Очень часто встречаю вопросы о том, почему в России такие дорогие кредиты, при том, что даже в иностранных филиалах коммерческих российских банках кредиты гораздо дешевле.
Решил попробовать объяснить, почему это не является "злым умыслом" "властей" или "продавшегося американцам ЦБ РФ" и дать ответ на этот вопрос на простом понятном языке и на простых и понятных примерах.
Для того, чтобы приблизиться к ответу на вопрос следует понять, каким образом устроен и работает банковский бизнес. А работает он, если говорить упрощенно, следующим образом:
1. Банк привлекает на свои депозиты деньги физических и юридических лиц.
2. Данные депозиты, являясь своеобразным обеспечением, позволяют коммерческим банкам привлекать существенные дополнительные кредитные деньги от Центральных и прочих банков. Специалисты бы здесь начали рассуждать об банковской эмиссии наличных денег, но мы этим заниматься здесь не будем.
3. Далее данные привлеченные деньги выдаются в виде кредитов физическим и юридическим лицам. Естественно, что ставки по кредитам, выдаваемым банками физическим и юридическим лицам, напрямую зависят от «себестоимости» привлеченных денег для банков. Ставки по кредитам для физических и юридических лиц включают в себя «себестоимость» привлеченных денег, издержки по операционной деятельности банков и запланированную прибыль банков.
4. При этом «себестоимость» привлеченных денег от банков находится в прямой зависимости от ставок центральных банков: ключевой ставки, ставки рефинансирования и т.д.
5. Ставки Центральные Банки устанавливают не «с потолка», а руководствуясь различными индикаторами. Для упрощения в качестве главного индикатора назовем инфляцию. Причем в качестве главного индикатора, как правило, рассматривается не фактическая инфляция, а ожидаемая инфляция.
Таким образом, легко можно сделать вывод, что в нормальных условиях стоимость кредита для физических лиц не может быть ниже ставки Центрального Банка, которая в свою очередь, как правило, не бывает ниже, чем ожидаемая инфляция. Или, если сказать немного короче, то стоимость кредита для физических лиц не может быть ниже величины ожидаемой инфляции.
Данную мысль, для лучшего понимания, считаю целесообразным подкрепить конкретными примерами и доказательствами.
Если стоимость кредита для физических и юридических лиц будет ниже величины ожидаемой инфляции, то среди этих физических и юридических лиц всегда найдутся люди, которые смогут использовать разницу в стоимости денег и инфляции для извлечения прибыли без приложения к этому процессу каких либо серьезных усилий. Для этого (приведу лишь одну из возможных схем) достаточно:
1. Взять кредит под меньшую, чем инфляция, ставку;
2. Купить на полученный кредит продукцию;
3. Подождать, пока в следствие инфляции, приобретенная продукция подорожает на величину инфляции.
4. Продать продукцию со стоимостью, увеличенной на величину инфляции.
5. Вернуть кредитные деньги банку.
6. Разницу между величиной инфляции и ставкой по кредиту «положить в карман»
7. Профит!
В приведенной схеме некоторые моменты упрощены (например, не учтены издержки на хранение продукции и т.д.), но тем не менее данная схема может быть вполне «рабочей».
Т.е. стоимость кредита, меньшая, чем величина ожидаемой инфляции, будет приводить к спекуляциям, которые, в свою очередь, будут увеличивать величину инфляции. Поэтому, разумное руководство Центральных Банков (политически не ангажированное) в нормальных условиях не устанавливает свои ключевые ставки ниже величины инфляции. Кроме того, Центральные Банки, управляя величиной ставок, оказывают влияние на величину инфляции.
Таким образом, ставки по кредитам в России выше, чем ставки по кредитам, например, в странах Европейского Союза, поскольку инфляция в России значительно выше инфляции в странах Европейского Союза.
Если статья понравилась, ставьте лайки, делитесь в соцсетях, подписывайтесь на канал…
Читайте также:
Всё, что следует знать о проекте «Навальный»...
О чем лгут участники массовых беспорядков в Москве и их соратники…