Начинающему инвестору лучше вкладываться в голубые фишки и избегать неликвидные бумаги.