Наверняка многие из вас слышали такую аббревиатуру как ПАЙ или ПИФ. У всех разное понимание и видение исходя сформированное из приобретенной когда-то информации. В данной статье я постараюсь простыми словами объяснить, ПИФ что это? ПАИ что это? С чем их едят, как пользоваться, в чем их привлекательность для вас?
Мы привыкли уже к тому, что про такие серьезные вещи как наши финансы, все и везде, пишут и разговаривают на «профессиональном языке». Много «деревянных «не понятных терминов в некоторых статьях не только не дают ответ на вопрос что это, но иногда наоборот появляется еще больше вопросов. Поэтому постараюсь перевести на «русский» профессиональные статьи и тех же паях, чтобы у вас сложилось более глубокое понимание того, что это.
Начнем с вырезки из википедии.
«Паевой инвестиционный фонд (ПИФ) является имущественным комплексом, без образования юридического лица, основанным на доверительном управлении имуществом фонда специализированной управляющей компанией с целью увеличения стоимости имущества фонда. Таким образом, подобный фонд формируется из денег инвесторов (пайщиков), каждому из которых принадлежит определённое количество паёв.»
Вы все поняли? В общем понятно, если вы знаете, что такое ПИФ.
Но если человек никогда ранее не сталкивался с инвестициями в подобные вещи, то сходу понять, что и как не получится.
Давайте разбираться.
ПИФ это Паевый Инвестиционный Фонд, это мы уяснили.
Это не юридическое лицо, тоже понятно.
Паевые инвестиционные фонды бывают разные. Обычно, делятся на ЗАКРЫТЫЕ (ЗПИФ) и ОТКРЫТЫЕ (ОПИФ).
ЗПИФ
Пифы типа ЗПИФ, приобрести в свободном доступе нельзя. Выйти из них в любой момент тоже нельзя. Обычно они создаются специально, в интересах нескольких или даже одного пайщика. Как правило это делается с целью защиты имущества, так же не забываем про налоги, которые не платит пиф. Так что если у вас есть 10-20 квартир и за каждую вы платите налог, например, на прибыль со сдачи этих квартир. Идеально подходит для сдачи торговых помещений в торговых центрах. Передав это имущество в ЗПИФ, в котором вы владеете 100% паев, и вам больше не нужно будет платить налоги прибыль. Так же это могут быть и автомобили, земельные участки и все что угодно. Очень удобно для владельцев имущества.
ОПИФ
В случае с ОПИФ, то есть с Открытым паевым инвестиционным фондом, другая история.
В открытых ПИФах в виде имущества, обычно, выступают инструменты фондового рынка.
Это могут быть акции крупнейших компаний, облигации этих компаний либо облигации федерального займа, или какие-то подобные инструменты. Про то что такое Облигации, читайте ТУТ.
Такой ПИФ вы можете купить через Управляющую компанию. Как это лучше сделать? Напишите мне, я вам помогу в этом вопросе.
Получить первую бесплатную консультацию
Как работает ПИФ?
ПИФы это коллективный вид инвестирования. То есть, это некоторый коллектив с общими интересами (в нашем случае, интерес, это прибыль).
У ПИФа есть управляющий, в роли которого выступает Управляющая компания.
Данный управляющий действует в интересах пайщиков. Так как интерес пайщиков, это получение прибыли, то управляющий ведет деятельность с целью увеличения стоимости имущества фонда.
Владельцами фонда являются его Пайщики, потому что фонд Паевой инвестиционный.
То есть, по идее это то же что и акция, если уже совсем грубо, но только вы становитесь не акционером компании, а совладельцем имущества фонда, то есть ПАЙщиком.
Пример.
Чтобы вы могли визуально представить, как это работает, приведу пример.
