Всем привет! Если тебя интересуют инвестиции и ты хочешь разбираться в том, как собрать самостоятельно свой портфель, который действительно будет работать, то добро пожаловать!
Не так давно в Америке прошли выборы и Джо Байден, как мы знаем из статьи "Байден победил: что это значит для рынков", будет поддерживать компании, производящие "зеленую" энергию, поэтому сейчас самое время задуматься, кого можно добавить в свой инвестиционный портфель.
Что это такое "Зеленая энергия"? Это направление ещё по-другому называют сектором возобновляемой энергии. К таким видам энергии относится солнечная, ветровая, геотермальная, гидравлическая энергия, энергия водных масс и др.
Компаний, которые работают в этом секторе, большое количество. Специально для этой статьи я отобрал акции, которые являются приемлемыми с точки зрения Разумного инвестора. Напомню, об этих принципах я писал в этой статье "Торговая система Грэма-Баффетта".
Расширенный список большинства компаний из этой сферы получился такой. По желанию, точечно вы можете ознакомиться с каждой компанией по-отдельности.
Итак, из этого списка я хотел бы остановиться на трех бумагах.
Первая компания Solaredge Technologies (тикер: SEDG). Это поставщик оптимизаторов мощности, солнечных инверторов и систем мониторинга для фотоэлектрических батарей, есть штаб-квартиры в США и Израиле.
Разберем активы и денежные потоки компании.
Предвещая вопросы, где я смотрю отчетность, отвечаю: платформа Black Terminal, её разбор делал в этой статье.
Соотношение активов и обязательств как надо, 2 к 1, даже с запасом.
Выручка и чистая прибыль стабильно растут из года в год, показатели прекрасные. Выручка за 5 лет выросла на 389%, а чистая прибыль на 723%! Рост феноменальный.
Казалось бы, пора брать такую компанию, бизнес стабилен. Но нет. Давайте обратим внимание на график и мультипликатор P/E
Технически акции на максимуме. Это во-первых. Во-вторых, мультипликатор P/E 67.3. Это очень дорого. О том, как понять, насколько дорогая или дешевая компания, писал в этой статье.
Резюме: эта компания нам в портфель не подходит, но за динамикой её цен обязательно нужно следить и, если упадет, подбирать.
Следующая компания: TPI Composites. Компания добывает энергию с помощью ветровых установок. Посмотрим на её показатели.
Соотношение активов и обязательств почти 1 к 1.
Выручка выросла почти в 3 раза за последние 5 лет, но последние 2 года компания убыточна. Соответственно показатели P/E отрицательные, данная компания в портфель к нам не подходит.
Зачем про неё рассказываю, раз показатели плохие? Все познается в сравнении. Финансовые результаты качественной компании всегда смотря сильнее на фоне слабой, на которую, кстати, тоже есть спрос. Их акции также на максимуме.
Напомню, данная статья не является инвестиционной рекомендацией, а также не призывает к каким-либо действиям/бездействиям.
Ну и в конце хотел бы рассказать про жемчужину нашего списка.
Компания Renewable Energy Group. Компания занимается производством биодизеля, управляет 13-ью заводами по переработке. Доступна к покупке через СПб биржу.
Рассмотрим фундаментальные данные компании.
Компания за 5 лет сократила в 3 раза обязательства, и соотношение показателя Активы/Обязательства сейчас составляет 5 к 1, что максимально комфортно.
Выручка компании за 5 лет выросла ровно в 2 раза, а из чистого убытка в размере 152 миллионов долларов вышла в прибыль в размере 606 миллионов долларов, увеличив рентабельность в 3 раза с 2018 года.
Да, по торговой системе Грэма-Баффетта, у компании не должно быть убытков за последние 5 лет, но среди множества компаний данного сектора, эта - одна из самых лучших, поэтому иногда можно дать аванс компании и закрыть глаза на некоторые минусы.
Показатель P/E у компании Renewable Energy Group максимально комфортный, он равен 3,8.
Технически бумага торгуется достаточно высоко, но мультипликатор выше дает понять, что компания дешевая, брать можно, плюс по технике многие смогут увидеть фигуру "Вымпел".
Резюме: из трех компаний, что мы рассмотрели, за одной стоит последить и ждать просадки, вторая не подходит для Разумного инвестора, т.к. фундаментальные данные плохие, а третья компания, с небольшими оговорками, практически на 100% подходит для Разумного инвестора.
Какие ещё компании порекомендуете из этого сектора? Что скажете по разобранным компаниям?