Многих инвесторов, особенно новичков, интересует вопрос - как выбрать акции, которые в ближайшем будущем существенно вырастут в цене? Конечно, никто не хочет ждать долго. Все и сразу, и никак иначе! От единиц слышу фразу «я никуда не спешу».
Существуют ли какие-то критерии, которые гарантируют 100% попадание? Очевидно, что нет. Не только потому, что таких критериев не существует, а потому что динамике цен на рынке присущ элемент непредсказуемости. Инвестиции - это риск, на который вы идёте осознанно, потому что видите в этом риске возможности. Как в таком случае действовать и какие преимущества могут быть у частных инвесторов, перед крупными инвестиционными фондами? Давайте пойдем по-порядку.
Ответьте себе на вопрос: почему вы решились выбирать акции, вместо покупки рынка целиком через индексные фонды (ETF или БПИФ)? Вероятно, вы можете ответить вопросом на мой вопрос: а зачем покупать рынок, который включает в себя всех "неудачников"? Справедливо.
Многие частные инвесторы пытаются подражать инвестиционным фондам, которые делают ставку не на рынок, а на отобранные по определённым критериям акции. Чем же вы хуже? Если погрузиться глубже, то вы поймёте, что у профессиональных игроков рынка есть стратегия и аналитики, которые работаю более 40 часов в неделю и получают зарплату. Цель любого фонда - получить прибыль выше рынка, а как это можно сделать, просто инвестируя в рынок и, содержа штат аналитиков? Конечно, никак. Они просто не могут себе этого позволить. Фонды привлекают капитал и обещают инвесторам доходность выше рыночной. К сожалению, очень малому проценту из них удаётся показать доходность выше рыночной и это факт.
Первое преимущество частных инвесторов - возможность инвестировать просто в рынок, не тратить время на выбор акций и быть успешнее 80% профессионалов фондового рынка, которые имеют доходность ниже рыночной в долгосрочной перспективе.
По собственному опыту скажу, что этим преимуществом сложно воспользоваться. Быть долгосрочным неэмоциональным инвестором, регулярно покупать рынок по любым ценам достаточно скучно. Лично мне постоянно кажется, что можно заработать куда больше, выбирая акции.
К сожалению, статистика говорит об обратном.
Допустим, что вы все-таки готовы рискнуть и заняться выбором акций из многотысячного множества, вместо инвестиций в рынок. А компаний на одной только нью-йоркской бирже несколько тысяч. И тут у вас есть преимущество! Вам не нужно согласовывать с кем-то свои решения, вы рискуете своим капиталам и берёте всю ответственность на себя. Соответственно вы можете купить все, что душе угодно. Просто нравится компания, вы в неё верите, нажимаете кнопку и покупаете. Инвест.фонды так не могут. У них есть стратегия, которой они придерживаются.
Да и кто сказал, что вы можете проанализировать рынок или отрасль хуже профессионалов? Питер Линч - один из самых успешных инвесторов всех времен, убежден, что непрофессионал, посвящающий некоторое время изучению компаний отрасли, может превзойти 95% высокооплачиваемых экспертов, и вдобавок получить от этого удовольствие. Порой профессионалы могут пропустить или не учесть факт, который впоследствии окажется значимым. Частные инвесторы нередко получают преимущество в том, что могут уловить точечные тренды и опередить профессионалов рынка.
Второе преимущество частных инвесторов - возможность покупать все, что угодно. Любые решения за ваш счет!
Мой опыт инвестирования говорит о том, что второе преимущество далеко не всегда работает. Необоснованные покупки и отсутствие инвестиционной стратегии часто приводят к убыткам. Преимущество заключается не в том, чтобы покупать все подряд, а скорее в том, что критерии, на основе которых вы принимаете инвестиционное решение вы определяете самостоятельно. Но вам точно следует иметь стратеги и критерии! Смотрите на это преимущество именно в этом ключе.
Идем дальше. Какие суммы вы инвестируете? Тысячи, сотни тысяч, миллионы долларов? Инвест.фонды инвестируют миллиарды долларов. Управление огромными суммами накладывает свои ограничения. Например, выбор акций для крупных покупок не так велик, а продать быстро большой объём без падения цены невозможно. Препятствия, с которыми сталкиваются крупные инвесторы, превращаются в достоинства для частных.
Более того, если вы получаете официальную зарплату и инвестируете до 400 тыс.руб. ежегодно на ИИС, то вы ещё можете получить дополнительный доход за счет инвестиционного вычета и тем самым повысить свою доходность в среднем на 7% в год.
Третье преимущество частных инвесторов - отсутствие ограничений при управлении небольшим капиталом и налоговые стимулы от государства.
Как часто вы смотрите свою доходность? Полагаю, что достаточно часто. А как часто вы должны перед кем-то отчитываться? Никогда, в отличие от инвест.фондов. И что же это дает? Все просто, вы можете держать убыточные или не растущие позиции сколько вам угодно, если вы до сих пор можете себе объяснить, почему они могут вырасти. У инвест.фондов нет времени ждать. Опять же, зачем нужны аналитики, которые предлагают долгосрочные инвест.идеи? Вы где-нибудь видели идеи на 5-10 лет? Это никому не выгодно, кроме вас.
Четвертое преимущество частных инвесторов - инвестирование на длительный период.
Нужно быть очень терпеливым и эмоционально устойчивым, чтобы воспользоваться этим преимуществом. Как показывают текущие тенденции, очень мало людей в возрасте 25-35 лет готовы инвестировать долгосрочно. Меня это удивлияет и я постоянно спрашиваю людей - "неужели вы не планируете жить через 20-25 лет или вам не нужен капитал, которым вы сможете распоряжаться в будущем?" Кончено, все хотят здесь и сейчас. Людей понять можно, ведь только один год в жизни вам будет 25, 27 или 30 лет.
Перейдем к последнему преимуществу, о котором я бы хотел вам рассказать. Вспомните, какими товарами или услугами вы пользуетесь. Как они вам, вы довольны? Почему бы не купить акции этих компаний? Уверен, что часть компаний вы найдёте на фондовом рынке, а часть может оказаться там в ближайшем будущем.
Инвесторам важно не забывать, что они также и потребители. Это даёт более глубокое понимание тенденций в потреблении товаров. Ничто не остановит вас от наблюдений за поведение клиентов в банках, покупателей в магазинах или посетителей ресторанов.
Цифры цифрами, но сами по себе они расти не будут. Отчетность - это отражение фактических результатов бизнеса. А что будет дальше? Никто не знает, менеджмент компаний дает свои прогнозы, а аналитик свои. Вам решать, во что верить, а во что нет. В любом случае, намного проще сформировать понимание о перспективах бизнеса, если вы, ваша семья, друзья, знакомые и коллеги являетесь потребителями. Это дополнительный критерий, которым не пользуются инвест.фонды.
Пятое преимущество частных инвесторов - преимущество потребителя.
Вы только открыли или задумываетесь об открытии брокерского счет? Не знаете с чего начать? Не хотите потерять собственные деньги?
У вас есть отличная возможность не только узнать, но научится безопасным инвестициям. Просто запишитесь на БЕСПЛАТНУЮ КОНСУЛЬТАЦИЮ, и мы сделаем первые шаги вместе!