Представим, что вы находитесь в поезде, в котором еще много известных и не известных вам людей. Ваша задача и ваш интерес добраться из точки А, в точку Б, точно так же, как и любого человека в этом поезде. Управляющий, он же машинист, направляет ваш поезд и следит, чтобы все было хорошо, и чтобы вы без проблем добрались до точки Б, в виде прибыли. Естественно, за свои услуги машинист берет небольшое вознаграждение.
Получается так.
Управляющая компания начинает управлять имуществом фонда, которое сейчас оценивается в 50 000 000 рублей. Из них на 30 миллионов Облигации федерального займа, на 5 миллионов акции российских компаний, и на 15 миллионов облигации этих же российских компаний (Например, Газпром, Лукойл, Сбербанк). Это отдельная статья, читать тут. В итоге 30 млн + 5 млн +15 млн = 50 млн рублей.
В среднем, обычно один пай стоит не дорого. Например, 10 тысяч рублей.
Итого данный фонд разделен на (50 млн / 10 т.р). = 5000 паёв.
Допустим вы купили 100 паев стоимостью 10 тысяч рублей каждый. Потратили на это 1 млн рублей.
Управляющий фонда, продал все акции за 7 миллионов рублей. По облигациям федерального займа получил купон 7% годовых, по корпоративным облигациям, так же пришел купон в размере 10% годовых.
Что получается?
Теперь имущество фонда оценивается так:
Проданные акции на 7 000 000 рублей.
30 000 000 рублей в ОФЗ и по ним пришел купон 8%, это примерно 2 400 000 рублей.
По корпоративным облигациям, которых в фонде на 15 000 000 рублей, тоже пришел купон в 10%, это примерно 1 500 000 рублей.
Итого: 7 000 000 (акции) + 30 000 000 (ОФЗ) + 2 400 000 (купон по ОФЗ) +15 000 000 (Корп. Обл.) + 1 500 000 (Купон по корп. Обл.) = 55 900 000 рублей. Это полная стоимость имущества нашего фонда.
Всего 5000 паев. У нас куплены 100 штук.
Что мы получим? Стоимость имущества (55 900 000) делим на 5000 паёв и получаем 11 180, это стоимость одного пая. У нас их 100. 11 180 умножаем на 100 = 1 118 000 рублей.
Если в данный момент мы продадим наши паи то получим назад не миллион, а уже 1 118 000 рублей.
Вроде все просто и понятно, нет?
Если все равно получается сложно для понимания, напишите мне. Я проведу для вас первую бесплатную консультацию.
Получить первую бесплатную консультацию
Ваши преимущества!
Во первых, управлением фонда занимается управляющая компания, которая имеет высокую компетенцию в данном вопросе, а не дядя Вася, сосед, которые лучше всех все знает.
Тем самым, пайщик избавлен от принятия каких-либо решений. В его интересах работает профессиональный управляющий, который принимает только взвешенные решения по управлению активами. Он регулируется контролирующими органами, которыми в большинстве случаев выступает центральный банк РФ. Исходя из этого мы можем расчитывать на самые наилучшие результаты работы.
Во вторых, за небольшие деньги вы можете стать совладельцем части большого количества имущества фонда. В итоге ваша инвестиция разделена сразу и на различные акции, и на корпоративные облигации, и на государственные облигации, за такие же деньги вы ни как не сможете приобрести ни чего подобного по отдельности.
В третьих, ПИФы очень зарегулированы нашим законодательством. Вы как инвестор и пайщик максимально защищены от обмана. Все операции по покупке и продаже паев регистрируются в специальных органа, которые ведут реестр пайщиков. То есть, вы официально, а не «на какой то бумажке» являетесь совладельцем имущества.
В четвертых, любая прибыль полученная паевым инвестиционным фондом не облагается налогом на прибыль. Имущество фонда не облагается также, ни какими налогами. Вы как инвестор, не заплатите ни копейки. Вся прибыль ваша. Только в случае продажи пая менее чем через 3 года, вам будет необходимо заплатить налог с разницы цены покупки и цены продажи этого пая. Но если вы купили более 3 лет назад, то вы не платите налоги, вообще! Хотя на длинной дистанции это могли быть неплохие деньги, которые вам пришлось бы отдать.
