Ментальная ловушка в трейдинге: работающая вещь никогда не сбоит

Есть одна ловушка, которая может сильно мешать трейдеру собирать работающий подход. Это ловушка уверенности в том, что работающая на рынке логика должна работать всегда.

Бывает, что озвучиваешь определенную логику, определенное соображение, и получаешь такую реакцию - люди быстро находят на графиках случай, в котором это сображение дает сбой и радостно объявляют, что эта хрень не работает. Казалось бы, какой смысл полагаться на то, что иногда работает, а иногда нет? Чем это не казино?

Здесь и проявляется - наверное подсознательная - уверенность, что то, что работает, должно работать всегда.

И это проблема, потому что в вероятностной среде эта убежденность становится сильнейшим барьером, который не дает вам собирать работающие подходы. Потому что любое соображение, любая логика дает только вероятностный результат, небольшой сдвиг матожидания или небольшое искажение в распределении исходов. На рынке в принципе нет и не может быть вещей, которые работают всегда и которые не имеют на истории провалов. И даже нет вещей, которые дают сдвиг исходов настолько существенный, чтобы он стал заметным на уровне отдельного трейда.

Более того, работающий подход обычно состоит из набора нескольких пересекающихся соображений, фильтрующих результаты друг друга, и каждое из этих соображений не просто "иногда фейлит". Оно дает настолько слабый сдвиг матожидания, что его практически нереально заметить на уровне отдельной сделки. На этом уровне оно совершенно неотличимо от "иногда работает, иногда нет, похоже, ерунда какая-то". Его полезность можно обнаружить только набирая достаточно объемную статистику, делая исследования.

Если же отбрасывать такие "слабые" соображения и охотиться за тем, что почти никогда не фейлит, то это может плохо кончиться. Такие "сильные" вещи иногда появляются на локальном уровне, когда на рынке установился некий режим. Он может держаться достаточно долго, чтобы толпа народа поверила в то, что нашла идеально работающий метод выгребать деньги с рынка. А потом всех разом накрывает возвратом к реальности.

Проблема в том, что люди вообще плохо работают с вероятностной логикой. Может быть довольно тяжело перепрыгнуть через барьер представления о том, что работающая, ценная вещь - это не такая, которая работает без сбоев, а такая, которая всего лишь дает небольшой сдвиг в матожидании и ценность которой всего лишь в том, что ее можно воткнуть дополнительным фактором в общий стек условий.

И здесь, как это обычно происходит на рынке, те, кто, смог перепрыгнуть ментальный барьер, преодолеть ограниченность собственных представлений, зарабатывают на тех, кто пребывает в плену естественных реакций и прочего "здравого смысла".