Инвестиционный портфель - это все активы, а которые вы вложились.
Формирование портфеля - это поиск оптимального соотношения активов. То есть вы должны определиться какая доля должна быть в облигациях, а какая в акциях.
Весь этот процесс характеризует диверсификация. (распределение денег между разными активами, чтобы риск и доходность и риск устраивали вас).
Что же учитывать при создании портфеля? Здесь не очень трудно:
- Выберите цель. Определите, для чего вы инвестируете?
- Определите горизонт инвестирования. Это срок, на который вы хотите вложить деньги.
- Боязнь риска. Если вы боитесь потерять более чем 10-15% стоимости портфеля, то вы косервативный инвестор.
- Могу рискнуть. Если для вас приемлемо временное падение стоимости портфеля на 20% или больше, то вы можете инвестировать с умеренным риском.
- Не боюсь ничего. Если же вам не страшно падение стоимости портфеля более чем на 50%, то инвестируете в акции до 90% портфеля.
Если выне боитесь умеренного риска, то оптимальный портфель это 60% акций и 40% облигаций.
Запомните: вкладывать все в одну отрасль или страну очень рискованно.
Если вы решили вкладыватьсч по отраслям то есть два совета. Во-первых, смотрите какую долю занимает отрасль и потом примерно столько же отводит долю в портфеле.
Во-вторых, учитывайте фазу экономического цикла.
Теперь определимся как вкладываться по странам. Также желательно инвестировать пропорционально доле страны в мировой экономике.
Ещё иногда порфтелю может понадобиться ребалансировка - восстановление исходного соотношения активов.
Ребалансироввть портфель можно по разному. Вот несколько примеров:
- Поплнить порфтель и докупить побольше активов, которые подешевели.
- Использовать все купоны и дивиденды для покупки подешевевших активов.
- Продать часть подорожавших бумаг и купить на полученные деньги подешевевших активы.
Спасибо за внимание!