В пятых. Если совместить ПИФы и Индивидуальный Инвестиционный счет, то вы не только не будете платить налоги на прибыль и имущество, но еще и получать назад, уплаченные в течении года налоги с вашей официально заработной платы. Подробнее читайте ТУТ. Такая процедуры называется «налоговый вычет», возможно вы с ним сталкивались при покупке недвижимости или оплате учебы.
Минусы ПИФов.
Давайте найдем несколько минусов ПИФов.
Рыночный риск.
Конечно же начнем мы с рыночного риска. Если вы купили ОПИФ в котором имуществом являются инструменты фондового рынка, то в случае плохой рыночной ситуации и некомпетентного управления фондом, стоимость пифа может опуститься. Например вы купили по 10 000 рублей, а сейчас стоимость пифа 9 520 рублей.
Такой риск есть. Если вы продадите ваш пай, то зафиксируйте убыток в 480 рублей с пая.
Но лично я считаю, что нам как инвесторам, выгоднее купить еще этих паев, можно сказать что со скидкой. Не по 10 т.р. а по 9 500 р. Например. Мы купили 100 паев на 10 000 рублей, через некоторое время пай стоит 9 500 и мы купили еще 100 паев (для простоты расчетов).
Теперь у нас 200 паев но средняя цена покупки уже не 10.т.р. а (10 000 + 9 500)/2 = 9 750 рублей. И это очень хорошо.
Комиссионные.
Ясное дело, что управляющий не будет управлять фондом без вознаграждения за это.
За управление пифом, управляющий обычно берет от 0.5 % до 3% в год со стоимости активов. В эту комиссии закладываются все расходы за создание и ведение деятельности фонда.
Как правильно подобрать пиф для себя и заплатить меньше комиссионных, обращайтесь ко мне. Я покажу вам хорошие варианты.
Кому лучше подойдут ПИФы?
Если вы не очень знакомы с фондовым рынком, то вам несомненно подойдет ПИФ. Потому что через него вы покупаете сбалансированный портфель из всех активов фонда. Это важно!
Если у вас нет крупного капитала, но вы хотите его накопить. В данном случае плюс тот же самый. Если у вас нет больших средств, то вы самостоятельно не сможете составить для себя качественный, сбалансированный портфель. Через ПИФ вы решаете эту проблему.
Если вы не хотите платить налоги на прибыль. То, что фонды не платят налоги я уже писал. ПИФы вам подойдут.
Если вы хотите качественно сохранить ваш капитал. В данном случае ПИФ тоже замечательно подойдет, по всем причинам, изложенным выше. Это и освобождение от уплаты налога на прибыль и качественная диверсификация по компаниям и в целом по инструментам фондового рынка, так же управляющий, который действует в интересах пайщиков, будет стараться показать для вас самый качественный результат в виде прибыли.
В то же время, наши контролирующие органы, один из них центральный банк, будут пристально следить за качеством работы управляющего.
Подведем итоги!
ПИФЫ отличный инструмент для инвестирования. Надежный, сбалансированный.
Отлично подойдет тем, кто хочет сохранить и накопить свой собственный, личный капитал.
Задумывайтесь о своем будущем! Иметь накопления просто необходимо, если вы об этом еще не думали, то самое время.
Обращайтесь ко мне через форму или мои контакты на сайте и я проведу для вас личную, качественную консультацию
Всем хорошего дня.
Мой номер тел. 7 961 207 3204. (WhatsApp Telegram)
Все статьи в телеграм: https://t.me/pavelluzin_fc
Группа в телеграм, с рыночными идеями по акциям США https://t.me/torgidei
Открыть брокерский счет и консультироваться у меня: https://tradernet.ru/?utm_campaign=pfu1172976
