Основными источниками капитала в 2021 году могут статьи США, Канада и Германия, а основными потребителями инвестиций: США, Великобритания и Германия. Азиатские страны Сингапур и Гонконг, по прогнозу, в рейтинге источников инвестиций займут четвертое и восьмое места соответственно. Об этом говорится в исследовании Knight Frank Active Capital 2020.
Прогноз топ-10 источников мирового капитала в 2021 году:
1. США
2. Канада
3. Германия
4. Сингапур
5. Великобритания
6. Швейцария
7. Франция
8. Гонконг
9. Швеция
10. Израиль
Прогноз топ-10 лучших направлений для инвестиций в 2021 году:
1. США
2. Великобритания
3. Германия
4. Австралия
5. Франция
6. Япония
7. Нидерланды
8. Материковый Китай
9. Канада
10. Финляндия
В исследовании говорится, что исходящие инвестиции из Сингапура в Австралию достигнут $3,82 млрд в следующем году, что на 28% выше среднего пятилетнего показателя в $2,98 млрд. И это несмотря на то, что объемы транзакций из Сингапура в Австралию упали на 10,4% в годовом выражении. Ведь ограничения на поездки и длительный карантин в некоторых штатах Австралии остановили инвестиционную активность.
«Хотя COVID-19 снизил аппетит инвесторов в краткосрочной перспективе, мы ожидаем, что в IV квартале 2020 года и в новом году ситуация изменится. По любым меркам потоки капитала из Азии в Австралию набирают обороты — они увеличились до 31% даже во время пандемии, поскольку инвесторы сосредотачиваются на устойчивых рынках и активах. Имея стабильные долгосрочные перспективы роста, Австралия продолжит привлекать значительный международный интерес со стороны азиатских инвесторов», — считает глава отдела рынков Азиатско-Тихоокеанского региона Knight Frank Нил Брукс.
«В этой среде низких процентных ставок сингапурские инвесторы фокусируются на стратегии штанги (инвестиции в долгосрочные и краткосрочные, но не среднесрочные облигации). Это делается для защиты стабильного дохода с одной стороны и высокой отдачи от предполагаемых необратимых тенденций, с другой стороны. Несмотря на неопределенность, связанную с пандемией и ограничениями на международные поездки, мы работали с нашими клиентами, чтобы найти решения, позволяющие избежать андеррайтинговых (то есть высокорисковых) приобретений», — отметил глава отдела рынков капитала для земли и строительства, международной недвижимости и промышленности, Knight Frank Singapore Дэниел Динг.
Knight Frank прогнозирует восстановление потока исходящего капитала из Гонконга в 2021 году, так как инвесторы следят за ключевыми инвестиционными рынками, такими как Великобритания, США и Япония. В прошлом квартале объемы транзакций из Гонконга в Великобританию выросли на 35% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года, что свидетельствует о сдерживаемом спросе со стороны инвесторов из Гонконга.
«В связи с сохраняющимися проблемами как на экономическом, так и на социальном фронте, внутренние инвесторы будут все больше стремиться хеджировать свои риски путем диверсификации портфелей за счет трансграничных инвестиций. Несмотря на закрытые границы и карантин, сохраняется сдерживаемый спрос на офисные активы в Великобритании со стороны некоторых азиатских стран. Мы уже видели доказательства этого в виде продажи The Cabot на Кэнэри-Уорф за £380 млн гонконгскому Link REIT — крупнейшей сделки 2020 года», — заявила глава отдела зарубежного капитала Азиатско-Тихоокеанского региона Эмили Релф.
В исследовании говорится, что сектор офисной недвижимости сохранит важную роль в распределении глобальных инвестиций. Офисный сектор был наиболее активным в первой половине 2020 года, за ним следуют жилой и промышленный сектор. В Азиатско-Тихоокеанском регионе офисный сектор остается доминирующим, привлекая 45% всех объемов транзакций за первые девять месяцев 2020 года. Однако рыночная доля промышленных активов увеличилась более чем на 50% по сравнению со средним историческим показателем за пять лет.
«Хотя восстановление объемов до уровня, предшествовавшего пандемии COVID-19, может произойти не скоро, но движение капитала между ликвидными и надежными рынками продолжится. Обеспечение устойчивости будет лежать в основе любого инвестиционного решения. Для инвесторов трансграничные инвестиции в недвижимость предлагают настоящую диверсификацию и большие возможности для достижения целевых показателей доходности. В период, когда физические поездки по-прежнему ограничены, инвестиции в соседние страны станут еще более привлекательными», — добавил глава отдела рынков Азиатско-Тихоокеанского региона Knight Frank Нил Брукс.